中欧创业板两年定期开放混合型证券投资
基金
基金管理人：中欧基金管理有限公司
基金托管人：中国建设银行股份有限公司
送出日期：2025 年 03 月 29 日
中欧创业板两年定期开放混合型证券投资基金 2024 年年度报告
基金管理人的董事会、董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，
并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带的法律责任。本年度报告已经三分之二以
上独立董事签字同意，并由董事长签发。
基金托管人中国建设银行股份有限公司根据本基金合同规定，于 2025 年 03 月 28 日复核了本
报告中的财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告、投资组合报告等内容，保证复核
内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。
基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本
基金的招募说明书及其更新。
本报告期自 2024 年 01 月 01 日起至 2024 年 12 月 31 日止。
第 2 页 共 64 页
中欧创业板两年定期开放混合型证券投资基金 2024 年年度报告
第 3 页 共 64 页
中欧创业板两年定期开放混合型证券投资基金 2024 年年度报告
第 4 页 共 64 页
中欧创业板两年定期开放混合型证券投资基金 2024 年年度报告
§2 基金简介
基金名称 中欧创业板两年定期开放混合型证券投资基金
基金简称 中欧创业板两年混合
基金主代码 166027
基金运作方式 契约型开放式
基金合同生效日 2020 年 7 月 16 日
基金管理人 中欧基金管理有限公司
基金托管人 中国建设银行股份有限公司
报告期末基金份 964,101,390.49 份
额总额
基金合同存续期 不定期
基金份额上市的 深圳证券交易所
证券交易所
上市日期 2021 年 1 月 29 日
下属分级基金的基
中欧创业板两年混合 A 中欧创业板两年混合 C
金简称
下属分级基金的场
中欧创业定开 -
内简称
下属分级基金的交
易代码
报告期末下属分级
基金的份额总额
投资目标 主要通过投向创业板优质股票资产，在力争控制投资组合风险的前
提下，追求资产净值的长期稳健增值。
投资策略 本基金主要采用自上而下分析的方法进行大类资产配置， 确定股票、
债券、现金等资产的投资比例，重点通过跟踪宏观经济数据（包括
GDP 增长率、工业增加值、PPI、CPI、市场利率变化、进出口贸易
数据等）和政策环境的变化趋势，来做前瞻性的战略判断。
业绩比较基准 创业板指数收益率×70%+中证港股通指数收益率×10%+中证短债指
数收益率×20%
风险收益特征 本基金为混合型基金，其预期收益及预期风险水平高于债券型基金
和货币市场基金，但低于股票型基金。本基金将投资港股通标的股
票，需承担港股通机制 下因投资环境、投资标的、市场制度以及交
易规则等差异带来的特有风险。
项目 基金管理人 基金托管人
名称 中欧基金管理有限公司 中国建设银行股份有限公司
信息披露 姓名 黎忆海 王小飞
负责人 联系电话 021-68609600 021-60637103
第 5 页 共 64 页
中欧创业板两年定期开放混合型证券投资基金 2024 年年度报告
电子邮箱 liyihai@zofund.com wangxiaofei.zh@ccb.com
客户服务电话 021-68609700、400-700-9700 021-60637228
传真 021-33830351 021-60635778
注册地址 中国（上海）自由贸易试验区陆 北京市西城区金融大街 25 号
家嘴环路 479 号 8 层
办公地址 中国（上海）自由贸易试验区陆 北京市西城区闹市口大街 1 号院
家嘴环路 479 号上海中心大厦 8、 1 号楼
邮政编码 200120 100033
法定代表人 窦玉明 张金良
本基金选定的信息披露报纸名称 中国证券报
登载基金年度报告正文的管理人互联网网
www.zofund.com
址
基金年度报告备置地点 基金管理人的办公场所
项目 名称 办公地址
安永华明会计师事务所（特殊 北京市东城区东长安街 1 号东方广场安永大楼
会计师事务所
普通合伙） 17 层
A 类：中国证券登记结算有限责 A 类：北京市西城区太平桥大街 17 号
注册登记机构 任公司 C 类：中国（上海）自由贸易试验区陆家嘴环
C 类：中欧基金管理有限公司 路 479 号上海中心大厦 8、10、16 层
§3 主要财务指标、基金净值表现及利润分配情况
金额单位：人民币元
数据和指标
两年混合 A 两年混合 C 两年混合 A 两年混合 C 两年混合 A 两年混合 C
本期已实现 -200,441,6 -69,675,88 -27,156,57 -11,154,46 -381,653,2 -127,819,4
收益 80.15 0.35 3.25 5.67 34.90 39.24
