二季报点评：安信价值发现定开基金季度涨幅2.90%

证券之星消息，日前安信价值发现定开基金公布二季报，2024年二季度最新规模1.42亿元，季度净值涨幅为2.9%。

从业绩表现来看，安信价值发现定开基金过去一年净值涨幅为3.73%，在同类基金中排名113/3843，同类基金过去一年净值涨幅中位数为-16.24%。而基金过去一年的最大回撤为-14.9%，成立以来的最大回撤为-24.62%。

从基金规模来看，安信价值发现定开基金2024年二季度公布的基金规模为1.42亿元，较上一期规模3.6亿元变化了-2.17亿元，环比变化了-60.42%。该基金最新一期资产配置为：股票占净值比93.92%，无债券类资产，现金占净值比10.25%。从基金持仓来看，该基金当季前十大股票仓位达52.8%，第一大重仓股为建设银行（00939），持仓占比为8.13%。

基金十大重仓股如下：

安信价值发现定开现任基金经理为陈一峰 张明。其中在任基金经理陈一峰已从业10年又93天，2020年4月30日正式接手管理安信价值发现定开，任职期间累计回报为46.13%。目前还管理着8只基金产品（包括A类和C类），其中本季度表现最佳的基金为安信价值发现定开（167508），季度净值涨幅为2.9%。

对本季度基金运作，基金经理的观点如下：本产品一直坚持自下而上的投资选股思路,在充分研究公司商业模式、竞争优势、公司成长空间和行业竞争格局的背景下,结合估值水平,在“好价格”下买入并持有“好公司”,长期获得估值均值回归和企业内在价值增长的收益。2024年2季度市场震荡调整,主要指数均有小幅下跌。分行业来看,2季度公用事业、银行、煤炭、电子、交运等行业表现较好,传媒、商贸零售、社服、计算机、食品饮料等行业表现较差。今年2季度安信价值发现略有上涨,相对跑赢市场。近期PMI、发电量数据显示国内经济复苏动能边际有所减弱。二季度国内地产销售继续下行但边际有改善迹象,核心城市二手房以价换量贡献明显,主要得益于5月中旬以后核心城市限购限贷政策的放松,后续展望下半年由于基数效应,地产销售可能继续改善。货币政策方面,二季度社融和M2数据由于禁止手工补息的影响边际有所走弱,十年期国债收益率逼近2.2%,我们总体判断今年货币政策仍将维持相对宽松。人民币汇率二季度以来小幅贬值。二季度市场指数先涨后跌,各个指数之间也有明显分化,我们继续积极坚持自下而上找寻优质股票错误定价的机会。从中长期维度来看,眼下依然是未来3年股票投资很好的投资时点,沪深300指数和中证红利指数的估值处在历史较低位置。自下而上来看,我们发现无论A股还是港股,多个行业均有十分优秀的公司的竞争优势依然显著、市场份额有机会持续提升,这一部分企业的投资价值值得我们把握,例如银行、纺织服饰、煤炭、建筑建材、交运、家电等行业的优秀公司。近期由于地产政策的调整,特别是核心一线城市的限购限贷放松,我们提高了地产为代表的顺周期板块的关注,但后续全国范围的地产销售企稳仍然具有不确定性,我们总体策略还是密切保持跟踪,不做过早预判。再次,2季度小市值股票回落明显,我们从自下而上研究企业价值的角度,对部分小盘价值股票也有关注。关键是从业绩增长确定性的角度,找到一些未来经营业绩能持续增长的公司,如果在估值性价比明显占优的情况下,我们会提高关注力度。另外,2季度港股市场有所反弹,目前AH溢价指数相比之前160的水平有所回落,但仍有140多,整体港股估值依然比较便宜。我们继续看好港股估值较低而预计今明两年业绩还能保持平稳的公司,集中在金融、煤炭、石油、交运等行业。今年2季度我们仓位总体平稳,仍处于相对高位。主要增加了交运、银行、化工的配置,小幅减少了纺织服饰、电力设备、传媒等行业的配置。目前看好的公司集中在银行、纺织服饰、煤炭、建筑建材、家电等细分行业的优秀公司。

以上内容由证券之星根据公开信息整理，由算法生成（网信算备310104345710301240019号），与本站立场无关，如数据存在问题请联系我们。本文为数据整理，不对您构成任何投资建议，投资有风险，请谨慎决策。