三季报点评：淳厚鑫悦混合C基金季度涨幅-20.03%

证券之星消息，日前淳厚鑫悦混合C基金公布三季报，2026年三季度最新规模0.2亿元，季度净值涨幅为-20.03%。

从业绩表现来看，淳厚鑫悦混合C基金过去一年净值涨幅为-2.98%，同类基金过去一年净值涨幅中位数为-12.24%。而基金过去一年的最大回撤为-33.6%，成立以来的最大回撤为-52.7%。

从基金规模来看，淳厚鑫悦混合C基金2026年三季度公布的基金规模为0.2亿元，较上一期规模2151.69万元变化了-103.89万元，环比变化了-4.83%。该基金最新一期资产配置为：股票占净值比93.85%，无债券类资产，现金占净值比6.47%。从基金持仓来看，该基金当季前十大股票仓位达63.32%，第一大重仓股为联想控股（03396），持仓占比为8.77%。

淳厚鑫悦混合C现任基金经理为廖辰轩。其中在任基金经理廖辰轩已从业5年又227天，2021年10月22日正式接手管理淳厚鑫悦混合C，任职期间累计回报为0.06%。目前还管理着3只基金产品（包括A类和C类）。

对本季度基金运作，基金经理的观点如下：2026年第3季度,受国内经济增速下滑及科技高涨情绪巨幅衰退的影响,上证50、沪深300、创业板指、中证500、科创50和恒生科技指数分别下跌5.56%、下跌12.49%、下跌27.80%、下跌17.67%、下跌30.70%和下跌4.88%。 本产品继续遵循经济复苏早期逻辑和积极配置的思路,并结合国内经济现状和海外经济政治特征,延续之前多个季度紧密关注宏观和中观演变的投资思路,继续对各行业的配置进行修正。7月我们看到了国内2季度GDP同比增速数据4.3%,弱于预期,表明出口增速喜人的同时投资和消费表现都不佳,并且可能存在数据的延续,需要密切关注。 同时,海外风险在积聚,中东战事并没有在多方努力下取得积极进展,相反有愈演愈烈的态势,不仅极大推升原油价格、造成后续负面涟漪效应,而且还会明显降低全球风险偏好和估值,对国内外市场均有不好影响。 本产品会竭力释放想象力,采取尽可能符合当前整体股票市场的策略战术。由此,报告期内我对组合配置进行了调整,减少对AI科技大产业链的关注,力争降低系统性风险暴露;增加对兼具防守和进攻属性的产业和个股的关注。另外,本产品始终坚定寻觅尚处于基本面较底部的细分行业投资良机,力争享受时代赋能。 行业配置更替不改产品力求找寻最佳公司的本心,本季度依然保持组合整体积极进取风格,一定程度上做好止盈止损。 目前高科技的主要风险包括,海外算力AI大产业链整体的预期和情绪较高,且一些元件经历了短期巨幅上涨后出现至少阶段性的周期修复可能性急剧上升,同时,海外股市例如韩国股市的风险也是造成全球市场间断性恐慌的主要原因。与此相对,国内随着AI需求的持续发展,存在着从资本开支到下游应用爆发的潜力,需要本产品的耐心洞察和发掘。 本产品仍然积极寻找布局中长期投资标的,找寻最佳击球点,争取耐心持有,同时及时应对市场重大变化。 在市场情绪不佳的时候,本产品净值会不时出现一定回撤,本产品尽力找到思维拼图的遗漏,并努力补充完善。本产品一定戒骄戒躁,仍然积极进取,希望在2026年收官时间里为投资者带来满意的结果。 感谢投资者的支持。

本文数据来源于淳厚鑫悦混合C2026年三季报，仅供参考不构成投资建议。