-32,600,51 -13,074,46 -218,666,7 -76,972,77 -427,610,9 -141,745,6
本期利润
加权平均基
金份额本期 -0.0387 -0.0446 -0.2327 -0.2338 -0.3139 -0.3092
利润
本期加权平
均净值利润 -5.49% -6.48% -24.22% -24.77% -32.35% -32.24%
率
本期基金份
-0.48% -1.07% -23.14% -23.60% -18.17% -18.66%
额净值增长
第 6 页 共 64 页
中欧创业板两年定期开放混合型证券投资基金 2024 年年度报告
率
数据和指标
期末可供分 -204,850,5 -74,537,75 -213,511,7 -79,996,88 -27,363,20 -14,032,88
配利润 62.72 9.87 79.61 5.59 5.20 8.92
期末可供分
配基金份额 -0.2853 -0.3028 -0.2272 -0.2430 -0.0291 -0.0426
利润
期末基金资 552,190,68 184,336,95 726,299,22 249,178,95 944,965,96 326,151,73
产净值 8.92 1.03 8.93 9.56 2.43 9.30
期末基金份
额净值
期末指标
基金份额累
计净值增长 -23.09% -25.11% -22.72% -24.30% 0.55% -0.92%
率
注：1、本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收益）扣
除相关费用和信用减值损失后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。
期末余额，不是当期发生数)。
平要低于所列数字。
中欧创业板两年混合 A
份额净值增 业绩比较 业绩比较基
份额净值
阶段 长率标准差 基准收益 准收益率标 ①－③ ②－④
增长率①
② 率③ 准差④
过去三个月 -3.45% 2.72% -0.39% 2.47% -3.06% 0.25%
过去六个月 16.99% 2.65% 21.26% 2.23% -4.27% 0.42%
过去一年 -0.48% 2.24% 13.11% 1.81% -13.59% 0.43%
过去三年 -37.41% 1.67% -23.97% 1.39% -13.44% 0.28%
自基金合同生效
-23.09% 1.53% -13.83% 1.36% -9.26% 0.17%
起至今
注：本基金业绩比较基准为：创业板指数收益率*70%+中证短债指数收益率*20%+中证港股通指数
第 7 页 共 64 页
中欧创业板两年定期开放混合型证券投资基金 2024 年年度报告
收益率*10%。比较基准每个交易日进行一次再平衡，每个交易日在加入损益后根据设定的权重比
例进行大类资产之间的再平衡，使大类资产比例保持恒定。
中欧创业板两年混合 C
份额净值增 业绩比较 业绩比较基
份额净值
阶段 长率标准差 基准收益 准收益率标 ①－③ ②－④
增长率①
② 率③ 准差④
过去三个月 -3.58% 2.72% -0.39% 2.47% -3.19% 0.25%
过去六个月 16.65% 2.65% 21.26% 2.23% -4.61% 0.42%
过去一年 -1.07% 2.24% 13.11% 1.81% -14.18% 0.43%
过去三年 -38.52% 1.67% -23.97% 1.39% -14.55% 0.28%
自基金合同生效
-25.11% 1.52% -13.83% 1.36% -11.28% 0.16%
起至今
注：本基金业绩比较基准为：创业板指数收益率*70%+中证短债指数收益率*20%+中证港股通指数
收益率*10%。比较基准每个交易日进行一次再平衡，每个交易日在加入损益后根据设定的权重比
例进行大类资产之间的再平衡，使大类资产比例保持恒定。
收益率变动的比较
第 8 页 共 64 页
中欧创业板两年定期开放混合型证券投资基金 2024 年年度报告
比较
注：本基金合同生效日为 2020 年 07 月 16 日,2020 年度数据为 2020 年 07 月 16 日至 2020 年 12
月 31 日数据。
第 9 页 共 64 页
中欧创业板两年定期开放混合型证券投资基金 2024 年年度报告
注：本基金合同生效日为 2020 年 07 月 16 日,2020 年度数据为 2020 年 07 月 16 日至 2020 年 12
月 31 日数据。
本基金过去三年未进行利润分配。
§4 管理人报告
中欧基金管理有限公司经中国证监会（证监基字2006102 号文）批准，于 2006 年 7 月 19
日正式成立。股东为 WP Asia Pacific Asset Management LLC（华平亚太资产管理有限公
司）、国都证券股份有限公司、上海睦亿投资管理合伙企业（有限合伙）、上海穆延投资管理合伙
企业(有限合伙)及自然人股东，注册资本为 2.20 亿元人民币，旗下设有北京分公司、深圳分公司、
