交易所常见咨询问题(9):资产支持受益凭证如何交易?

交易所常见咨询问题（9）
　　□上海证券交易所
　　投资者教育中心主持
　　资产支持受益凭证如何交易?
　　转让平台：大宗交易系统。
　　转让时间：每交易日9：00－11：30,1:00-3:00
　　参与人：本所认可的会员和拥有本所可进行债券业务专用席位的机构可开展该产品转让业务；投资者需通过证券公司营业部进入大宗交易，目前我所该业务不对个人投资者开放。
　　转让方式：询价交易。转让数量和价格由双方自行商定。转让单位为手，1手等于10份，最低交易金额为100手即10万元。
　　清算交收：资产证券化产品实施非担保ＤＶＰ交收，钱券T+1交收，T+2可用。
　　信息披露：交易所外部网站－服务与支持－资产支持证券业务。
　　什么是开放式基金？
　　开放式基金乃针对封闭式基金而言。开放式基金最大的特点是基金规模不固定。基金发行时不设规模上限，投资者可以在发行期内认购基金。基金成立后，投资者还可以申购或赎回基金，申购将导致基金规模的扩大，而赎回将导致基金规模的缩小。申购、赎回价格为基金净值加手续费。开放式基金一般不上市交易，仅在销售网点申购赎回。
　　开放式基金利用“上证基金通”销售基金的优势是什么？
　　开放式基金利用上证所“上证基金通”进行销售主要有三方面的优势。一是营销费用低。上证所“上证基金通”是一个统一的平台，连结了136家证券公司，3000余家营业部和以千万计的潜在客户群，基金公司不必直接去面对每个代销券商，代销券商也不必去和每家基金公司建立接口，可以简化代销手续，降低营销成本。二是证券公司的专业化服务。证券公司具有雄厚的基金产品研究能力，拥有熟悉基金产品销售的专业营销人员和理财专家，能为投资者提供个性化理财增值服务，为基金公司产品持续销售提供专业支持。三是上证所的信息服务支持。上证所网站提供基金相关信息的集成服务，内容涵盖基金法律法规、基金公司信息、基金公告信息等方面，可以方便投资者及时获知相关信息。
　　投资者转指定交易后在新指定券商处查询不到基金份额的原因？
　　一种原因是因为新指定券商不具备上证基金通业务资格，因此，基金份额无法像股票类其他资产转入新指定券商；如果新指定券商具备上证基金通业务资格，则有可能新券商未将上海证券交易所每天发送的基金余额数据导入系统，需要联系券商相关部门查询相关数据文件导入系统；如非上述原因，请联系上海证券交易所相关部门。
　　投资者利用“上证基金通”投资开放式基金有何好处？
　　目前，投资者购买不同基金公司旗下的开放式基金需要跨行、跨券商交易，给投资者带来很多不便。一方面，由于各基金公司多数是自行承担注册登记工作，因而投资者如投资于多家基金公司旗下的开放式基金，必须在每家基金管理公司开设不同的基金账户；另一方面，由于每家代销机构（如券商）代销的基金产品有限，投资者如需投资于不同基金公司管理的开放式基金，则需要在不同的销售渠道之间穿梭往来，且必须管理繁多的基金账户。而通过上证所“上证基金通”认购、申购、赎回开放式基金，使基金销售有了统一的平台，随着新老开放式基金越来越多地采用该系统进行销售，投资者在一个营业网点即可办理所有开放式基金的业务，因而可形成真正意义上的“基金超市”。