一季报点评：宝盈融源可转债债券C基金季度涨幅-3.34%

证券之星消息，日前宝盈融源可转债债券C基金公布一季报，2026年一季度最新规模0.43亿元，季度净值涨幅为-3.34%。

从业绩表现来看，宝盈融源可转债债券C基金过去一年净值涨幅为33.24%，在同类基金中排名48/1286，同类基金过去一年净值涨幅中位数为6.4%。而基金过去一年的最大回撤为-14.38%，成立以来的最大回撤为-34.29%。

从基金规模来看，宝盈融源可转债债券C基金2026年一季度公布的基金规模为0.43亿元，较上一期规模4871.14万元变化了-598.63万元，环比变化了-12.29%。该基金最新一期资产配置为：股票占净值比14.4%，债券占净值比82.77%，现金占净值比11.03%。从基金持仓来看，该基金当季前十大股票仓位达14.41%，第一大重仓股为利安隆（300596），持仓占比为4.14%。

宝盈融源可转债债券C现任基金经理为王灏，本季度增聘基金经理王灏，近期离任的基金经理为邓栋。其中在任基金经理王灏已从业4年又108天，2025年8月2日正式接手管理宝盈融源可转债债券C，任职期间累计回报为22.42%。目前还管理着8只基金产品（包括A类和C类）。

对本季度基金运作，基金经理的观点如下：2026年一季度内,地缘冲突影响非常显著,油价暴涨对偏中下游企业的盈利预期及宏观展望造成较大影响。我们低估了地缘冲突的持续性,由于我们以中下游行业为主,净值遭遇了比较大的回撤。但从长期维度,我们认为地缘冲突终将解决,未来持仓仍将以中下游行业成长股为主。从四季度开始选择小仓位参与了相对高景气的算力,获得了少许正收益。未来会在传统行业个股挖掘的基础上,加强对景气度的重视,同时兼顾估值的匹配,力求在高景气行业获得收益。 u3000u3000由于前期新发转债普遍规模较小,而随着股票市场上涨,转债强赎增多,可转债供给端逐渐收缩,使得转债出现供不应求,估值持续抬升的状态。由于转债溢价达到历史高位,可转债市场的贝塔大幅强于股票市场,在一季度股票市场明显回调的情况下,转债回调幅度更大。 u3000u3000在转债溢价率高位的背景下,本基金将以低价转债作为底仓,同时寻找个股机会带来的转债个券机会获取超额收益。

以上内容为证券之星据公开信息整理，由AI算法生成（网信算备310104345710301240019号），不构成投资建议。