二季报点评：东海合益3个月定开债券发起式C基金季度涨幅0.03%

证券之星消息，日前东海合益3个月定开债券发起式C基金公布二季报，2026年二季度最新规模0.0亿元，季度净值涨幅为0.03%。

从业绩表现来看，东海合益3个月定开债券发起式C基金过去一年净值涨幅为-0.21%，在同类基金中排名1185/1337，同类基金过去一年净值涨幅中位数为3.43%。而基金过去一年的最大回撤为-1.69%，成立以来的最大回撤为-1.74%。

从基金规模来看，东海合益3个月定开债券发起式C基金2026年二季度公布的基金规模为0.0亿元，较上一期规模0.02万元变化了0.02万元，环比变化了100.31%。该基金最新一期资产配置为：股票占净值比10.63%，债券占净值比87.89%，现金占净值比0.29%。从基金持仓来看，该基金当季前十大股票仓位达7.38%，第一大重仓股为长江电力（600900），持仓占比为2.9%。

东海合益3个月定开债券发起式C现任基金经理为邢烨 渠淼。其中在任基金经理邢烨已从业5年又140天，2025年7月7日正式接手管理东海合益3个月定开债券发起式C，任职期间累计回报为-0.08%。目前还管理着16只基金产品（包括A类和C类），其中本季度表现最佳的基金为东海启元添益6个月持有混合发起式A（023244），季度净值涨幅为11.21%。

对本季度基金运作，基金经理的观点如下：2026年二季度,权益市场偏强运行,风格分化特征明显,债券市场同步走强,收益率曲线转为平坦。具体来看,报告期内,10年期国债收益率最低为1.70%,最高为1.82%,至报告期末收于1.73%,较上季度末下行9BP;沪深300指数最低为4420点,最高为5064点,至报告期末收于4979点,较上季度末上涨11.90%。具体来看,权益市场从基本面贝塔走向行业结构阿尔法,科技成长板块明显强于其他板块,而债券市场则从市场微观结构回归基本面定价,虽然资金利率有所回升但机构逐步加大长端品种买入。中东地缘冲突虽然短期通过油价推升了通胀读数导致各类资产估值承压,但科技股估值更多基于景气度边际变化而未受明显影响,部分传统行业股反而受累于业绩回落而走弱,风格分化加剧市场波动;债券资产同样仅短暂交易后就对通胀数据脱敏,市场关注点更多集中于中长期经济增长和融资需求变化。随着市场预期逐步趋于一致并被计入资产价格,预计后续波动可能增大,可考虑通过股债对冲或股票行业间分散适当抵御波动风险。本报告期内,本基金通过适时重点配置债券资产,择优配置和交易权益资产,力争为投资人创造长期稳健的投资回报

本文数据来源于东海合益3个月定开债券发起式C2026年中报，仅供参考不构成投资建议。