三季报点评：大成中华沪深港300指数(LOF)C基金季度涨幅-3.80%

证券之星消息，日前大成中华沪深港300指数(LOF)C基金公布三季报，2026年三季度最新规模0.02亿元，季度净值涨幅为-3.8%。

从业绩表现来看，大成中华沪深港300指数(LOF)C基金过去一年净值涨幅为-15.72%，同类基金过去一年净值涨幅中位数为-11.7%。而基金过去一年的最大回撤为-17.27%，成立以来的最大回撤为-42.02%。

从基金规模来看，大成中华沪深港300指数(LOF)C基金2026年三季度公布的基金规模为0.02亿元，较上一期规模218.69万元变化了-9.65万元，环比变化了-4.41%。该基金最新一期资产配置为：股票占净值比92.92%，无债券类资产，现金占净值比6.84%。从基金持仓来看，该基金当季前十大股票仓位达27.42%，第一大重仓股为腾讯控股（00700），持仓占比为5.61%。

大成中华沪深港300指数(LOF)C现任基金经理为冉凌浩。其中在任基金经理冉凌浩已从业15年又67天，2020年3月3日正式接手管理大成中华沪深港300指数(LOF)C，任职期间累计回报为11.64%。目前还管理着21只基金产品（包括A类和C类），其中本季度表现最佳的基金为恒生医疗ETF大成（159303），季度净值涨幅为24.13%。

对本季度基金运作，基金经理的观点如下：2026年三季度沪深港300指数整体区间震荡、小幅收跌,板块收益相互对冲,结构性行情显著强于指数整体行情。导致指数博弈分化的原因有很多,主要有以下几方面:从全球宏观经济来看,美国宏观经济依然保持着相对稳定的增长趋势。中国宏观经济增长动力也依然不强,宏观经济数据偏弱,尤其体现在消费与投资数据上。整体经济环境下,市场缺乏普涨基础,行情以结构性轮动为主。从国际局势来看,中东地缘政治局势起起伏伏,这也造成了国际油价的波动,并会对通胀水平产生重要影响。从货币政策来看,迫于通胀的压力,美联储在9月份加息25BP,这是美联储三年来的首次加息行为,同时市场预期未来美联储还会有加息行为。指数包含港股成分,港股资产对美债收益率、美元流动性敏感度更高,部分成长权重承压。从行业来看,指数内板块收益对冲特征突出,板块表现高度分化。医药、传统高股息板块是本季度指数主要正向贡献来源。港股科技股在3季度的表现依旧较差,叠加美债利率扰动,这也一定程度上拖累了指数的表现。本基金的投资目标是要复制基准指数的收益率,因此本基金将坚持被动化的投资理念,持续实施高效的组合管理策略、交易策略及风险控制方法,以期更好地跟踪指数,力争将跟踪误差控制在较低的水平。

本文数据来源于大成中华沪深港300指数(LOF)C2026年三季报，仅供参考不构成投资建议。