银行指数基金: 博时中证银行交易型开放式指数证券投资基金联接基金2026年第2季度报告

博时中证银行交易型开放式指数证券投资
       基金联接基金
    基金管理人：博时基金管理有限公司
    基金托管人：中国建设银行股份有限公司
    报告送出日期：二〇二六年七月二十一日
                          博时中证银行交易型开放式指数证券投资基金联接基金 2026 年第 2 季度报告
                               §1 重要提示
  基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其内
容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。
  基金托管人中国建设银行股份有限公司根据本基金合同约定，于 2026 年 7 月 17 日复核了本报告中的
财务指标、净值表现和投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
  基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。
  基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招
募说明书。
  本报告中财务资料未经审计。
  本报告期自 2026 年 4 月 1 日起至 6 月 30 日止。
                            §2 基金产品概况
基金简称                      博时中证银行 ETF 联接
场内简称                      银行指数基金
基金主代码                     160517
基金运作方式                    契约型上市开放式
基金合同生效日                   2020 年 8 月 6 日
报告期末基金份额总额                298,037,315.96 份
                          通过主要投资于目标 ETF，紧密跟踪标的指数即中证银行指数的表
投资目标
                          现，追求跟踪偏离度和跟踪误差的最小化。
                          本基金主要通过投资于目标 ETF，实现对标的指数的紧密跟踪。在
                          正常情况下，本基金力争控制投资组合的净值增长率与业绩比较基
投资策略                      准之间的预期日均跟踪偏离度的绝对值小于 0.35%，预期年化跟踪
                          误差不超过 4%。如因标的指数编制规则调整等其他原因，导致基
                          金日均跟踪偏离度和跟踪误差变大，基金管理人应采取合理措施，
         博时中证银行交易型开放式指数证券投资基金联接基金 2026 年第 2 季度报告
         避免日均跟踪偏离度和跟踪误差的进一步扩大。
         （一）资产配置策略
         为实现投资目标，本基金将以不低于基金资产净值 90%的资产投资
         于目标 ETF。其余资产可投资于标的指数成份股、备选成份股（含
         存托凭证）、依法发行上市的非成份股（包括创业板及其他经中国
         证监会核准或注册上市的股票、存托凭证）、债券、债券回购、权
         证、股指期货、银行存款、同业存单、货币市场工具以及法律法规
         或中国证监会允许基金投资的其他金融工具（但须符合中国证监会
         相关规定），其目的是为了使本基金在保障日常申购赎回的前提下，
         更好地跟踪标的指数。
         （二）基金投资策略
         本基金投资目标 ETF 的两种方式如下：
         件约定的方式申赎目标 ETF。
         份额的交易。
         当目标 ETF 申购、赎回或交易模式进行了变更或调整，本基金将
         在履行适当程序后，作相应的变更或调整。
         在投资运作过程中，本基金将在综合考虑合规、风险、效率、成本
         等因素的基础上，灵活选用上述方式进行目标 ETF 的交易。
         本基金的投资策略还包括成份股、备选成份股投资策略、存托凭证
         投资策略、债券投资策略、股指期货交易策略和权证投资策略等。
业绩比较基准   中证银行指数收益率×95％＋活期存款基准利率×5%
         本基金为 ETF 联接基金，通过投资于目标 ETF 跟踪标的指数表现，
         具有与标的指数以及标的指数所代表的证券市场相似的风险收益
风险收益特征   特征。同时，本基金为被动式投资的股票型指数基金，跟踪中证银
         行指数，其预期风险和预期收益高于混合型基金、债券型基金、货
         币市场基金。
基金管理人    博时基金管理有限公司
                           博时中证银行交易型开放式指数证券投资基金联接基金 2026 年第 2 季度报告
基金托管人                      中国建设银行股份有限公司
下属分级基金的基金简称                博时中证银行 ETF 联接 A     博时中证银行 ETF 联接 C
下属分级基金的交易代码                160517              018591
报告期末下属分级基金的份额总额            269,893,974.99 份    28,143,340.97 份
基金名称              博时中证银行交易型开放式指数证券投资基金
基金主代码             159253
基金运作方式            交易型开放式
基金合同生效日           2025 年 11 月 27 日
基金份额上市的证券交易所      深圳证券交易所
上市日期              2025 年 12 月 8 日
基金管理人名称           博时基金管理有限公司
基金托管人名称           中国建设银行股份有限公司
投资目标              紧密跟踪标的指数，追求跟踪偏离度和跟踪误差的最小化。
                  本基金主要采用完全复制法进行投资，即按照成份股在标的指数中的基准
                  权重来构建指数化投资组合，并根据标的指数成份股及其权重的变化进行
                  相应调整。但因特殊情况（比如流动性不足等）导致本基金无法有效复制
                  和跟踪标的指数时，基金管理人可使用其他合理方法进行适当的替代。特
                  殊情况包括但不限于以下情形：
                               （1）法律法规的限制；
                                         （2）标的指数成份
投资策略
                  股流动性严重不足；
                          （3）标的指数的成份股长期停牌；
