二季报点评：方正富邦中证保险C基金季度涨幅-11.79%

证券之星消息，日前方正富邦中证保险C基金公布二季报，2026年二季度最新规模12.43亿元，季度净值涨幅为-11.79%。

从业绩表现来看，方正富邦中证保险C基金过去一年净值涨幅为-2.38%，在同类基金中排名2449/3345，同类基金过去一年净值涨幅中位数为12.11%。而基金过去一年的最大回撤为-29.17%，成立以来的最大回撤为-29.17%。

从基金规模来看，方正富邦中证保险C基金2026年二季度公布的基金规模为12.43亿元，较上一期规模13.63亿元变化了-1.2亿元，环比变化了-8.81%。该基金最新一期资产配置为：股票占净值比93.85%，无债券类资产，现金占净值比6.88%。从基金持仓来看，该基金当季前十大股票仓位达89.37%，第一大重仓股为中国平安（601318），持仓占比为27.04%。

方正富邦中证保险C现任基金经理为吴昊。其中在任基金经理吴昊已从业8年又27天，2023年3月27日正式接手管理方正富邦中证保险C，任职期间累计回报为39.95%。目前还管理着19只基金产品（包括A类和C类），其中本季度表现最佳的基金为方正富邦核心优势混合A（018815），季度净值涨幅为154.84%。

对本季度基金运作，基金经理的观点如下：回顾2026年二季度,A股整体维持宽幅震荡运行,市场前期板块极致分化特征显著,伴随交易情绪收敛,行情结构逐步走向均衡修复;指数走势上先扬后反复震荡,投资主线始终围绕科技赛道展开,资金持续聚焦产业政策落地、业绩具备兑现逻辑的优质标的。从宏观经济数据来看,二季度国内经济弱复苏、结构优化的特征十分突出,生产端景气水平持续抬升,内需修复节奏则呈现明显分化,全季制造业PMI持续站稳荣枯线之上,高技术制造业与装备制造业扩张势头强劲,工业增加值整体保持稳健增长;价格层面PPI大幅走强、CPI温和回升,企业盈利呈现上游制造改善、终端消费偏弱的分化格局,进一步强化新质生产力相关赛道的中长期配置价值。政策层面宏观调控持续推动财政、货币协同发力,逆周期调节力度稳步加码,今年政府工作报告明确延续适度宽松的货币政策,将稳经济增长、推动物价合理回升作为核心调控方向,同时落地更为积极的财政政策,持续支持“两重”建设、“两新”工作。宽货币搭配扩财政的政策组合持续夯实实体经济投资需求,也为A股产业投资主线筑牢坚实政策底座。当前保险板块具备较高的配置价值。负债端新业务价值(NBV)延续高增态势,资产端将极大受益于二季度权益市场回暖,短期中报利润有望迎来爆发。当前较低的估值水平已经充分计入了对低利率和投资波动的悲观预期,随着资负两端共振改善,板块有望迎来系统性估值修复。本基金跟踪的标的指数为中证方正富邦保险主题指数,指数选取保险行业与参股保险类上市公司证券作为指数样本,以反映保险主题上市公司的整体表现。报告期内,本基金按照合同约定复制跟踪标的指数,同时加强基金组合的流动性管理,实现对标的指数的有效跟踪,获得与标的指数收益相似的回报。

本文数据来源于方正富邦中证保险C2026年中报，仅供参考不构成投资建议。