二季报点评：华泰柏瑞亚洲领导企业混合基金季度涨幅-6.89%

证券之星消息，日前华泰柏瑞亚洲领导企业混合基金公布二季报，2026年二季度最新规模0.62亿元，季度净值涨幅为-6.89%。

从业绩表现来看，华泰柏瑞亚洲领导企业混合基金过去一年净值涨幅为-18.23%，在同类基金中排名114/120，同类基金过去一年净值涨幅中位数为10.55%。而基金过去一年的最大回撤为-32.58%，成立以来的最大回撤为-68.12%。

从基金规模来看，华泰柏瑞亚洲领导企业混合基金2026年二季度公布的基金规模为0.62亿元，较上一期规模8311.7万元变化了-2154.78万元，环比变化了-25.92%。该基金最新一期资产配置为：股票占净值比86.7%，无债券类资产，现金占净值比14.64%。从基金持仓来看，该基金当季前十大股票仓位达61.67%，第一大重仓股为信达生物（01801），持仓占比为7.8%。

华泰柏瑞亚洲领导企业混合现任基金经理为张弘。其中在任基金经理张弘已从业5年又204天，2025年9月11日正式接手管理华泰柏瑞亚洲领导企业混合，任职期间累计回报为-26.29%。目前还管理着7只基金产品（包括A类和C类），其中本季度表现最佳的基金为华泰柏瑞医疗健康A（005805），季度净值涨幅为7.0%。

对本季度基金运作，基金经理的观点如下：截至本报告期末,本基金份额净值为0.986元,本报告期内基金份额净值增长率为-6.89%,本基金的业绩比较基准收益率为24.02%。2026年二季度,本产品主要投资创新药行业以及科技行业。我们依然主要抓住外资企业关注的大适应症、新技术展开选股,继续聚焦抗肿瘤、自身免疫等领域,选择有相对成熟临床数据的公司。未来,随着更多临床数据的披露,以及更多新技术的出现,本产品还可以进一步拓展在多抗、小核酸等领域的投资。同时,我们在二季度开始配置科技行业,主要是海外存储和国内半导体代工行业。这两个行业被认为是影响人工智能渗透率提升的最重要瓶颈。越来越多的中国创新药通过授权形式进入海外药企研发管线,为未来三年的市值增长奠定基础。2025-2027年是创新药投资非常重要的三年窗口期,众多在2025年完成早期临床布局的品种将在2026年进入数据读出和商业化兑现阶段。中国企业在ADC、双抗等前沿领域的技术优势,恰好弥补海外药企专利悬崖后的管线缺口。2026年,IO多抗、TCE领域、自免领域可能有更多临床数据披露,也可能出现重大投资机会。期待小核酸和多抗公司在2026年下半年以及2027年有更多数据披露,并有更多BD落地。科技行业是2026年比较重要的投资方向。当前大家对科技的行情出现了不小的分歧,关键还是对人工智能投资回报的讨论。我们相信人工智能的渗透率将更高的提升,并推动社会组织关系的调整,3-5年之后显著推动社会生产力的提升。在社会生产力提升之前,人工智能基础设施建设不会停止,因此我们将继续关注存储和半导体代工行业。

本文数据来源于华泰柏瑞亚洲领导企业混合2026年中报，仅供参考不构成投资建议。