                                         （4）其它合理原因
                  导致本基金管理人对标的指数的跟踪构成严重制约等。 本基金的投资策
                  略还包括债券（除可转换债券、可交换债券）投资策略、资产支持证券投
                  资策略、可转换债券、可交换债券投资策略、金融衍生品投资策略、融资
                  和转融通证券出借业务投资策略、存托凭证投资策略等。
业绩比较基准            本基金的业绩比较基准为标的指数收益率，即中证银行指数收益率。
                  本基金属于股票型基金，其预期收益及预期风险水平高于混合型基金、债
风险收益特征
                  券型基金与货币市场基金。本基金为被动式投资的股票型指数基金，跟踪
                          博时中证银行交易型开放式指数证券投资基金联接基金 2026 年第 2 季度报告
                       中证银行指数，其风险收益特征与标的指数所表征的市场组合的风险收益
                       特征相似。
                       §3 主要财务指标和基金净值表现
                                                                      单位：人民币元
                                                    报告期
       主要财务指标                     (2026 年 4 月 1 日-2026 年 6 月 30 日)
                          博时中证银行 ETF 联接 A                     博时中证银行 ETF 联接 C
     注：本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不包含公允价值变动收益）扣除相
关费用和信用减值损失后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。
     所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用，计入费用后实际收益水平要低于所列数
字。
                                                 业绩比较基
          净值增长率        净值增长率     业绩比较基
  阶段                                             准收益率标            ①－③           ②－④
             ①         标准差②      准收益率③
                                                    准差④
过去三个月         -8.19%     0.89%         -8.91%             0.89%     0.72%          0.00%
过去六个月        -10.55%     0.87%        -12.11%             0.88%     1.56%         -0.01%
过去一年         -13.15%     0.85%        -16.66%             0.86%     3.51%         -0.01%
过去三年         37.00%      0.97%        18.20%              0.97%    18.80%          0.00%
                       博时中证银行交易型开放式指数证券投资基金联接基金 2026 年第 2 季度报告
过去五年      23.47%      1.03%         -3.75%     1.03%    27.22%    0.00%
自基金合同
生效起至今
                                             业绩比较基
        净值增长率       净值增长率     业绩比较基
 阶段                                          准收益率标     ①－③       ②－④
          ①         标准差②      准收益率③
                                              准差④
过去三个月      -8.27%     0.89%         -8.91%     0.89%    0.64%     0.00%
过去六个月     -10.70%     0.87%        -12.11%     0.88%    1.41%    -0.01%
过去一年      -13.42%     0.85%        -16.66%     0.86%    3.24%    -0.01%
过去三年      35.71%      0.97%        18.20%      0.97%    17.51%    0.00%
自基金合同
生效起至今
                          博时中证银行交易型开放式指数证券投资基金联接基金 2026 年第 2 季度报告
                            §4 管理人报告
             任本基金的基金经理期限             证券从
姓名    职务                                                   说明
             任职日期         离任日期       业年限
                                            赵云阳先生，硕士。2003 年至 2010 年在
                                            晨星中国研究中心工作。2010 年加入博时
                                            基金管理有限公司。历任量化分析师、量
                                            化分析师兼基金经理助理、博时特许价值
                                            混合型证券投资基金(2013 年 9 月 13 日
                                            -2015 年 2 月 9 日)、博时招财一号大数据
                                            保本混合型证券投资基金(2015 年 4 月 29
                                            日-2016 年 5 月 30 日)、博时中证淘金大数
