三季报点评：易方达信息产业混合A基金季度涨幅8.51%

证券之星消息，日前易方达信息产业混合A基金公布三季报，2024年三季度最新规模36.15亿元，季度净值涨幅为8.51%。

从业绩表现来看，易方达信息产业混合A基金过去一年净值涨幅为26.73%，在同类基金中排名142/3979，同类基金过去一年净值涨幅中位数为5.4%。而基金过去一年的最大回撤为-21.13%，成立以来的最大回撤为-46.3%。

从基金规模来看，易方达信息产业混合A基金2024年三季度公布的基金规模为36.15亿元，较上一期规模32.99亿元变化了3.17亿元，环比变化了9.6%。该基金最新一期资产配置为：股票占净值比90.68%，债券占净值比0.05%，现金占净值比14.3%。从基金持仓来看，该基金当季前十大股票仓位达40.99%，第一大重仓股为中际旭创（300308），持仓占比为8.48%。

易方达信息产业混合A现任基金经理为郑希。其中在任基金经理郑希已从业12年又32天，2016年9月27日正式接手管理易方达信息产业混合A，任职期间累计回报为161.7%。目前还管理着11只基金产品（包括A类和C类），其中本季度表现最佳的基金为易方达北交所精选两年定开混合A（014275），季度净值涨幅为17.12%。

对本季度基金运作，基金经理的观点如下：2024年三季度末A股市场整体出现上涨,市场风险偏好有所提升,小市值个股超额收益明显,其中AI(人工智能)、软件传媒、新能源、机器人、军工等中小市值成长性行业由于之前调整幅度较大,在三季度有明显上涨;高分红、周期、大金融上涨幅度相对较小。三季度沪深300指数上涨16.07%,上证指数上涨12.44%,中小盘指数上涨15.39%,中证TMT指数上涨16.62%,创业板指数上涨29.21%,科创50指数上涨22.51%。海外主要经济体通胀压力开始下行,美债利率进入下行通道;在全球利率下降通道之下,国内经济政策空间逐步变大。分析原因:(1)全球宏观层面:由于区域性地缘冲突以及美元降息预期,全球定价的商品价格维持在高位,随着全球发达经济体经济增长压力逐步显现,发达经济体通胀压力逐步缓解,海外市场进入利率下行通道;国内宏观经济正处于复苏初期,经济刺激政策空间正逐步放大,PPI(生产价格指数)以及PMI(采购经理指数)正在逐步见底的过程之中,产能出清的顺周期产业盈利低点基本确立,产能未出清的行业盈利仍然在寻底之中;(2)A股资本市场流动性:随着美联储进入降息通道,国内资本市场流动性压力大幅减少,国内资产估值大概率逐步进入上行区间;(3)TMT产业:信息产业整体基本面出现明显分化,全球AI算力产业链、高端进口替代产业以及互联网平台盈利能力超预期,大部分半导体、软件、手机产业链、新能源汽车、光伏、军工产业链景气度依然较弱,但随着借贷压力以及成本端压力的缓解,预计这些行业的盈利能力环比将有所提升。本基金在三季度保持较高仓位,以信息产业中成长性投资品种为核心仓位,提升了AI算力、游戏以及新能源产业链等相关行业的配置比例,降低了周期性较强的电子、软件等相关行业配置比例。

以上内容为证券之星据公开信息整理，由智能算法生成，不构成投资建议。