三季报点评：国金量化多策略A基金季度涨幅-14.46%

证券之星消息，日前国金量化多策略A基金公布三季报，2026年三季度最新规模26.24亿元，季度净值涨幅为-14.46%。

从业绩表现来看，国金量化多策略A基金过去一年净值涨幅为-11.11%，同类基金过去一年净值涨幅中位数为-7.03%。而基金过去一年的最大回撤为-26.84%，成立以来的最大回撤为-29.03%。

从基金规模来看，国金量化多策略A基金2026年三季度公布的基金规模为26.24亿元，较上一期规模26.44亿元变化了-2007.48万元，环比变化了-0.76%。该基金最新一期资产配置为：股票占净值比90.15%，无债券类资产，现金占净值比6.85%。从基金持仓来看，该基金当季前十大股票仓位达24.66%，第一大重仓股为中际旭创（300308），持仓占比为4.94%。

国金量化多策略A现任基金经理为马芳 姚加红。其中在任基金经理马芳已从业6年又58天，2020年9月3日正式接手管理国金量化多策略A，任职期间累计回报为66.88%。目前还管理着14只基金产品（包括A类和C类），其中本季度表现最佳的基金为国金红利量化选股混合A（024385），季度净值涨幅为5.09%。

对本季度基金运作，基金经理的观点如下：三季度市场环境来看：市场活跃度与前序报告期相比降低较为明显,但中位数仍处于近五年较高水平位置。市场风格方面,贝塔值、动量和短期反转等市场风格波动高于长期均值水平。具体因子层面：报告期内主要市场风格,例如动量、贝塔值等风险因子收益出现较大幅度回撤,是对前期较为极端表现的修正;报告期内各类主要风格因子波动增大明显。行业涨跌方面,报告期内各中信一级行业涨跌互现,其中跌幅较大的行业其二季度涨幅排名靠前。具体来看涨幅前三行业有银行、煤炭和农林牧渔等;录得较大下跌幅度的有电子、通信和建材等,最大跌幅31.90%。市场持续受到宏观事件和AI叙事等重要因素影响,市场波动较大,各大类资产波动均不同程度增加。 u3000u3000报告期内,市场风格呈现由成长向价值切换的趋势,沪深300指数的表现明显优于上半年,本基金的超额收益表现有一定幅度的均值回归,但波动范围整体符合预期。

本文数据来源于国金量化多策略A2026年三季报，仅供参考不构成投资建议。