三季报点评：科创信息ETF华安基金季度涨幅-31.92%

证券之星消息，日前科创信息ETF华安基金公布三季报，2026年三季度最新规模1.09亿元，季度净值涨幅为-31.92%。

从业绩表现来看，科创信息ETF华安基金过去一年净值涨幅为-5.87%，同类基金过去一年净值涨幅中位数为-10.16%。而基金过去一年的最大回撤为-45.64%，成立以来的最大回撤为-45.64%。

从基金规模来看，科创信息ETF华安基金2026年三季度公布的基金规模为1.09亿元，较上一期规模1.5亿元变化了-4090.26万元，环比变化了-27.25%。该基金最新一期资产配置为：股票占净值比98.87%，无债券类资产，现金占净值比1.25%。从基金持仓来看，该基金当季前十大股票仓位达57.98%，第一大重仓股为寒武纪（688256），持仓占比为9.6%。

科创信息ETF华安现任基金经理为苏卿云。其中在任基金经理苏卿云已从业9年又316天，2022年5月18日正式接手管理科创信息ETF华安，任职期间累计回报为86.55%。目前还管理着27只基金产品（包括A类和C类），其中本季度表现最佳的基金为银行ETF华安（516210），季度净值涨幅为16.07%。

对本季度基金运作，基金经理的观点如下：2026年三季度,科创板新一代信息技术板块经历了一轮显著调整,而银行、煤炭等价值板块逆势上涨,市场呈现明显的科技调整、价值占优的结构性分化格局。从调整成因来看,本轮板块回调本质是前期过快上涨后的估值出清过程。2026年上半年,新一代信息技术板块在AI算力需求爆发与国产替代加速的双重驱动下大幅上涨,估值处于高位,机构持仓高度集中、获利筹码丰厚。在此背景下,三重外部冲击叠加触发集中调整:一是韩国半导体板块杠杆资金踩踏,三星、海力士等全球半导体龙头股价大幅下挫,韩国股市连续触发熔断,情绪沿全球科技供应链传导至A股;二是美债收益率上行,美国30年期国债收益率创2007年以来新高,压制高估值科技板块并引发北向资金流出;三是市场对AI算力需求见顶的担忧,Meta宣布对外出售富余AI算力、三星电子业绩预告低于预期,引发算力过剩叙事发酵。尽管板块短期承压,但产业基本面逻辑并未发生本质恶化。从产业趋势看,AI算力需求仍在加速释放,国产AI芯片规模化商业落地持续推进,存储芯片涨价周期延续,算力网络投资纳入国家新基建重点工程,行业中长期景气逻辑未发生改变。政策层面,科创板1+6制度持续深化,国家创投引导基金、科创投资基金等持续为硬科技领域注入资本活水,自主可控与国产替代的政策导向明确。新一代信息技术板块在经历三季度的深度调整后,估值风险已得到较大程度释放,板块风险收益比显著改善。本基金跟踪上证科创板新一代信息技术指数(代码:000682),由上海证券交易所科创板中选取50只市值较大的下一代信息网络、电子核心、新兴软件和新型信息技术服务、互联网与云计算、大数据服务、人工智能等领域上市公司证券作为指数样本,以反映科创板市场代表性新一代信息技术产业上市公司证券的整体表现。投资管理上,基金采取完全复制的管理方法跟踪指数,并利用量化工具进行精细化管理,从而控制基金的跟踪误差和跟踪偏离度。

本文数据来源于科创信息ETF华安2026年三季报，仅供参考不构成投资建议。