安信一带一路: 安信中证一带一路主题指数型证券投资基金2025年第4季度报告

安信中证一带一路主题指数型证券投资基
           金
    基金管理人：安信基金管理有限责任公司
    基金托管人：招商证券股份有限公司
    报告送出日期：2026 年 1 月 21 日
                                            安信一带一路指数 2025 年第 4 季度报告
                         §1 重要提示
  基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，
并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。
  基金托管人招商证券股份有限公司根据本基金合同规定，于 2026 年 1 月 20 日复核了本报告
中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或
者重大遗漏。
  基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。
  基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本
基金的招募说明书。
  本报告中财务资料未经审计。
  本报告期自 2025 年 10 月 1 日起至 12 月 31 日止。
                       §2 基金产品概况
基金简称                      安信一带一路指数
场内简称                      安信一带一路
基金主代码                     167503
基金运作方式                    上市契约型开放式（LOF）
基金合同生效日                   2021 年 1 月 1 日
报告期末基金份额总额                35,876,826.70 份
投资目标                      本基金采用指数化投资策略，紧密跟踪中证一带一路主题
                          指数。在正常市场情况下，力争将基金的净值增长率与业
                          绩比较基准之间的日均跟踪偏离度绝对值控制在 0.35%
                          以内，年跟踪误差控制在 4%以内。
投资策略                      股票投资上，本基金主要采用完全复制的方法进行投资，
                          即按照标的指数成份股及其权重构建基金的股票投资组
                          合，并根据标的指数成份股及其权重的变动对股票投资组
                          合进行相应地调整，在风险可控的前提下，本着谨慎原则，
                          参与股指期货的投资；债券投资上，本基金将以宏观形势
                          及利率分析为基础，预测未来基准利率水平变化趋势与幅
                          度，进行定量评价；权证投资上，综合考虑权证标的证券
                          的基本面趋势、权证的市场供求关系以及交易制度设计等
                          多种因素，对权证进行合理定价，谨慎进行权证投资；资
                          产支持证券投资方面，综合运用类别资产配置、久期管理、
                          收益率曲线、个券选择和利差定价管理等策略。
业绩比较基准                    中证一带一路主题指数收益率×95％＋商业银行活期存
                          款利率（税后）×5％
风险收益特征                    本基金属于股票型基金，其预期的风险与预期收益高于混
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                            合型基金、债券型基金与货币市场基金。同时本基金为指
                            数基金，通过跟踪标的指数表现，具有与标的指数以及标
                            的指数所代表的公司相似的风险收益特征。
                            根据《证券期货投资者适当性管理办法》及其配套规则，
                            基金管理人及本基金其他销售机构将定期或不定期对本
                            基金产品风险等级进行重新评定，因而本基金的产品风险
                            等级具体结果应以各销售机构提供的最新评级结果为准。
基金管理人                       安信基金管理有限责任公司
基金托管人                       招商证券股份有限公司
下属分级基金的基金简称                      安信一带一路指数 A                   安信一带一路指数 C
下属分级基金的交易代码                           167503                       023110
报告期末下属分级基金的份额总额                   34,807,557.88 份              1,069,268.82 份
                 §3 主要财务指标和基金净值表现
                                                                    单位：人民币元
                                报告期（2025 年 10 月 1 日 - 2025 年 12 月 31 日）
主要财务指标
                                安信一带一路指数 A                    安信一带一路指数 C
注：1、所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用，计入费用后实际收益水平要
低于所列数字；
除相关费用和信用减值损失后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。
                            安信一带一路指数 A
                                              业绩比较基准
                     净值增长率标 业绩比较基准
 阶段      净值增长率①                               收益率标准差          ①－③           ②－④
                      准差②        收益率③
                                                  ④
过去三个月       8.84%       1.23%         8.82%           1.24%      0.02%        -0.01%
过去六个月       43.08%      1.29%        42.43%           1.30%      0.65%        -0.01%
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                                             安信一带一路指数 2025 年第 4 季度报告
过去一年       40.70%      1.21%     39.56%         1.22%     1.14%    -0.01%
