二季报点评：建信稳定得利债券C基金季度涨幅0.89%

证券之星消息，日前建信稳定得利债券C基金公布二季报，2024年二季度最新规模4.03亿元，季度净值涨幅为0.89%。

从业绩表现来看，建信稳定得利债券C基金过去一年净值涨幅为0.59%，在同类基金中排名497/1030，同类基金过去一年净值涨幅中位数为0.35%。而基金过去一年的最大回撤为-3.17%，成立以来的最大回撤为-5.84%。

从基金规模来看，建信稳定得利债券C基金2024年二季度公布的基金规模为4.03亿元，较上一期规模4.5亿元变化了-4745.18万元，环比变化了-10.54%。该基金最新一期资产配置为：股票占净值比10.98%，债券占净值比103.59%，现金占净值比0.35%。从基金持仓来看，该基金当季前十大股票仓位达5.06%，第一大重仓股为中信证券（600030），持仓占比为0.68%。

基金十大重仓股如下：

建信稳定得利债券C现任基金经理为黎颖芳。其中在任基金经理黎颖芳已从业15年又155天，2014年12月2日正式接手管理建信稳定得利债券C，任职期间累计回报为47.69%。目前还管理着6只基金产品（包括A类和C类），其中本季度表现最佳的基金为建信睿和纯债定开债（005375），季度净值涨幅为1.11%。

对本季度基金运作，基金经理的观点如下：宏观经济方面,二季度经济环比动能较之一季度有所减弱,PMI读数重返50之下,固定资产投资和消费增速均有所回落,出口成为经济的主要支撑。二季度的亮点是工业增加值和制造业投资增速继续温和回升,但财政发债进度偏慢使得需求回升预期未能兑现,企业信心有所回落。二季度通胀企稳回升,居民消费价格(CPI)单月同比略回升,工业生产者出厂价格(PPI)单月同比降幅收窄。资金面和货币政策层面,资金环境维持宽松。受禁止手工补息影响,大量存款向理财等其它资管产品转化,非银机构资金充裕,资金利率维持低位。货币政策操作偏宽松,央行继续充分对冲资金需求。由于存单利率显著低于MLF,MLF需求下降,累计净回笼1250亿元,二季度央行并未调整利率和存款准备金率,7天质押回购利率(R007)中枢维持平稳,人民币兑美元稳中略贬,6月末收于7.2659,较一季度末贬值0.59%。债券市场方面,“资产荒”逻辑仍主导市场走势,虽央行多次警示利率风险,但收益率曲线在充裕的流动性和偏弱的经济基本面环境下仍然不断下移。长端收益率尤其30年波动较大,但6月末仍交易至低于2.5%,中短债全季持续下行。整体看,二季度末10年国债收益率下行8BP到2.21%,而10年国开债收益率相比于一季度末下行12BP到2.29%。1年期国债和1年期国开债全季度分别下行18BP和15BP至1.54%和1.69%,期限利差略有走阔。二季度权益市场先上后下,沪深300下行2.14%至3461.66;转债市场走势表现强于股市,二季度末中证转债指数收于390.52,相比于一季度末上行0.75%。本基金债券部分在央行警示中长端利率风险后将中长期债券进行了获利了结,置换成5年以内的品种,久期较一季度略有下降。因经济动能尚未见明显起色,本季度权益配置比例处于中性位置,采用了高股息红利资产为主,科技成长和高端制造为辅的配置策略。其中高股息部分收益良好,但成长部分表现不及预期。

以上内容由证券之星根据公开信息整理，由算法生成（网信算备310104345710301240019号），与本站立场无关，如数据存在问题请联系我们。本文为数据整理，不对您构成任何投资建议，投资有风险，请谨慎决策。