中欧盛世资产管理（上海）有限公司、上海中欧财富基金销售有限公司、中欧基金国际有限公司
和中欧私募基金管理（上海）有限公司。截至 2024 年 12 月 31 日，本基金管理人共管理 194 只开
放式基金。
任本基金的基金经理
（助理）期限 证券从
姓名 职务 说明
业年限
任职日期 离任日期
许文 权益专户 2020-07- 历任光大保德信基金管理有限公司研究部
- 10 年
星 投决会委 16 行业研究员，光大保德信基金管理有限公
第 10 页 共 64 页
中欧创业板两年定期开放混合型证券投资基金 2024 年年度报告
员/多资 司投资经理。2018-02-05 加入中欧基金管
产投决会 理有限公司。
委员/解
决方案组
组长/基
金经理/
投资经理
注：1、任职日期和离任日期一般情况下指公司作出决定之日；若该基金经理自基金合同生效日起
即任职，则任职日期为基金合同生效日。
等相关规定。
姓名 产品类型 产品数量（只） 资产净值（元） 任职时间
公募基金 5 6,815,843,533.56 2018-04-16
私募资产管
许文星 理计划
其他组合 - - -
合计 7 7,946,478,346.69 -
注：1、
“任职时间”为首次开始管理上表中本类产品的时间。
①产品类型：公募，离任数量：0 只，离任时间：无；
②产品类型：私募资产管理计划，离任数量：1 只，离任时间：2024-03-15。
基金经理薪酬激励与私募资产管理计划浮动管理费或产品业绩表现不直接挂钩。
本报告期内，本基金管理人严格遵循了《证券投资基金法》及其各项实施细则、本基金基金
合同和其他相关法律法规的规定，本着诚实信用、勤勉尽责、取信于市场、取信于社会的原则管
理和运用基金资产，为基金份额持有人谋求最大利益。本报告期内，基金投资管理符合有关法规
和基金合同的规定，无违法违规、未履行基金合同承诺或损害基金份额持有人利益的行为。
根据《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》等法律法规，本基金管理人制定了《公
第 11 页 共 64 页
中欧创业板两年定期开放混合型证券投资基金 2024 年年度报告
平交易管理办法》，建立了健全、有效的公平交易制度体系，覆盖公司旗下各类资产组合及投资顾
问业务涉及的投资组合；涵盖了股票、债券等各类投资品种的一级市场申购、二级市场交易等投
资管理活动；贯穿了研究分析、投资决策、交易执行等投资管理活动的各个环节，以确保公司旗
下管理的不同投资组合得到公平对待，保护投资者合法权益。具体控制措施包括：在研究分析环
节，研究成果与全体投资人员共享，投研体系职权划分明确且互不干预，各基金持仓及交易信息
进行有效隔离；在投资决策环节，基金经理公平对待管理的所有组合，相同投资策略同时同价下
达投资指令；在交易执行环节，本基金管理人以系统控制和人工控制相结合的方式，严格管理同
向交易和反向交易，公平执行投资指令；在事后监控环节，本基金管理人设置每日异常交易分析
机制，发现异常事项对基金经理进行提示，留存解释说明，并每季度编制公平交易分析报告，逐
级审核签署备查。
本报告期内，本基金管理人严格按照相关法规及制度等规定，从研究分析、投资决策、交易
执行、事后监控等环节严格把关，通过系统和人工等方式在各个环节严格控制交易公平执行。
对于同向交易，本基金管理人采集连续四个季度期间内、不同时间窗下（如日内、3 日内、5
日内）不同投资组合的同向交易计算交易价差，并结合同向交易占优比、溢价率等进行综合分析，
来判断是否可能存在组合之间利益输送。
综合而言，本报告期内，公平交易制度和控制方法总体执行情况良好，不同投资组合之间不
存在非公平交易或利益输送的情况。
对于涉及基金经理兼任私募资产管理计划投资经理的组合，本基金管理人按照《基金经理兼
任私募资产管理计划投资经理工作指引（试行》及公司内部相关制度等规定，特别地增加检查程
序，将反向交易和同向交易的检查时间窗延长至 10 个交易日，并结合成交顺序、价格偏差、产品
规模、成交量等因素对是否存在不公平对待的情形进行分析。综合而言，本报告期内，公平交易
制度和控制方法总体执行情况良好，涉及兼任的基金经理管理的多个组合间不存在非公平交易或
利益输送的情况。
本报告期内，公司旗下所有投资组合参与的交易所公开竞价交易中，同日反向交易成交较少
的单边交易量超过该证券当日成交量的 5%的交易共有 31 次，其中 30 次为量化策略组合因投资策
略需要发生的反向交易，1 次为不同经理管理的组合因投资策略不同发生的反向交易，公司内部
风控对上述交易均履行相应控制程序。
第 12 页 共 64 页
中欧创业板两年定期开放混合型证券投资基金 2024 年年度报告
本报告期内，未发现本基金有可能导致不公平交易和利益输送的异常交易。
回顾 2024 年，A 股市场一波三折，九月之后市场的剧烈反转，让市场摆脱了多年的持续回落
趋势。全年来看，防御型的高分红行业，以及与创新趋势相关的科技型行业表现更为突出。面对
市场环境和经济周期的复杂变化，逆向策略的有效性在下半年的市场反转周期中再一次得到了验
证，在投资者预期进入极度悲观的状态后，资本回报周期的钟摆开始逐步回归。
