三季报点评：博道大盘价值股票C基金季度涨幅-5.13%

证券之星消息，日前博道大盘价值股票C基金公布三季报，2026年三季度最新规模0.5亿元，季度净值涨幅为-5.13%。

从业绩表现来看，博道大盘价值股票C基金过去一年净值涨幅为-5.05%，同类基金过去一年净值涨幅中位数为-8.44%。而基金过去一年的最大回撤为-15.94%，成立以来的最大回撤为-15.94%。

从基金规模来看，博道大盘价值股票C基金2026年三季度公布的基金规模为0.5亿元，较上一期规模6470.08万元变化了-1449.83万元，环比变化了-22.41%。该基金最新一期资产配置为：股票占净值比91.87%，债券占净值比5.0%，现金占净值比3.35%。从基金持仓来看，该基金当季前十大股票仓位达28.41%，第一大重仓股为鹏鼎控股（002938），持仓占比为4.05%。

博道大盘价值股票C现任基金经理为刘玮明。其中在任基金经理刘玮明已从业2年又185天，2025年7月30日正式接手管理博道大盘价值股票C，任职期间累计回报为0.91%。目前还管理着18只基金产品（包括A类和C类），其中本季度表现最佳的基金为博道红利智航股票A（019124），季度净值涨幅为8.92%。

对本季度基金运作，基金经理的观点如下：2026年第三季度,全球市场在地缘局势与宏观政策预期变化的影响下波动,风险偏好有所下行。主要宽基指数普遍下跌,上证指数下跌6.16%,沪深300下跌12.49%,中证500下跌17.67%,中证1000下跌17.15%,恒生指数上涨7.57%。风格上,中信周期风格指数下跌4.04%,中信成长风格指数下跌25.36%,中信消费风格指数上涨6.69%,中信金融风格指数上涨7.47%,中信稳定风格指数上涨3.63%。行业层面,银行、煤炭、农林牧渔涨幅居前,分别上涨16.82%、15.49%、14.64%;电子、通信、建材跌幅较大,分别下跌31.91%、30.15%、24.16%。 从因子层面来看,极致的市场风格波动,加大了因子超额的波动,上半年表现亮眼的动量类因子,在7月份遭遇较大回撤,而表达反转逻辑的因子,尤其是价值类因子,超额迎来较大的修复;8月以来,市场逐步恢复稳态后,各类因子都进入正常的超额修复轨道。在此次市场波动中,博道量化多因子模型进一步优化迭代了因子性质的分类方式,让多因子模型能够以更加均衡稳健的状态应对市场极端环境。 报告期间,本基金维持配置大盘价值SMART BETA选股模型。 展望未来,主要宽基指数的预期盈利增速预计难以继续抬升,但随着市场的调整,主要宽基指数的估值分位数已迅速回落至中位数附近。在投资策略层面,应该更注重长期优势结构的均衡持有。 本基金将继续坚持系统化投资的运作思路,秉持勤勉尽责,力争为投资者获得有竞争力的超额收益。

本文数据来源于博道大盘价值股票C2026年三季报，仅供参考不构成投资建议。