二季报点评：华夏潜龙精选股票基金季度涨幅52.64%

证券之星消息，日前华夏潜龙精选股票基金公布二季报，2026年二季度最新规模2.05亿元，季度净值涨幅为52.64%。

从业绩表现来看，华夏潜龙精选股票基金过去一年净值涨幅为70.19%，在同类基金中排名149/1006，同类基金过去一年净值涨幅中位数为16.62%。而基金过去一年的最大回撤为-22.58%，成立以来的最大回撤为-59.63%。

从基金规模来看，华夏潜龙精选股票基金2026年二季度公布的基金规模为2.05亿元，较上一期规模1.02亿元变化了1.03亿元，环比变化了100.51%。该基金最新一期资产配置为：股票占净值比94.18%，无债券类资产，现金占净值比7.93%。从基金持仓来看，该基金当季前十大股票仓位达64.23%，第一大重仓股为立讯精密（002475），持仓占比为7.79%。

华夏潜龙精选股票现任基金经理为徐恒。其中在任基金经理徐恒已从业1年又257天，2024年11月7日正式接手管理华夏潜龙精选股票，任职期间累计回报为75.74%。目前还管理着6只基金产品（包括A类和C类），其中本季度表现最佳的基金为华夏成长先锋一年持有混合A（013389），季度净值涨幅为105.63%。

对本季度基金运作，基金经理的观点如下：二季度A股市场"先抑后扬",4月初延续一季度末中东局势冲击带来的弱势整理,随着冲突逐步降温、油价高位回落,叠加算力、半导体、存储等产业趋势持续升温,市场震荡上行;6月中旬因通胀担忧及外部扰动出现阶段性调整,但在央行加大中长期流动性投放以及6月制造业PMI重返扩张区间等积极信号推动下,季末加速冲高收官。二季度上证指数收于4094.4点,季度涨幅约5.2%;深证成指收于16205.56点,季度涨幅约20.2%;创业板指收于4342.71点,季度涨幅约36.4%;科创50指数在半导体、AI算力等硬科技板块驱动下表现更为亮眼,季度涨幅超过70%。板块方面,半导体、存储芯片、AI算力、人形机器人等科技成长方向全季领涨,整体呈现科技成长风格显著占优的结构性特征。二季度国内经济延续温和修复态势,随着地缘扰动边际减弱,市场关注点逐步回归基本面。二季度以来工业企业盈利延续修复趋势,6月制造业PMI回升0.3个百分点至50.3%,重返扩张区间,非制造业商务活动指数、综合PMI产出指数分别为50.2%、50.6%,环比均小幅改善,显示国内经济景气水平有所回升。财政方面,延续一季度靠前发力特征,专项债、超长期特别国债等继续加快发行,支持基建投资与消费品以旧换新等促消费举措。货币政策方面,二季度政策基调转趋审慎,总量宽松工具落地节奏有所放缓,央行主要通过MLF、买断式逆回购等工具维持流动性合理充裕,科技创新、民营企业再贷款等结构性工具持续加力支持重点领域。本基金坚持在商业模式较好的行业甄选具有持续价值能力的企业,注重风险收益匹配性,适度利用市场各类机会进行投资操作。报告期内,本基金整体持仓变化不大,继续聚焦AI终端产业链的中长期投资机会。二季度以来存储价格持续上涨,终端产品成本压力持续增加,短期对消费电子行业销量形成一定扰动,但我们认为真正平台级别的产品创新不惧短期成本波动,AI终端仍是产业链景气兑现和商业模式打通的重要方向,因此将继续坚定布局。具体操作上,本基金略微增加了苹果产业链的配置比例,主要基于苹果供应链相较其他终端厂商展现出更强的韧性,在存储涨价等外部成本冲击下抗风险能力相对更优。

本文数据来源于华夏潜龙精选股票2026年中报，仅供参考不构成投资建议。