从全年的角度看，四季度内需消费相关资产的回升是整体组合的主要贡献来源，在过去的一
个市场周期内，我们持续关注这类行业的逆周期投资机会，主要的出发点来自于对资产定价和回
报周期的交叉验证，这一过程和我们过往在科技行业、制造行业、周期行业的逆周期投资基本一
致，但这里我们主要想重点复盘的是在过去一年中，在实践投资策略的运行过程中我们的两点不
足和思考。
息水平稳定的资产，在资本回报曲线上成为了投资其他类风险资产的最大机会成本，其中以公用
事业、交通运输等稳定类行业最为典型。过去的投资经历中，我们也曾在这些行业中有过跨周期
的布局，获得过一定的超额回报，不过彼时更多是基于自下而上认知偏差带来的错误定价，通过
企业盈利的修复带来了定价折价的回归。在本轮周期中，这类资产也曾在较早阶段进入过我们标
的选择的视野之中，但最终更多选择了反转属性更强、赔率更高的资产，未能充分获益，究其原
因在于对全资产机会成本的比价视角缺失，在未来全社会中长期资本回报处于新均衡状态的背景
下，能提供较高静态和动态股东现金回报的资产，将是风险资产投资中最大的机会成本，也是长
周期投资研究工作的重心之一。
在周期的定位上，我们在过去的一年，整体定位为企业盈利周期和股权估值周期的中周期尾
部区间，从而将更多视角，放在周期上调整更加充分的资产和行业。其中医药行业以较为稳定的
长期需求特征和相对充分的调整周期进入投资视野中。而从过去一年回顾看，医药行业的不同细
分领域资产价格并未出现明显回升，相反在各个行业中表现整体靠后，从企业盈利的角度看，债
务周期下对于相关政策机制、商品定价以及企业现金流和支付能力的影响，传导至企业盈利水平
和资产质量的变化，较之前的经营周期更大一些，过去需求相对稳定的行业，在尾部风险下盈利
波动加大，定价难度上升，这也督促我们加大了对于债务周期和尾部风险的理解，将提升组合反
第 13 页 共 64 页
中欧创业板两年定期开放混合型证券投资基金 2024 年年度报告
脆弱性作为重要的投资研究工作方向。
本报告期内，基金 A 类份额净值增长率为-0.48%，同期业绩比较基准收益率为 13.11%；基金
C 类份额净值增长率为-1.07%，同期业绩比较基准收益率为 13.11%。
展望 2025 年，我们整体认为 A 股将在企业盈利、股东回报和长期预期修复的合力之下，逐步
进入到一个资本回报回升的区间内，周期、定价和风险是我们重点思考的几个主要变量。
从企业盈利周期看，我们整体将当前状态定位为价格工具和企业盈利修复的初期阶段，在连
续经历了多年的资本回报回落后，无风险收益所代表的全社会机会成本已经进入较低区间，从而
给出清较为充分的一些行业创造了价格和回报回升的空间。虽然通过价格工具走出周期是大部分
债务周期的共同特征，但每一轮周期中的产业结构却差异较大。从当前中周期的视角看，在出口
导向型的制造业和内需导向型的服务业中，内需服务业所面临的供需格局可能更优。在基建、制
造业投资、房地产投资、出口贸易等部门约束条件较多的背景下，内需消费是周期上需求侧较为
明确的抓手，而从供给端看，较长的调整周期也使得这些行业整体的出清程度更加充分。其中，
以普通大众人群所处的基本消费场景和服务型消费场景，可能是未来价格周期修复中受价格因素
影响更为敏感的部门。
从当前的股票市场定价水平看，虽然已经不再处于去年三季度股债性价比负两倍标准差的极
低估区间，但整体依然处于负一倍标准差的低估状态，其中又以前述提到的内需和消费类行业，
由于盈利增长的周期性调整更为充分，当前处于长周期和截面上静态定价最低的资产之一，考虑
到这类资产范围的现金流创造能力、周期上盈利回升的潜力以及国九条带来中长期股东回报提升
的动力，这将构成投资其他类风险资产最大的机会成本之一。
在过去的一段时间内，以 etf 为典型代表的被动投资工具流速加速上升，国内基金市场用很
短的时间完成了美国市场被动工具几十年的上升过程，从而在 2024 年风险因子特征上造成了规模
因子和动量因子的异动。在这里我们想和普通投资者提示的是，在投资被动工具时，需要区分中
长期投资配置需求、短期交易性需求，选择不同风险收益特征的产品进行投资。对于中长期投资
配置需求而言，具有再平衡特性的红利低波和价值类宽基策略是较好的选择，而大部分细分领域
和规模加权宽基指数，需要更多关注其中隐含的动量和规模带来的反身性风险。
第 14 页 共 64 页
中欧创业板两年定期开放混合型证券投资基金 2024 年年度报告
另一个热门的话题是人工智能，随着大模型技术的不断深化应用，资本开支和创新周期将逐
渐进入下一个阶段。有趣的是，当我们回顾每一轮创新周期的共性时，发现资本开支周期、投资
者预期周期和应用创新周期总是高度嵌套，自动驾驶、人形机器人和大量软件应用将在未来的一
年内以更广泛的范围，渗透进千行百业，伴随其中的，就是以美股科技巨头为代表的相关资产，
正在逐步走向长周期三个标准差的另一个估值高峰，最终这一资本回报周期的演绎，将在中周期
内深远的影响全球大类资产配置的结果。
过去的几年对于 A 股权益投资而言，是一段较长的逆风期，感谢所有投资者的信任和陪伴。
逆风期的痛苦和反思，伴随着周期的潮起潮落，让我们更加清醒和专注，客观理性评估，发现并
解决问题，也获得了认知上的成长和成熟，我们也将在未来持续保持专注和热爱，不断迭代和修