      指数与
                                            据 100 指数型证券投资基金(2015 年 5 月 4
      量化投
                                            日-2016 年 5 月 30 日)、博时裕富沪深 300
      资部投
赵云阳          2026-04-30     -        15.8   指数证券投资基金(2015 年 5 月 5 日-2016
      资总监/
                                            年 5 月 30 日)、上证企债 30 交易型开放式
      基金经
                                            指数证券投资基金(2013 年 7 月 11 日-2018
       理
                                            年 1 月 26 日)、深证基本面 200 交易型开
                                            放式指数证券投资基金(2012 年 11 月 13
                                            日-2018 年 12 月 10 日)、博时深证基本面
                                            基金(2012 年 11 月 13 日-2018 年 12 月 10
                                            日)、博时创业板交易型开放式指数证券投
                                            资基金(2018 年 12 月 10 日-2019 年 10 月
                 博时中证银行交易型开放式指数证券投资基金联接基金 2026 年第 2 季度报告
                               投 资 基 金 联 接 基 金 (2018 年 12 月 10 日
                               -2019 年 10 月 11 日)、博时中证银行指数
                               分级证券投资基金(2015 年 10 月 8 日-2020
                               年 8 月 5 日)、博时中证 800 证券保险指数
                               分级证券投资基金(2015 年 5 月 19 日-2020
                               年 8 月 6 日)的基金经理、指数与量化投资
                               部投资副总监、博时中证全指证券公司指
                               数证券投资基金(2020 年 8 月 7 日-2025 年
                               基金（LOF）(2020 年 8 月 6 日-2026 年 4
                               月 29 日)的基金经理。现任指数与量化投
                               资部投资总监兼博时上证 50 交易型开放
                               式指数证券投资基金(2015 年 10 月 8 日—
                               至今)、博时黄金交易型开放式证券投资基
                               金(2015 年 10 月 8 日—至今)、博时上证
                               基金(2015 年 10 月 8 日—至今)、博时黄金
                               交易型开放式证券投资基金联接基金
                               (2016 年 5 月 27 日—至今)、博时中证央企
                               结构调整交易型开放式指数证券投资基金
                               (2018 年 10 月 19 日—至今)、博时中证央
                               企结构调整交易型开放式指数证券投资基
                               金联接基金(2018 年 11 月 14 日—至今)、
                               博时中证央企创新驱动交易型开放式指数
                               证券投资基金(2019 年 9 月 20 日—至今)、
                               博时中证央企创新驱动交易型开放式指数
                               证券投资基金联接基金(2019 年 11 月 13
                               日—至今)、博时中证医药 50 交易型开放
                               式指数证券投资基金(2021 年 7 月 22 日—
                               至今)、博时创业板 50 指数型证券投资基
                               金(2025 年 9 月 15 日—至今)、博时中证全
                               指证券公司交易型开放式指数证券投资基
                               金(2025 年 10 月 24 日—至今)、博时中证
                               银行交易型开放式指数证券投资基金
                               (2025 年 11 月 27 日—至今)、博时中证全
                               指证券公司交易型开放式指数证券投资基
                               金联接基金(2025 年 12 月 3 日—至今)、博
                               时中证银行交易型开放式指数证券投资基
                               金联接基金(2026 年 4 月 30 日—至今)的基
                               金经理。
  注：上述任职日期、离任日期根据本基金管理人对外披露的任免日期填写。证券从业的含义遵从行业
协会《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定。
                      博时中证银行交易型开放式指数证券投资基金联接基金 2026 年第 2 季度报告
     在本报告期内，本基金管理人严格遵循了《中华人民共和国证券投资基金法》及其各项实施细则、本
