三季报点评：工银可转债债券基金季度涨幅8.64%

证券之星消息，日前工银可转债债券基金公布三季报，2026年三季度最新规模18.48亿元，季度净值涨幅为8.64%。

从业绩表现来看，工银可转债债券基金过去一年净值涨幅为-18.84%，同类基金过去一年净值涨幅中位数为-0.03%。而基金过去一年的最大回撤为-23.94%，成立以来的最大回撤为-29.77%。

从基金规模来看，工银可转债债券基金2026年三季度公布的基金规模为18.48亿元，较上一期规模22.57亿元变化了-4.09亿元，环比变化了-18.12%。该基金最新一期资产配置为：股票占净值比46.07%，债券占净值比87.81%，现金占净值比3.04%。从基金持仓来看，该基金当季前十大股票仓位达46.06%，第一大重仓股为中际旭创（300308），持仓占比为9.76%。

工银可转债债券现任基金经理为黄诗原。其中在任基金经理黄诗原已从业5年又55天，2021年9月6日正式接手管理工银可转债债券，任职期间累计回报为7.53%。目前还管理着7只基金产品（包括A类和C类），其中本季度表现最佳的基金为工银可转债债券（003401），季度净值涨幅为8.64%。

对本季度基金运作，基金经理的观点如下：2026年三季度,美国经济保持稳健,人工智能维持高景气度,劳动力市场平稳。受通胀影响,美联储9月再度加息25个基点,并推动美债利率明显走高。国内方面,经济整体维持稳定,受人工智能产业链带动,出口保持高增。财政支出增速放缓,基建、制造业投资和社会消费品零售有所走弱,融资需求偏弱背景下,信贷和社融增速也有一定下行。 u3000u3000债券市场方面,央行货币政策维持宽松,债市收益率有所下行,信用债表现好于利率债,长债品种表现更强,期限利差整体趋于压缩。权益市场方面,7月以来AI产业链大幅回调,叠加外部地缘政治等不确定性因素,市场情绪有所降温。整体来看,三季度价值风格显著占优,中信一级行业中煤炭、银行、农林牧渔等涨幅居前。转债走势与股票基本一致。 u3000u3000报告期内,结合权益市场估值和经济增长情况,组合整体维持较高的权益仓位;结构上,组合进行了一定均衡化操作。

本文数据来源于工银可转债债券2026年三季报，仅供参考不构成投资建议。