正在践行逆向投资过程中的各种问题，努力为投资者创造长期的卓越回报。
强化内部控制，并有效地组织开展监察稽核工作，具体包括以下方面：
（一）落实法律法规，培养合规文化
式及时向部门和员工进行推送。监察稽核部负责将新颁布的法律法规及时维护至公司共享法律法
规库，并以每周新规跟踪的形式，针对法律法规进行全员范围内的解读，对于重要法规或通知，
公司从制度建立、流程改造、系统更新等方面安排专项落地与跟进，并配套相应检查。同时，公
司致力于积极推动公司合规文化建设，通过法规培训、监管案例速递、员工合规测试、合规宣传
月等多种形式，提高员工合规及风控意识，公司内部控制和风险管理基础得到夯实和优化。
（二）完善制度体系，提高运作效率
善，在兼顾合规、风险管理和效率的前提下，对一系列规章制度进行了补充和修订，以使得各项
业务运作更为规范、顺畅和高效：公司全年制定或修订多项制度流程，内容涵盖投资研究交易、
基金运作、合规管理、信息技术等各项内容。
（三）加强内部审计，强化风险管理
年除有序完成监管要求的法定审计工作及常规定期审计工作外，针对易发生风险的各类业务循环
开展多次专项稽核工作，使业务中存在的问题能够得到及时发现和纠正。通过内部稽核审计工作，
切实保证基金运作和公司经营所涉及的各个环节均能按照各项法律法规和公司内部制度有效落
第 15 页 共 64 页
中欧创业板两年定期开放混合型证券投资基金 2024 年年度报告
实。
（四）提升反洗钱管理水平，推进反洗钱系统建设
的治理架构和管理体系，从制度流程、风险评估、培训宣传等层面，进一步提升和完善反洗钱管
理工作。公司在今年牵头各部门加强自身反洗钱工作履职能力，并积极推进反洗钱新一代系统建
设，结合最新的监管要求及业务发展需要，优化了反洗钱系统的各功能模块，从客户洗钱风险评
估、客户尽职调查、可疑交易监测及分析等方面实现反洗钱工作系统化建设。
报告期内，本基金管理人严格按照本公司制订的《估值委员会议事规则》以及相关法律法规
的规定，有效地控制基金估值流程。公司估值委员会主席为总经理，投票成员包括主席、权益及
固定收益研究总监、基金运营总监、监察稽核总监、风险管理总监，非投票成员（列席表达相关
意见）包括公司高管、投资组合经理、中央交易室负责人、战略规划及业务发展部负责人、主席
指定的其他相关人士。估值委员会负责基金估值相关工作的评估、决策、执行和监督，确保基金
估值的公允、合理，防止估值被歪曲进而对基金持有人产生不利影响。基金经理如认为估值有被
歪曲或有失公允的情况，可向估值委员会报告并提出相关意见和建议。
本基金管理人按照最新的估值准则、证监会相关规定和基金合同关于估值的约定，对基金投资品
种进行估值。具体估值流程为：基金日常估值由基金管理人进行，基金托管人按基金合同规定的
估值方法、时间、程序进行复核，基金份额净值由基金管理人完成估值后，将估值结果以 XBRL
形式报给基金托管人，基金托管人复核无误后签章返回给基金管理人，由基金管理人依据本基金
合同和有关法律法规的规定予以公布。报告期内相关基金估值政策的变更由托管银行进行复核确
认。
上述参与估值流程人员均具有估值业务所需的专业胜任能力及相关工作经历。上述参与估值流程
各方之间不存在重大利益冲突。
本基金本报告期未进行利润分配，符合相关法规及基金合同的规定。
本报告期内基金管理人无应说明预警信息。
第 16 页 共 64 页
中欧创业板两年定期开放混合型证券投资基金 2024 年年度报告
§5 托管人报告
本报告期，中国建设银行股份有限公司在本基金的托管过程中，严格遵守了《证券投资基金
法》
、基金合同、托管协议和其他有关规定，不存在损害基金份额持有人利益的行为，完全尽职尽
责地履行了基金托管人应尽的义务。
本报告期，本基金托管人按照国家有关规定、基金合同、托管协议和其他有关规定，对本基
金的基金资产净值计算、基金费用开支等方面进行了认真的复核，对本基金的投资运作方面进行
了监督，未发现基金管理人有损害基金份额持有人利益的行为。
报告期内，本基金利润分配情况符合法律法规和基金合同的相关约定。
本托管人复核审查了本报告中的财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告、投资
组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
§6 审计报告
财务报表是否经过审计 是
审计意见类型 标准无保留意见
审计报告编号 安永华明（2025）审字第 70028871_B50 号
审计报告标题 审计报告
中欧创业板两年定期开放混合型证券投资基金全体基金份额
审计报告收件人
持有人：
我们审计了中欧创业板两年定期开放混合型证券投资基金的
财务报表，包括 2024 年 12 月 31 日的资产负债表，2024 年
度的利润表、净资产变动表以及相关财务报表附注。
我们认为，后附的中欧创业板两年定期开放混合型证券投资
审计意见
基金的财务报表在所有重大方面按照企业会计准则的规定编
制，公允反映了中欧创业板两年定期开放混合型证券投资基
金 2024 年 12 月 31 日的财务状况以及 2024 年度的经营成果
