一季报点评：国寿安保新蓝筹混合基金季度涨幅6.64%

证券之星消息，日前国寿安保新蓝筹混合基金公布一季报，2026年一季度最新规模0.44亿元，季度净值涨幅为6.64%。

从业绩表现来看，国寿安保新蓝筹混合基金过去一年净值涨幅为89.32%，在同类基金中排名192/2296，同类基金过去一年净值涨幅中位数为28.79%。而基金过去一年的最大回撤为-13.92%，成立以来的最大回撤为-59.95%。

从基金规模来看，国寿安保新蓝筹混合基金2026年一季度公布的基金规模为0.44亿元，较上一期规模9227.4万元变化了-4852.94万元，环比变化了-52.59%。该基金最新一期资产配置为：股票占净值比93.77%，债券占净值比0.46%，现金占净值比6.3%。从基金持仓来看，该基金当季前十大股票仓位达71.04%，第一大重仓股为紫金矿业（601899），持仓占比为8.98%。

国寿安保新蓝筹混合现任基金经理为李博闻。其中在任基金经理李博闻已从业3年又257天，2024年2月8日正式接手管理国寿安保新蓝筹混合，任职期间累计回报为99.4%。目前还管理着6只基金产品（包括A类和C类），其中本季度表现最佳的基金为国寿安保新蓝筹混合（007074），季度净值涨幅为6.64%。

对本季度基金运作，基金经理的观点如下：2026年一季度,人工智能基础设施投资持续加码,安全因素带动全球供应链重塑引致投资需求增加,带动全球经济出现温和复苏。其中发展中国家受益于制造业投资外溢表现偏好,但发达国家受制于前期财政扩张边际效用减弱,缺少AI投资的发达国家表现相对疲软。更为重要的是,中东局势波动与能源运输通道风险在一季度末显著上升,成为了经济增长和通胀走势等最大的不确定性。目前能源供应风险仍未有明显缓解迹象,尤其是对部分行业供应链的扰动可能会持续较长时间。 u3000u3000在此环境下,全球资本市场均出现显著波动,亚洲市场在普遍走强后出现快速调整。而A股市场也呈现"前强后弱"的结构性特征,但相对表现稳健。A股各主要指数在1月末到2月末之间相继触顶,开启横盘调整,因海外事件冲击出现过阶段性回调。板块分化显著,AI算力、大模型应用、贵金属等板块相继获得资金青睐表现优异,但后续都出现了一些调整。整体来看,因海外能源供应冲击而受益的石油石化、煤炭等行业表现优异,前期强势的有色、通信等大幅波动,但其中部分个股表现优异无惧市场调整。 u3000u3000新蓝筹基金严格遵守前期的投资策略,努力在科技领域做好布局,另外也维持了一定的工程机械、有色个股持仓,获取相对偏好的收益,但由于近期市场出现大幅波动,组合在2月努力控制回撤但3月以来还是出现了相对偏大的下跌,在季度末通过积极调整持仓对冲了部分风险。目前组合配置相对均衡,分布在有色、新能源、化工、机械、电子等行业,努力挖掘受益于能源供应短缺、AI行业发展等主题的投资机会。 u3000u3000展望2026年二季度,A股市场整体波动大概率较大,市场整体中性,需要关注外部环境的系统性变化在中长期对A股市场的积极影响。一是国际地缘冲突产生深远影响,中长期对中国资产重估形成有利支撑。二是科技创新仍是年内甚至数年的主线,AI浪潮下相关行业仍有多投资机会,而且相关机会在"缺电"、核心零部件、下游应用发展等各方面会有所延展,目前组合仍有望在中上游材料、能源供应、元器件等方面获取超额收益。三是市场风险持续释放后有望迎来修复,部分板块超跌后投资价值显现,精选错杀个股和涨价逻辑。四是交易层面需短期关注流动性风险。如微盘股等短期仍可能面临流动性风险,需提升交易灵活性、控制回撤。具体策略上,新蓝筹基金会基本保持现有账户运行特征,保持高仓位运作,后续仍将主要配置于长期优质的公司尤其是努力布局在科技产业上,对一些滞涨或逻辑有瑕疵的个股做好优化,抓住机会立足中长期左侧布局一些低位个股。

以上内容为证券之星据公开信息整理，由AI算法生成（网信算备310104345710301240019号），不构成投资建议。