三季报点评：华商恒益稳健混合基金季度涨幅-5.80%

证券之星消息，日前华商恒益稳健混合基金公布三季报，2026年三季度最新规模2.51亿元，季度净值涨幅为-5.8%。

从业绩表现来看，华商恒益稳健混合基金过去一年净值涨幅为-3.87%，同类基金过去一年净值涨幅中位数为0.05%。而基金过去一年的最大回撤为-9.24%，成立以来的最大回撤为-20.48%。

从基金规模来看，华商恒益稳健混合基金2026年三季度公布的基金规模为2.51亿元，较上一期规模2.61亿元变化了-1065.34万元，环比变化了-4.07%。该基金最新一期资产配置为：股票占净值比28.43%，债券占净值比36.3%，现金占净值比35.59%。从基金持仓来看，该基金当季前十大股票仓位达26.71%，第一大重仓股为药明康德（603259），持仓占比为9.58%。

华商恒益稳健混合现任基金经理为张晓。其中在任基金经理张晓已从业5年又3天，2025年3月12日正式接手管理华商恒益稳健混合，任职期间累计回报为15.85%。目前还管理着3只基金产品（包括A类和C类），其中本季度表现最佳的基金为华商医药医疗行业股票（008107），季度净值涨幅为21.38%。

对本季度基金运作，基金经理的观点如下：三季度全球能源供应持续受到地缘冲突的影响,原油天然气等价格维持高位;美、欧、日央行加息落地,美债长端利率居高不下;全球CAPEX驱动下的K型分化延续,消费地产整体疲软。市场表现来看,上游能源端的石油石化、煤炭涨幅居前;科技层面,虽然国内外大模型厂商陆续更新其新一代模型,但市场在担忧AI新应用场景拓展、AI融资可得性、AI资本开支可持续性等,叠加海外对国内AI产业链出口的部分限制性政策,科技整体在三季度回调明显;以银行为代表的红利类资产随着风险偏好下降也有不错表现。本基金三季度保持均衡配置,持仓以医药、电子、化工、新能源等为主。

本文数据来源于华商恒益稳健混合2026年三季报，仅供参考不构成投资建议。