三季报点评：嘉实稳福混合C基金季度涨幅-1.39%

证券之星消息，日前嘉实稳福混合C基金公布三季报，2026年三季度最新规模2.01亿元，季度净值涨幅为-1.39%。

从业绩表现来看，嘉实稳福混合C基金过去一年净值涨幅为1.67%，同类基金过去一年净值涨幅中位数为0.05%。而基金过去一年的最大回撤为-2.29%，成立以来的最大回撤为-12.12%。

从基金规模来看，嘉实稳福混合C基金2026年三季度公布的基金规模为2.01亿元，较上一期规模1.75亿元变化了2599.42万元，环比变化了14.86%。该基金最新一期资产配置为：股票占净值比7.88%，债券占净值比96.45%，现金占净值比5.44%。从基金持仓来看，该基金当季前十大股票仓位达1.59%，第一大重仓股为天奈科技（688116），持仓占比为0.26%。

嘉实稳福混合C现任基金经理为李宇昂 李卓锴 王喆。其中在任基金经理李宇昂已从业6年又54天，2025年1月10日正式接手管理嘉实稳福混合C，任职期间累计回报为6.62%。目前还管理着11只基金产品（包括A类和C类），其中本季度表现最佳的基金为嘉实新思路混合A（001755），季度净值涨幅为2.38%。

对本季度基金运作，基金经理的观点如下：2026年三季度,全球形势极为复杂,美伊冲突造成的全球贸易格局的恶化持续,油价再度回到100美元上下。美国数据有强有弱,美联储再度加息,美股依然强势,各国国债收益率均有所上行。中国出口展现了很强的韧性,科技相关行业高速增长,消费、制造业投资、地产投资偏弱,地产高质量发展的政策陆续出台,房地产销售有所改善。汇率兑美元升值,在央行货币政策稳健灵活的基调下,资金整体保持宽松。财政继续稳步发力。 u3000u3000三季度债券市场震荡走牛,债券利率下行,久期策略效果最优。其中,中债总财富指数上涨0.95%,中债信用债总财富指数上涨0.69%,10y国债收益率最终下行至1.68%附近。虽然短端利率维持平稳,但超长债供给低于预期,在金融数据高质量发展,传统经济部门信贷需求偏弱的环境下,各期限收益率下行,各类利差水平均有所压缩,超长利率债下行15bp,部分品种信用利差已经降至历史最低水平。中证转债指数下跌7%,过高的溢价率和权益市场的弱势格局下,转债持续阴跌。权益市场表现较差,上证下跌6.16%,其中以银行为代表的红利资产有非常好的表现,创业板下跌27.8%,为历史最大季度跌幅之一,科技板块表现弱势。 u3000u3000组合层面,债券部分基于宏观和政策的判断,积极对组合的久期和仓位进行调整。组合以中短期高等级债券为主,并较多仓位参与利率债的交易。考虑到流动性相对宽松,债券发行节奏偏慢,组合从三季度起维持较高的久期和杠杆。转债方面,仓位保持低位,大跌时适当加仓。品种上,还是选择银行、公用事业等行业相关的大盘可转债。权益方面,均衡科技、红利、有色、化工、医药等板块的配置。

本文数据来源于嘉实稳福混合C2026年三季报，仅供参考不构成投资建议。