三季报点评：鑫元欣悦混合C基金季度涨幅-14.21%

证券之星消息，日前鑫元欣悦混合C基金公布三季报，2026年三季度最新规模0.06亿元，季度净值涨幅为-14.21%。

从业绩表现来看，鑫元欣悦混合C基金过去一年净值涨幅为-18.21%，同类基金过去一年净值涨幅中位数为-9.61%。而基金过去一年的最大回撤为-31.41%，成立以来的最大回撤为-40.56%。

从基金规模来看，鑫元欣悦混合C基金2026年三季度公布的基金规模为0.06亿元，较上一期规模722.94万元变化了-121.81万元，环比变化了-16.85%。该基金最新一期资产配置为：股票占净值比88.99%，债券占净值比5.61%，现金占净值比5.69%。从基金持仓来看，该基金当季前十大股票仓位达64.36%，第一大重仓股为皖仪科技（688600），持仓占比为9.86%。

鑫元欣悦混合C现任基金经理为李彪。其中在任基金经理李彪已从业7年又142天，2023年1月12日正式接手管理鑫元欣悦混合C，任职期间累计回报为-15.5%。目前还管理着16只基金产品（包括A类和C类）。

对本季度基金运作，基金经理的观点如下：三季度市场整体呈现下跌趋势,特别是7月份科技板块单边下跌,一方面因为二季度上涨幅度较大,另外油价开始上涨,市场担忧通胀。价值板块在7月开始出现小幅反弹,资金回流到煤炭、交运、银行等板块。三季度本基金小幅减仓了前期加仓的券商方向,主要是因为成交量日渐缩小,对券商稍有不利,但是考虑到PB估值水平还是处于历史较低位置,依然留有部分仓位。三季度依然保持科技方向持仓,主要是我们认为AI浪潮刚刚开始,大模型刚刚从不能用到可以使用阶段,龙头企业估值还在合理水平。但是,我们也清楚认识到,行业增速必然将放缓、竞争格局也将复杂化,所以我们小幅减仓了科技方向投资,在AI投资后期阶段,我们更加倾向选择壁垒高,格局清晰的细分方向,主要是半导体设备以及晶圆厂。值得强调的是,军工贸易依然是我们长期看好的方向,未来1-2年大概率从产品力到验证营收阶段。后续,我们关注油价的方向以及对应的联储政策。从行业上看,注意到消费板块经过了3-4年下跌,也到了合理偏低位置,我们将选择一些具有真正长坡厚雪、良好现金流的细分方向。

本文数据来源于鑫元欣悦混合C2026年三季报，仅供参考不构成投资建议。