和净值变动情况。
我们按照中国注册会计师审计准则的规定执行了审计工作。
审计报告的“注册会计师对财务报表审计的责任”部分进一
形成审计意见的基础 步阐述了我们在这些准则下的责任。按照中国注册会计师职
业道德守则，我们独立于中欧创业板两年定期开放混合型证
券投资基金，并履行了职业道德方面的其他责任。我们相信，
第 17 页 共 64 页
中欧创业板两年定期开放混合型证券投资基金 2024 年年度报告
我们获取的审计证据是充分、适当的，为发表审计意见提供
了基础。
强调事项 不适用
其他事项 不适用
中欧创业板两年定期开放混合型证券投资基金管理层对其他
信息负责。其他信息包括年度报告中涵盖的信息，但不包括
财务报表和我们的审计报告。
我们对财务报表发表的审计意见不涵盖其他信息，我们也不
对其他信息发表任何形式的鉴证结论。
其他信息 结合我们对财务报表的审计，我们的责任是阅读其他信息，
在此过程中，考虑其他信息是否与财务报表或我们在审计过
程中了解到的情况存在重大不一致或者似乎存在重大错报。
基于我们已执行的工作，如果我们确定其他信息存在重大错
报，我们应当报告该事实。在这方面，我们无任何事项需要
报告。
管理层负责按照企业会计准则的规定编制财务报表，使其实
现公允反映，并设计、执行和维护必要的内部控制，以使财
务报表不存在由于舞弊或错误导致的重大错报。
在编制财务报表时，管理层负责评估中欧创业板两年定期开
管理层和治理层对财务报表的责
放混合型证券投资基金的持续经营能力，披露与持续经营相
任
关的事项（如适用），并运用持续经营假设，除非计划进行清
算、终止运营或别无其他现实的选择。
治理层负责监督中欧创业板两年定期开放混合型证券投资基
金的财务报告过程。
我们的目标是对财务报表整体是否不存在由于舞弊或错误导
致的重大错报获取合理保证，并出具包含审计意见的审计报
告。合理保证是高水平的保证，但并不能保证按照审计准则
执行的审计在某一重大错报存在时总能发现。错报可能由于
舞弊或错误导致，如果合理预期错报单独或汇总起来可能影
响财务报表使用者依据财务报表作出的经济决策，则通常认
为错报是重大的。
在按照审计准则执行审计工作的过程中，我们运用职业判断，
并保持职业怀疑。同时，我们也执行以下工作：
（1）识别和评估由于舞弊或错误导致的财务报表重大错报风
注册会计师对财务报表审计的责
险，设计和实施审计程序以应对这些风险，并获取充分、适
任
当的审计证据，作为发表审计意见的基础。由于舞弊可能涉
及串通、伪造、故意遗漏、虚假陈述或凌驾于内部控制之上，
未能发现由于舞弊导致的重大错报的风险高于未能发现由于
错误导致的重大错报的风险。
（2）了解与审计相关的内部控制，以设计恰当的审计程序，
但目的并非对内部控制的有效性发表意见。
（3）评价管理层选用会计政策的恰当性和作出会计估计及相
关披露的合理性。
（4）对管理层使用持续经营假设的恰当性得出结论。同时，
根据获取的审计证据，就可能导致对中欧创业板两年定期开
第 18 页 共 64 页
中欧创业板两年定期开放混合型证券投资基金 2024 年年度报告
放混合型证券投资基金持续经营能力产生重大疑虑的事项或
情况是否存在重大不确定性得出结论。如果我们得出结论认
为存在重大不确定性，审计准则要求我们在审计报告中提请
报表使用者注意财务报表中的相关披露；如果披露不充分，
我们应当发表非无保留意见。我们的结论基于截至审计报告
日可获得的信息。然而，未来的事项或情况可能导致中欧创
业板两年定期开放混合型证券投资基金不能持续经营。
（5）评价财务报表的总体列报（包括披露）、结构和内容，
并评价财务报表是否公允反映相关交易和事项。
我们与治理层就计划的审计范围、时间安排和重大审计发现
等事项进行沟通，包括沟通我们在审计中识别出的值得关注
的内部控制缺陷。
会计师事务所的名称 安永华明会计师事务所（特殊普通合伙）
注册会计师的姓名 许培菁 张亚旎
会计师事务所的地址 北京市东城区东长安街 1 号东方广场安永大楼 17 层
审计报告日期 2025 年 3 月 27 日
§7 年度财务报表
会计主体：中欧创业板两年定期开放混合型证券投资基金
报告截止日：2024 年 12 月 31 日
单位：人民币元
本期末 上年度末
资 产 附注号
资 产：
货币资金 7.4.7.1 49,092,573.87 3,809,861.43
结算备付金 1,675,873.95 583,777.36
存出保证金 128,893.71 142,621.25
交易性金融资产 7.4.7.2 700,872,372.41 972,308,544.51
其中：股票投资 700,872,372.41 972,308,544.51
基金投资 - -
债券投资 - -
资产支持证券投资 - -
贵金属投资 - -
其他投资 - -
衍生金融资产 7.4.7.3 - -
买入返售金融资产 7.4.7.4 - -
债权投资 - -
其中：债券投资 - -
资产支持证券投资 - -
其他投资 - -
其他债权投资 - -
第 19 页 共 64 页
中欧创业板两年定期开放混合型证券投资基金 2024 年年度报告
其他权益工具投资 - -
应收清算款 - 400,207.09
