二季报点评：中邮战略新兴产业混合基金季度涨幅2.12%

证券之星消息，日前中邮战略新兴产业混合基金公布二季报，2024年二季度最新规模7.65亿元，季度净值涨幅为2.12%。

从业绩表现来看，中邮战略新兴产业混合基金过去一年净值涨幅为-10.39%，在同类基金中排名1109/3843，同类基金过去一年净值涨幅中位数为-16.24%。而基金过去一年的最大回撤为-24.25%，成立以来的最大回撤为-64.59%。

从基金规模来看，中邮战略新兴产业混合基金2024年二季度公布的基金规模为7.65亿元，较上一期规模7.73亿元变化了-757.1万元，环比变化了-0.98%。该基金最新一期资产配置为：股票占净值比91.34%，无债券类资产，现金占净值比8.02%。从基金持仓来看，该基金当季前十大股票仓位达41.7%，第一大重仓股为亿联网络（300628），持仓占比为7.21%。

基金十大重仓股如下：

中邮战略新兴产业混合现任基金经理为吴尚。其中在任基金经理吴尚已从业6年又123天，2022年2月9日正式接手管理中邮战略新兴产业混合，任职期间累计回报为-23.73%。目前还管理着2只基金产品（包括A类和C类），其中本季度表现最佳的基金为中邮战略新兴产业混合（590008），季度净值涨幅为2.12%。

对本季度基金运作，基金经理的观点如下：本季度市场保持区间震荡的同时交易量持续萎缩。短期内需承压叠加长期信心缺失的大背景下,少数的行情亮点集中在红利、出海和人工智能等方向。小市值和绩差个股受监管预期趋严的影响下跌较多,题材炒作方向也呈现出亏钱效应,大市值风格持续占优。基金经理在本季度继续保持了“出海+科技”的配置结构,“5.17”地产新政出台后判断出海方向阶段性将跑输市场整体,故减仓部分前期涨幅较大的出海方向持仓并加仓科技方向,标的上以苹果产业链为代表的消费电子代工和下游终端品牌企业为主,在六月的科技股反弹行情中实现了较为不错的收益。截止季度末,基金经理判断出海方向的投资性价比已显著恢复,展望中期将有不错的结构性机会。后续基金经理会根据市场风格和个股基本面变化择机加仓出海方向。本季度出海方向市场关注度显著提升,且在季度前半段呈现出明显的板块性Beta行情,上一轮类似的行情还要追溯到2020年三季度,且当时的诱发因素还是基于外需景气驱动的出口板块行情,以中国企业走出国门全球化经营为叙事的出海逻辑的行情演绎在A股历史上还是第一次。基金经理自2022年一季度接手本基金的管理伊始便将全球化的出海逻辑作为重要的选股标准和重点的投资方向,相关投资框架和选股思路在本基金2022年一季报中已向各位持有人进行了阐述,过去两年多的时间里基金经理一直坚持在此投资方向上的深耕。当前出海方向市场关注度较高,基金经理想借此机会再次重申对这一方向的长期看好。对于一家企业来说,全球化经营是建立新的增长点,增强自身经营稳定性,提升净利润和市值的重要发力方向;而对于我国来说,拥抱并主导全球化则是实现经济结构成功转型,平抑地缘政治风险,实现人类命运共同体梦想的重要助力。短期来看出海方向的投资仍存在诸如被加征关税、汇率波动、海运费高企等利空因素的影响,但基于2018年贸易战和2021年供应链危机中的应对情况,基金经理有理由相信中国企业有能力应对好相关风险因素的冲击,实现平稳经营,并进一步提升自身抗风险能力。展望长期,基金经理坚信未来会有一批中国企业可以像美股的科技巨头一样成功实现全球化经营,这其中蕴含了大量的投资机会等待市场去挖掘。

以上内容由证券之星根据公开信息整理，由算法生成（网信算备310104345710301240019号），与本站立场无关，如数据存在问题请联系我们。本文为数据整理，不对您构成任何投资建议，投资有风险，请谨慎决策。