过去三年       63.21%      1.17%     57.89%         1.17%     5.32%     0.00%
自基金转型
 起至今
                           安信一带一路指数 C
                                          业绩比较基准
                    净值增长率标 业绩比较基准
 阶段     净值增长率①                            收益率标准差        ①－③       ②－④
                     准差②       收益率③
                                            ④
过去三个月      8.78%       1.23%     8.82%          1.24%    -0.04%    -0.01%
过去六个月      42.94%      1.29%     42.43%         1.30%     0.51%    -0.01%
自基金合同
生效起至今
率变动的比较
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                                          安信一带一路指数 2025 年第 4 季度报告
注：1、本基金 2021 年 1 月 1 日由安信一带一路指数分级证券投资基金转型而成，本基金基金合
同生效日为 2021 年 1 月 1 日。
符合基金合同的约定。建仓期结束时，本基金的投资组合比例符合基金合同的约定。
基金份额并修改基金合同等法律文件的公告》，自 2025 年 1 月 3 日起，本基金增加 C 类份额。
                           §4 管理人报告
             任本基金的基金经理期限 证券从业
 姓名    职务                                         说明
              任职日期  离任日期  年限
                                        邱家庆先生，经济学硕士，历任安信基金
                                        管理有限责任公司特定资产管理部研究
                                        员，华润元大基金管理有限公司基金投资
                                        管理部基金经理助理，五矿证券有限公司
                                        总部资管量化投资部投资主办人、量化团
      本基金的 2025 年 3 月 11                队负责人，安信基金管理有限责任公司固
邱家庆                        -     13 年
      基金经理      日                       定收益部投资经理、量化投资部投资经
                                        理，现任安信基金管理有限责任公司量化
                                        投资部基金经理。现任安信中证一带一路
                                        主题指数型证券投资基金、安信中证深圳
                                        科技创新主题指数型证券投资基金（LOF）
                                        的基金经理。
注：1、此处的“任职日期”、“离任日期”根据公司决定的公告（生效）日期填写。
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                            安信一带一路指数 2025 年第 4 季度报告
员范围的相关规定。
  本基金基金经理未兼任私募资产管理计划投资经理。
  本报告期内，本基金管理人严格遵守《中华人民共和国证券投资基金法》、《公开募集证券投
资基金销售机构监督管理办法》、《公开募集证券投资基金运作管理办法》、《公开募集证券投资基
金信息披露管理办法》等法律法规、监管部门的相关规定及基金合同的约定，依照诚实信用、勤
勉尽责、安全高效的原则管理和运用基金资产，在认真控制投资风险的基础上，为基金份额持有
人谋求最大利益，没有损害基金份额持有人利益的行为。
  本报告期内，本基金管理人严格执行《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》和公
司制定的公平交易相关制度，公平对待旗下管理的所有基金和投资组合。
  报告期内未发现有可能导致不公平交易和利益输送的异常交易行为。本报告期内，本公司所
有投资组合参与的交易所公开竞价同日反向交易不存在成交较少的单边交易量超过该证券当日成
交量的 5%的情形。
  人民币升值彰显中国经济实力与国际地位提升，为企业全球化注入新动能。作为全球第四大
支付货币，人民币的稳健走强降低了企业海外采购、建厂及供应链布局成本，并通过人民币结算
有效规避汇率风险。在“一带一路”倡议推动下，具备技术、运维和产业链整合优势的成熟中国
企业，正将国内验证的成功模式系统性复制到沿线国家，实现从产品输出向能力输出的升级——
涵盖技术转让、标准制定与本地化服务，深度融入当地经济。这一转型标志着中国企业“走出去”
由成本驱动转向制度与运营优势驱动，助力中国从全球经济参与者迈向引领者。普通投资者可通
过安信中证一带一路主题指数，聚焦基建、交通、高端制造等领域龙头企业，便捷分享人民币升
值与企业全球化双重红利。
  本基金跟踪中证一带一路主题指数，该指数从基础建设、交通运输等五大产业选取样本股。
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                                         安信一带一路指数 2025 年第 4 季度报告
基金秉承指数基金投资策略，通过完全复制法构建股票投资组合，依据指数成份股及其权重变动
进行调整。同时，在风险可控前提下，谨慎参与股指期货投资，债券投资基于宏观形势及利率分
析，权证投资综合多因素合理定价，资产支持证券投资运用多种策略。基金严格遵守风险和合规
管理流程，力求控制跟踪误差。
     截至本报告期末安信一带一路指数 A 基金份额净值为 2.4057 元，本报告期基金份额净值增长
率为 8.84%；安信一带一路指数 C 基金份额净值为 2.4011 元，本报告期基金份额净值增长率为
     无。
                      §5 投资组合报告
序号              项目                  金额（元）           占基金总资产的比例（%）
      其中：股票                         81,284,892.90             93.05
      其中：债券                          3,626,833.43             4.15
           资产支持证券                               -                 -
      其中：买断式回购的买入返售金融资产                         -                 -
 代码            行业类别             公允价值（元）              占基金资产净值比例(%)
  A    农、林、牧、渔业                                  -                -
  B    采矿业                           11,434,207.68            13.25
  C    制造业                           52,394,162.78            60.71
  D    电力、热力、燃气及水生产和供应业                686,409.52              0.80