应收股利 - -
应收申购款 - -
递延所得税资产 - -
其他资产 7.4.7.5 - -
资产总计 751,769,713.94 977,245,011.64
本期末 上年度末
负债和净资产 附注号
负 债：
短期借款 - -
交易性金融负债 - -
衍生金融负债 7.4.7.3 - -
卖出回购金融资产款 - -
应付清算款 13,858,836.07 -
应付赎回款 - -
应付管理人报酬 772,740.16 1,018,762.63
应付托管费 128,790.03 169,793.78
应付销售服务费 96,719.12 130,143.80
应付投资顾问费 - -
应交税费 - -
应付利润 - -
递延所得税负债 - -
其他负债 7.4.7.6 384,988.61 448,122.94
负债合计 15,242,073.99 1,766,823.15
净资产：
实收基金 7.4.7.7 964,101,390.49 1,268,986,853.69
未分配利润 7.4.7.8 -227,573,750.54 -293,508,665.20
净资产合计 736,527,639.95 975,478,188.49
负债和净资产总计 751,769,713.94 977,245,011.64
注： 报告截止日 2024 年 12 月 31 日，基金份额总额 964,101,390.49 份，其中下属 A 类基金份额
净值为人民币 0.7691 元，基金份额总额 717,943,478.72 份；下属 C 类基金份额净值为人民币
会计主体：中欧创业板两年定期开放混合型证券投资基金
本报告期：2024 年 1 月 1 日至 2024 年 12 月 31 日
单位：人民币元
本期 上年度可比期间
项 目 附注号 2024 年 1 月 1 日至 2024 2023 年 1 月 1 日至 2023
年 12 月 31 日 年 12 月 31 日
一、营业总收入 -33,108,389.12 -274,116,088.90
第 20 页 共 64 页
中欧创业板两年定期开放混合型证券投资基金 2024 年年度报告
其中：存款利息收入 7.4.7.9 86,257.52 168,842.28
债券利息收入 - -
资产支持证券利息
- -
收入
买入返售金融资产
- -
收入
其他利息收入 - -
-257,665,038.68 -16,956,456.86
填列）
其中：股票投资收益 7.4.7.10 -270,549,663.90 -24,048,697.27
基金投资收益 - -
债券投资收益 7.4.7.11 - -
资产支持证券投资
- -
收益
贵金属投资收益 - -
衍生工具收益 7.4.7.13 - -
股利收益 7.4.7.14 12,884,625.22 7,092,240.41
以摊余成本计量的
金融资产终止确认产生的 - -
收益
其他投资收益 - -
失以“-”号填列）
- -
号填列）
号填列）
减：二、营业总支出 12,566,589.70 21,523,424.34
其中：卖出回购金融资产
- -
支出
三、利润总额（亏损总额
-45,674,978.82 -295,639,513.24
以“-”号填列）
减：所得税费用 - -
四、净利润（净亏损以“-”
-45,674,978.82 -295,639,513.24
号填列）
第 21 页 共 64 页
中欧创业板两年定期开放混合型证券投资基金 2024 年年度报告
五、其他综合收益的税后
- -
净额
六、综合收益总额 -45,674,978.82 -295,639,513.24
会计主体：中欧创业板两年定期开放混合型证券投资基金
本报告期：2024 年 1 月 1 日至 2024 年 12 月 31 日
单位：人民币元
本期
项目 2024 年 1 月 1 日至 2024 年 12 月 31 日
实收基金 其他综合收益 未分配利润 净资产合计
一、上期期末净 1,268,986,853. -293,508,665.2
- 975,478,188.49
资产 69 0
二、本期期初净 1,268,986,853. -293,508,665.2
- 975,478,188.49
资产 69 0
三、本期增减变 -304,885,463.2
动额（减少以“-” - 65,934,914.66 -238,950,548.54
号填列） 0
（一）、综合收益
- - -45,674,978.82 -45,674,978.82
总额
（二）、本期基金
份额交易产生的 -304,885,463.2
净资产变动数 - 111,609,893.48 -193,275,569.72
（净资产减少以 0
“-”号填列）
其中：1.基金申
购款
- 112,338,964.50 -194,492,211.46
回款 6
（三）、本期向基
金份额持有人分
配利润产生的净
- - - -
资产变动（净资
产减少以“-”号
填列）
四、本期期末净 -227,573,750.5
资产 4
上年度可比期间
项目 2023 年 1 月 1 日至 2023 年 12 月 31 日
