二季报点评：诺德量化先锋一年持有混合A基金季度涨幅3.08%

证券之星消息，日前诺德量化先锋一年持有混合A基金公布二季报，2026年二季度最新规模0.26亿元，季度净值涨幅为3.08%。

从业绩表现来看，诺德量化先锋一年持有混合A基金过去一年净值涨幅为25.85%，在同类基金中排名1792/4637，同类基金过去一年净值涨幅中位数为16.2%。而基金过去一年的最大回撤为-14.63%，成立以来的最大回撤为-46.8%。

从基金规模来看，诺德量化先锋一年持有混合A基金2026年二季度公布的基金规模为0.26亿元，较上一期规模3003.95万元变化了-363.43万元，环比变化了-12.1%。该基金最新一期资产配置为：股票占净值比93.96%，无债券类资产，现金占净值比6.65%。从基金持仓来看，该基金当季前十大股票仓位达19.23%，第一大重仓股为贵阳银行（601997），持仓占比为2.68%。

诺德量化先锋一年持有混合A现任基金经理为王恒楠。其中在任基金经理王恒楠已从业7年又244天，2022年1月11日正式接手管理诺德量化先锋一年持有混合A，任职期间累计回报为-2.78%。目前还管理着8只基金产品（包括A类和C类），其中本季度表现最佳的基金为诺德新能源汽车混合A（014829），季度净值涨幅为8.91%。

对本季度基金运作，基金经理的观点如下：2026年二季度,A股市场表现相对活跃,整体处于上涨行情中。四月份整体上涨趋势较明显,而后出现愈加明显的板块分化,科技板块持续走高,而部分其他板块开始震荡下行。AI相关板块在2026年二季度获得了相对不错的收益。进入2026年三季度,随着定期报告的陆续披露,产业机会较大的板块以及估值见底的板块,有望在基本面数据的催化下演绎出行情;同时,市场的活跃度以及板块间的轮动对于流动性的边际变化比较敏感,需要密切关注。本基金以买入基本面边际改善型股票为主要选股方向。组合运作上,仓位整体维持在中高区间,配置上兼顾高性价比个股与部分景气度较高的方向。在选股层面,综合运用基本面量化模型、多因子模型及机器学习模型进行个股筛选,细分行业龙头占比较高。同时,根据个股估值水平的变化,灵活调整相应持仓。整体而言,本基金在操作思路上偏向成长价值型风格。展望三季度,随着半年报数据不断披露、部分估值受到压制个股有望迎来反弹、股市板块间差异有望修复。而产业政策的持续性有望持续利好股市中特定板块与主题。总体而言,大量高性价比个股以及新兴产业的核心个股都可能存在较大上涨空间,基本面趋势强劲个股及优质高性价比个股或具备阶段性机会。

本文数据来源于诺德量化先锋一年持有混合A2026年中报，仅供参考不构成投资建议。