二季报点评：华夏产业升级混合C基金季度涨幅3.42%

证券之星消息，日前华夏产业升级混合C基金公布二季报，2024年二季度最新规模7.47亿元，季度净值涨幅为3.42%。

从业绩表现来看，华夏产业升级混合C基金过去一年净值涨幅为-11.18%，在同类基金中排名1290/3843，同类基金过去一年净值涨幅中位数为-16.24%。而基金过去一年的最大回撤为-29.82%，成立以来的最大回撤为-38.49%。

从基金规模来看，华夏产业升级混合C基金2024年二季度公布的基金规模为7.47亿元，较上一期规模6.58亿元变化了8945.28万元，环比变化了13.6%。该基金最新一期资产配置为：股票占净值比93.95%，无债券类资产，现金占净值比6.08%。从基金持仓来看，该基金当季前十大股票仓位达79.05%，第一大重仓股为中国船舶（600150），持仓占比为9.86%。

基金十大重仓股如下：

华夏产业升级混合C现任基金经理为代瑞亮。其中在任基金经理代瑞亮已从业9年又128天，2022年2月22日正式接手管理华夏产业升级混合C，任职期间累计回报为-5.98%。目前还管理着4只基金产品（包括A类和C类），其中本季度表现最佳的基金为华夏阿尔法精选混合A（011936），季度净值涨幅为3.92%。

对本季度基金运作，基金经理的观点如下：2024年二季度,局部地缘争端依然延续,中国周边也有一些不稳定因素显现,局势复杂预计仍将延续相当长的一段时间。我们对于百年未有之大变局的感受可能越来越深刻。国际方面,美国经济保持坚挺,通胀表现也逐步向好,美联储降息预期加强;欧洲对中国实施汽车关税加征,未来欧洲对中国的变化也是值得重点观察和跟踪的变化,经贸问题是否变得更为复杂成为疑问。中国经济依然处于固本培元的恢复期,房地产的影响仍在延续,但各地政策频出,托底意图显著。中国未来既要关注发展,也要关注安全。供应链的完整和竞争优势,也是优质中国企业走出去创造新的全球份额的有力条件。二季度,A股在反弹后维持震荡,新“国九条”的推出,将从长远的角度让市场在严监管的背景下,更多的回归到投资者价值创造和企业发展的平衡上,有利于长期A股市场向更加健康的方向发展,也更加有利于真正优质企业的投资机会。我们相信,随着经济逐步的企稳,信心有望恢复,A股应该更加乐观。板块方面:仍然看好长周期优质龙头,“泛红利”资产更多代表的是供需格局的稳健,在不确定环境下的吸引力显著;军工逐步走出低谷,其中大龙头将越来越具备发展优势。本报告期,本基金仍然重仓军工行业,在不确定性大幅增加的背景下,我们认为国防投入增速未来保持较高增长是趋势。产业的发展在低谷过后将逐步恢复,经过整固有理由相信未来产业的发展更加符合长期优化逻辑,应当保持未来产业结构变化的机会,也应该规避在这种变化下过去固有思维带来的风险。我们在船舶、核电等领域看到了中国军民融合的典型发展路径,在大飞机、发动机等领域也逐步显现出点点星火。这都是在市场相对弱势中能让我们保持乐观的重要因素。另一方面,国际局势的变动带来的影响,也值得深思,这背后也带来全球部分产业的重构,这也是军工投资的外延机会。展望三季度,经济企稳回升的动能有望继续回升,随着一系列政策方向的落地,中国经济结构性转型升级的步伐仍将持续推进。中国的政策空间仍然充足,对货币政策和财政政策都应当保持适度乐观,对目前低估的A股我们以耐心换取长期空间。本基金在重仓军工行业的同时,也积极进行全行业的学习,希望能挖掘出军工领域最具价值的投资机会,找到长期优质资产,为投资者奉献回报。

以上内容由证券之星根据公开信息整理，由算法生成（网信算备310104345710301240019号），与本站立场无关，如数据存在问题请联系我们。本文为数据整理，不对您构成任何投资建议，投资有风险，请谨慎决策。