基金基金合同和其他相关法律法规的规定，并本着诚实信用、勤勉尽责、取信于市场、取信于社会的原则
管理和运用基金资产，为基金持有人谋求最大利益。本报告期内，由于证券市场波动等原因，本基金曾出
现个别投资监控指标超标的情况，基金管理人在规定期限内进行了调整，对基金份额持有人利益未造成损
害。
     报告期内，本基金管理人严格执行了《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》和公司制定的
公平交易相关制度。
     本报告期内，公司旗下所有投资组合参与的交易所公开竞价交易中，同日反向交易成交较少的单边交
易量超过该证券当日成交量的 5%的交易共 10 次，均为指数量化投资组合因投资策略需要和其他组合发生
的反向交易。本报告期内，未发现本基金有可能导致不公平交易和利益输送的异常交易。
再通胀成为新的主线特征。生产端保持韧性，工业与高技术制造仍是重要支撑。价格端出现明显变化，受
海外地缘冲突影响，PPI 呈现"再通胀"特征，PPI 同比、环比连续为正；CPI 同比稳定在 1%以上，通胀温和。
需求端则边际转弱，社会消费品零售总额同比下滑，内需修复动能不足；民间投资累计同比降幅走阔，社
融增量同比下降，信用扩张偏弱。出口维持较强韧性，延续高景气。货币政策保持"适度宽松"，财政与货币
协同托底。海外方面，美伊冲突成为主导全球资产的核心变量。二季度前期，霍尔木兹海峡封锁，国际油
价冲高，随着美伊局势边际缓和，原油高位震荡回落，外部流动性压力阶段性释放。政策上，美联储在通
胀韧性与油价扰动下转向谨慎，全球流动性阶段性收紧。同时，海外 AI 产业趋势延续高景气，与国内 AI
产业链形成共振。
     A 股二季度呈现"先抑后扬、结构致胜"格局。一季度末在美伊冲突催化下，避险情绪升温、市场承压，
进入 4 月后，随着外部扰动减退、油价回落及一季报收官，全 A 盈利增速回暖，市场转入景气驱动的结构
                           博时中证银行交易型开放式指数证券投资基金联接基金 2026 年第 2 季度报告
性行情，呈现"科技领涨、指数震荡抬升"格局，AI 算力等高景气赛道获资金集中增配。本基金为被动跟踪
指数的基金，其投资目的是尽量减少和标的指数的跟踪误差，取得标的指数所代表的市场平均回报。
     展望三季度，国内"稳中求进"的政策基调延续，AI 产业趋势与部分周期涨价链构成结构性亮点，但内
需偏弱、信用扩张不足与地产消费的修复仍需政策进一步发力，名义企稳与政策协同仍是主线。银行板块
基本面预计延续量价改善与分化并存格局，受益化债与地产企稳但需关注弱资质区域及零售不良风险，红
利属性仍具配置价值。本基金作为一只被动策略的指数基金，会以最小化跟踪误差为目标，紧密跟踪标的
指数。
     截至 2026 年 06 月 30 日，本基金 A 类基金份额净值为 1.6458 元，份额累计净值为 1.8522 元，本基金
C 类基金份额净值为 1.6299 元，份额累计净值为 1.6299 元，报告期内，本基金 A 类基金份额净值增长率为
-8.19%，本基金 C 类基金份额净值增长率为-8.27%，同期业绩基准增长率为-8.91%。
     无。
                             §5 投资组合报告
序号                 项目                   金额(元)             占基金总资产的比例(%)
       其中：股票                                722,870.97               0.14
       其中：债券                              21,062,609.97              4.20
       资产支持证券                                         -                  -
                          博时中证银行交易型开放式指数证券投资基金联接基金 2026 年第 2 季度报告
         其中：买断式回购的买入返售金融资产                           -                           -
序                 基金类                                                 占基金资产净
          基金名称            运作方式          管理人              公允价值
号                   型                                                 值比例（%）
         博时中证银行   指数型    交易型开放式指      博时基金管理有
           ETF    基金       数基金          限公司
代码                行业类别                公允价值（元）            占基金资产净值比例（％）
A        农、林、牧、渔业                                    -                       -
B        采矿业                                 36,149.82                    0.01
C        制造业                                685,137.69                    0.14
D        电力、热力、燃气及水生产和供应业                            -                       -
E        建筑业                                         -                       -
F        批发和零售业                                      -                       -
G        交通运输、仓储和邮政业                          1,583.46                    0.00
H        住宿和餐饮业                                      -                       -
    I    信息传输、软件和信息技术服务业                             -                       -
    J    金融业                                         -                       -
K        房地产业                                        -                       -
L        租赁和商务服务业                                    -                       -
