三季报点评：东吴新产业精选股票C基金季度涨幅-25.58%

证券之星消息，日前东吴新产业精选股票C基金公布三季报，2026年三季度最新规模2.14亿元，季度净值涨幅为-25.58%。

从业绩表现来看，东吴新产业精选股票C基金过去一年净值涨幅为-26.12%，同类基金过去一年净值涨幅中位数为-10.56%。而基金过去一年的最大回撤为-41.75%，成立以来的最大回撤为-51.04%。

从基金规模来看，东吴新产业精选股票C基金2026年三季度公布的基金规模为2.14亿元，较上一期规模2.72亿元变化了-5764.1万元，环比变化了-21.22%。该基金最新一期资产配置为：股票占净值比90.39%，无债券类资产，现金占净值比9.67%。从基金持仓来看，该基金当季前十大股票仓位达67.09%，第一大重仓股为新易盛（300502），持仓占比为9.86%。

东吴新产业精选股票C现任基金经理为刘瑞。其中在任基金经理刘瑞已从业8年又236天，2021年2月2日正式接手管理东吴新产业精选股票C，任职期间累计回报为-14.1%。目前还管理着8只基金产品（包括A类和C类）。

对本季度基金运作，基金经理的观点如下：回顾2026年三季度,国内权益市场的波动与海外市场类似,相比上半年有所放大,期间,以AI为代表的科技成长方向股价调整幅度较大。我们的产品在科技成长方向配置较多,业绩表现在三季度也因此受到拖累。 u3000u3000回顾三季度,实际上,我们可以观察到一个事实,海外市场代表科技创新的纳斯达克指数在7月份调整后又创了历史新高,其中的AI芯片设计和晶圆制造龙头公司股价也都在同期创了历史新高。不仅美股,台湾加权指数也在AI相关公司股价的强势驱动下创了历史新高,日经225指数成分中的AI相关公司股价表现也大体较为强势。 u3000u3000在上述背景下,我们倾向于认为,国内以AI为代表的科技龙头公司在此期间股价显著弱于海外的原因或许是偏向于筹码因素,而非产业基本面因素。上半年在科技成长大幅跑赢价值风格的背景下,大量资金涌入成长方向,尤其是6 月份。这批资金在7月成长方向的调整后,一直期待能有所反弹,正是在这种一致预期之下,在缺乏增量资金的背景下,反弹迟迟未到。 u3000u3000向后展望,我们倾向于认为,以十年期美债收益率为代表的无风险收益率短期上行较快的时候可能已经见到了,这可能有利于为权益资产提供一个较为友好的窗口期。同时,我们关注到,海外的AI模型能力迭代速度并未放缓、以MUSE为代表的AI应用在不断迭代拓展、AI供应链头部公司给出的未来中远期指引在不断上修,AI的产业趋势可能并没有弱化。 u3000u3000基于上述分析,本报告期内,我们维持了在以AI为代表的科技成长方向相对较高的仓位水平,我们倾向于认为,在经过较长时间和幅度的充分调整后,当前行业头部公司的性价比或许已经较大幅度提升。 u3000u3000在这个过程中,我们也会不断反思迭代,期望未来能够在类似三季度这样的调整中做的更好。 u3000u3000非常感谢各位基金持有人的长期陪伴!我们会继续努力,争取为大家创造长期稳健的回报。

本文数据来源于东吴新产业精选股票C2026年三季报，仅供参考不构成投资建议。