  E    建筑业                            8,279,174.58             9.59
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                                       安信一带一路指数 2025 年第 4 季度报告
 F    批发和零售业                                     -            -
 G    交通运输、仓储和邮政业                   6,601,247.06           7.65
 H    住宿和餐饮业                                     -            -
 I    信息传输、软件和信息技术服务业               1,889,691.28           2.19
 J    金融业                                        -            -
 K    房地产业                                       -            -
 L    租赁和商务服务业                                   -            -
 M    科学研究和技术服务业                                 -            -
 N    水利、环境和公共设施管理业                              -            -
 O    居民服务、修理和其他服务业                              -            -
 P    教育                                         -            -
 Q    卫生和社会工作                                    -            -
 R    文化、体育和娱乐业                                  -            -
 S    综合                                         -            -
      合计                           81,284,892.90          94.18
  本基金本报告期末未持有积极投资股票。
  本基金本报告期末未持有港股通股票。
资明细
序号    股票代码     股票名称   数量（股）      公允价值（元）         占基金资产净值比例（%）
资明细
  本基金本报告期末未持有积极投资股票。
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                                                   安信一带一路指数 2025 年第 4 季度报告
 序号                债券品种         公允价值（元）             占基金资产净值比例（%）
          其中：政策性金融债                           -                          -
序号    债券代码           债券名称       数量（张）      公允价值（元）         占基金资产净值比例（%）
     明细
  本基金本报告期末未持有资产支持证券。
  本基金本报告期末未持有贵金属。
  本基金本报告期末未持有权证。
  本基金本报告期末未持有股指期货合约。
  本基金在股指期货投资中将根据风险管理的原则，在风险可控的前提下，本着谨慎原则，参
与股指期货的投资。本基金投资股指期货将主要选择流动性好、交易活跃的股指期货合约，力争
利用股指期货的杠杆作用，降低股票仓位频繁调整的交易成本和跟踪误差，达到有效跟踪标的指
数的目的。
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                                安信一带一路指数 2025 年第 4 季度报告
      本基金尚未在基金合同中明确国债期货的投资策略、比例限制、信息披露等，本基金暂不参
与国债期货交易。
  本基金本报告期末未持有国债期货合约。
  本基金尚未在基金合同中明确国债期货的投资策略、比例限制、信息披露等，本基金暂不参
与国债期货交易。
在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的情形
  报告期内本基金投资的前十名证券除特变电工（代码：600089 SH）
                                   、中国石油（代码：601857
SH）外其他证券的发行主体未有被监管部门立案调查，不存在报告编制日前一年内受到公开谴责、
处罚的情形。
务局责令改正。
城区税务局第二税务所责令改正。
  以上证券的投资已执行内部严格的投资决策流程，符合法律法规和公司制度的规定。
  本基金投资的前十名股票没有超出基金合同规定的备选股票库，本基金管理人从制度和流程
上要求股票必须先入库再买入。
 序号         名称                 金额（元）
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                                    安信一带一路指数 2025 年第 4 季度报告
  本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。
  本基金本报告期末指数投资前十名股票中不存在流通受限情况。
  本基金本报告期末未持有积极投资股票。
  由于四舍五入原因，分项之和与合计可能有尾差。
                 §6 开放式基金份额变动
                                                    单位：份
项目                   安信一带一路指数 A               安信一带一路指数 C
报告期期初基金份额总额                   37,954,903.10         292,975.23
报告期期间基金总申购份额                   2,645,134.01        1,804,318.63
减:报告期期间基金总赎回份额                 5,792,479.23        1,028,025.04
报告期期间基金拆分变动份额（份额减
                                          -                     -
少以“-”填列）
报告期期末基金份额总额                   34,807,557.88        1,069,268.82
          §7 基金管理人运用固有资金投资本基金情况
  本报告期内本基金管理人未持有本基金。
  本报告期内，本基金管理人未运用固有资金投资本基金。
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                 §8 影响投资者决策的其他重要信息
  无。
  无。
  本基金管理人和基金托管人的住所。
  上述文件可在安信基金管理有限责任公司互联网站上查阅，或者在营业时间内到安信基金管
理有限责任公司查阅。
  投资者对本报告书如有疑问，可咨询本基金管理人安信基金管理有限责任公司。
  客户服务电话：4008-088-088
  网址：http://www.essencefund.com
                                            安信基金管理有限责任公司
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