M        科学研究和技术服务业                                  -                       -
N        水利、环境和公共设施管理业                               -                       -
                          博时中证银行交易型开放式指数证券投资基金联接基金 2026 年第 2 季度报告
O    居民服务、修理和其他服务业                                       -                -
P    教育                                                  -                -
Q    卫生和社会工作                                             -                -
R    文化、体育和娱乐业                                           -                -
S    综合                                                  -                -
     合计                                     722,870.97                 0.15
     本基金本报告期末未持有港股通投资股票。
序号     股票代码        股票名称    数量(股)         公允价值(元)             占基金资产净值比例(％)
序号             债券品种             公允价值(元)                      占基金资产净值比例(％)
      其中：政策性金融债                                      -                        -
                                  博时中证银行交易型开放式指数证券投资基金联接基金 2026 年第 2 季度报告
                                                                          占基金资产净值比
序号         债券代码        债券名称             数量（张）           公允价值(元)
                                                                            例（％）
     本基金本报告期末未持有资产支持证券。
     本基金本报告期末未持有贵金属。
     本基金本报告期末未持有权证。
     本基金本报告期末未持有股指期货。
     本基金本报告期末未持有股指期货。
     本基金本报告期末未持有国债期货。
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     本基金本报告期末未持有国债期货。
的投资决策程序说明
     基金管理人未发现本基金投资的前十名证券的发行主体出现本期被监管部门立案调查，或在报告编制
日前一年内受到公开谴责、处罚的情形。
基金管理人从制度和流程上要求股票必须先入库再买入。
序号                    名称                              金额(元)
     本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。
                           流通受限部分的公允         占基金资产净值比
序号      股票代码      股票名称                                        流通受限情况说明
                             价值(元)             例(%)
                          博时中证银行交易型开放式指数证券投资基金联接基金 2026 年第 2 季度报告
     由于四舍五入的原因，分项之和与合计项之间可能存在尾差。
                          §6 开放式基金份额变动
                                                                  单位：份
             项目           博时中证银行ETF联接A                博时中证银行ETF联接C
本报告期期初基金份额总额                         316,310,791.71            35,677,797.49
报告期期间基金总申购份额                          40,705,507.25            26,369,685.44
减：报告期期间基金总赎回份额                        87,122,323.97            33,904,141.96
报告期期间基金拆分变动份额                                     -                        -
本报告期期末基金份额总额                         269,893,974.99            28,143,340.97
                   §7 基金管理人运用固有资金投资本基金情况
     基金管理人未持有本基金。
     报告期内基金管理人未发生运用固有资金申购、赎回或者买卖本基金的情况。
                      §8 影响投资者决策的其他重要信息
     无。
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  博时基金管理有限公司是中国内地首批成立的五家基金管理公司之一。“为国民创造财富”是公司的使命。
公司的投资理念是“做投资价值的发现者”。截至 2026 年 6 月 30 日，博时基金管理有限公司共管理 404 只公
募基金，并受全国社会保障基金理事会委托管理部分社保基金，以及多个企业年金、职业年金及特定专户，
管理资产总规模 17,353 亿元人民币，剔除货币基金后，博时基金管理有限公司公募资产管理总规模逾 6,993
亿元人民币，累计分红逾 2,312 亿元人民币，是目前我国资产管理规模领先的基金公司之一。
   《博时中证银行交易型开放式指数证券投资基金联接基金基金合同》
   《博时中证银行交易型开放式指数证券投资基金联接基金托管协议》
  基金管理人、基金托管人处
  投资者可在营业时间免费查询，也可按工本费购买复印件
  投资者对本报告书如有疑问，可咨询本基金管理人博时基金管理有限公司
  博时一线通：95105568（免长途话费）
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                                              二〇二六年七月二十一日