创金合信量化多因子基金12月23日起首发

近年来,主动型量化基金整体表现优异,备受投资者青睐。Wind数据显示,截至2015年12月11日,剔除2015年新成立的16只产品,27只主动量化基金今年以来平均涨幅为36.72%,而同期上证综指和沪深300涨幅分别为6.18%和2.1%。

记者日前获悉,创金合信基金旗下首只量化产品——创金合信量化多因子股票基金将12月23日通过工商银行、第一创业证券、银河证券、中信建投证券及第三方销售机构等渠道发行。

创金合信量化多因子股票基金拟任基金经理程志田,现任创金合信基金量化投资总监,从业9年专注于量化领域,曾任泰康资产金融工程部量化投资总监。此前,程志田曾任大摩深证300指数增强基金经理。Wind数据显示,程志田管理大摩深证300指数增强基金期间,该产品的超额收益率居同期20只同类增强指数型基金第二位。

据程志田介绍,创金合信量化多因子基金采用的是选股+择时的投资体系,选股模型决定股票组合的构成,择时模型决定仓位。其中选股模型采取的是以多因子alpha模型为主,大数据选股模型和事件驱动选股模型为辅的综合选股体系。择时模型采用的是形态识别模型和大数据择时模型相结合的决策体系。

此外,创金合信基金量化团队独立研发的风控模型,可以全程监控和调节股票组合的风险暴露,防止股票组合在某些风险因子上过度暴露风险,以期获得稳健业绩。

程志田进一步表示,大数据模型的应用拓宽了传统量化模型的数据源,提供了更为广阔的决策依据,可以有效降低模型失效的概率;加上大数据模型与多因子模型的选股相关性很低,有望使得整体股票组合表现更稳健。