二季报点评：国泰区位优势混合A基金季度涨幅15.67%

证券之星消息，日前国泰区位优势混合A基金公布二季报，2026年二季度最新规模2.15亿元，季度净值涨幅为15.67%。

从业绩表现来看，国泰区位优势混合A基金过去一年净值涨幅为17.64%，在同类基金中排名2323/4629，同类基金过去一年净值涨幅中位数为17.69%。而基金过去一年的最大回撤为-11.23%，成立以来的最大回撤为-51.46%。

从基金规模来看，国泰区位优势混合A基金2026年二季度公布的基金规模为2.15亿元，较上一期规模2.22亿元变化了-635.17万元，环比变化了-2.87%。该基金最新一期资产配置为：股票占净值比87.48%，债券占净值比5.13%，现金占净值比6.95%。从基金持仓来看，该基金当季前十大股票仓位达60.19%，第一大重仓股为中芯国际（688981），持仓占比为9.28%。

国泰区位优势混合A现任基金经理为智健。其中在任基金经理智健已从业4年又253天，2021年11月12日正式接手管理国泰区位优势混合A，任职期间累计回报为5.48%。目前还管理着2只基金产品（包括A类和C类），其中本季度表现最佳的基金为国泰区位优势混合A（020015），季度净值涨幅为15.67%。

对本季度基金运作，基金经理的观点如下：本基金二季度上涨近16%,跑赢沪深300基准,二季度我们调仓思路如下:1)继续集中底部内需消费。对业绩见到拐点以及跌到绝对安全边际的标的进行加仓。2)上半年我们对行业判断出现了错误,二季度对化工进行了一次减仓,加仓了AI算力龙头标的。组合重仓股上我们进行了一定程度调仓:新增消费电池龙头(业绩上修)和国产半导体代工龙头(一季度减仓错误,重新加仓),减仓了电池龙头和袜子代工龙头;对餐饮供应链、生活用纸、卫生巾、智能短交通、高端服饰、民营大炼化、储能、纸包装龙头继续持有。我们坚持重仓符合时代浪潮、竞争格局突出、商业模式优异的高成长优质龙头作为核心仓位,以龙头企业自由现金流快速增长甚至非线性增长为核心收益来源,践行高集中度、行业和标的属性适当分散作为主要配置策略。通过适当择时和均衡配置来尽量控制回撤。

本文数据来源于国泰区位优势混合A2026年中报，仅供参考不构成投资建议。