实收基金 其他综合收益 未分配利润 净资产合计
第 22 页 共 64 页
中欧创业板两年定期开放混合型证券投资基金 2024 年年度报告
一、上期期末净 1,268,986,853. 1,271,117,701.7
- 2,130,848.04
资产 69 3
二、本期期初净 1,268,986,853. 1,271,117,701.7
- 2,130,848.04
资产 69 3
三、本期增减变 -295,639,513.2
动额（减少以“-” - - -295,639,513.24
号填列） 4
（一）、综合收益 -295,639,513.2
- - -295,639,513.24
总额 4
（二）、本期基金
份额交易产生的
净资产变动数 - - - -
（净资产减少以
“-”号填列）
其中：1.基金申
- - - -
购款
- - - -
回款
（三）、本期向基
金份额持有人分
配利润产生的净
- - - -
资产变动（净资
产减少以“-”号
填列）
四、本期期末净 1,268,986,853. -293,508,665.2
- 975,478,188.49
资产 69 0
报表附注为财务报表的组成部分。
本报告 7.1 至 7.4 财务报表由下列负责人签署：
刘建平 王音然 李宝林
基金管理人负责人 主管会计工作负责人 会计机构负责人
中欧创业板两年定期开放混合型证券投资基金（以下简称“本基金”
）经中国证券监督管理委
员会（以下简称“中国证监会”）证监许可20201209 号《关于准予中欧创业板两年定期开放混
第 23 页 共 64 页
中欧创业板两年定期开放混合型证券投资基金 2024 年年度报告
合型证券投资基金注册的批复》准予注册，由中欧基金管理有限公司依照《中华人民共和国证券
投资基金法》和《中欧创业板两年定期开放混合型证券投资基金基金合同》负责公开募集。本基
金为契约型定期开放式基金，存续期限不定。首次设立募集不包括认购资金利息共募集人民币
券投资基金基金合同》于 2020 年 7 月 16 日正式生效，基金合同生效日的基金份额总额为
的基金份额总额为 1,690,302,847.26 份，包含认购利息折合 292,336.16 份；C 类基金的基金份
额总额为 559,011,823.79 份，包含认购利息折合 53,339.90 份。本基金的基金管理人与 C 类基金
份额注册登记机构均为中欧基金管理有限公司，A 类基金份额注册登记机构为中国证券登记结算
有限责任公司，基金托管人为中国建设银行股份有限公司。
经深圳证券交易所（以下简称“深交所”
）深证上2021105 号文审核同意，本基金 267,134,144.00
份基金份额于 2021 年 1 月 29 日在深交所挂牌交易。上市的基金份额登记在证券登记结算系统，
可选择按市价流通或按基金份额净值申购或赎回；未上市的基金份额登记在注册登记系统，按基
金份额净值申购或赎回。通过跨系统转登记可实现基金份额在两个系统之间的转换。
根据《中华人民共和国证券投资基金法》和《中欧创业板两年定期开放混合型证券投资基金基金
合同》的有关规定，本基金的投资范围为具有良好流动性的金融工具，包括国内依法发行上市的
股票（包括中小板、创业板、存托凭证以及其他经中国证监会允许发行上市的股票）
、港股通标的
股票、债券（包括国债、地方政府债、政府支持机构债、金融债、企业债、公司债、央行票据、
中期票据、短期融资券、超短期融资券、可转换债券、可交换债券、分离交易可转债等）、资产支
持证券、债券回购、银行存款、同业存单、现金、衍生工具（包括国债期货、股指期货、股票期
权等）
、信用衍生品以及法律法规或中国证监会允许基金投资的其他金融工具（但须符合中国证监
会的相关规定）
。本基金可以参与融资业务。在本基金的封闭期内，基金管理人可在不改变本基金
既有投资目标、策略和风险收益特征并在控制风险的前提下，根据相关法律法规参与转融通证券
出借业务，以提高投资效率及进行风险管理。在未来法律法规允许的情况下，本基金可以依据相
关规定参与融券业务。如法律法规或监管机构以后允许基金投资其他品种，基金管理人在履行适
当程序后，可以将其纳入投资范围。
基金的投资组合比例为：本基金投资于股票的比例不低于基金资产的 60%（在开放期前一个月和
后一个月以及开放期内基金投资不受该比例限制），且投资于港股通标的股票不超过股票资产的
第 24 页 共 64 页
中欧创业板两年定期开放混合型证券投资基金 2024 年年度报告
终，在扣除股指期货、国债期货和股票期权合约需缴纳的交易保证金后，保持现金（不包括结算
备付金、存出保证金、应收申购款等）或者到期日在一年以内的政府债券投资比例合计不低于基
金资产净值的 5%，在封闭期内，本基金不受上述 5%的限制，但每个交易日日终在扣除国债期货、
股指期货和股票期权合约需缴纳的交易保证金后，应当保持不低于交易保证金一倍的现金（不包
括结算备付金、存出保证金、应收申购款等）
。如果法律法规或中国证监会变更投资品种的投资比
例限制，基金管理人在履行适当程序后，可以调整上述投资品种的投资比例。
本基金业绩比较基准：创业板指数收益率×70%+中证港股通指数收益率×10%+中证短债指数收益
率×20%。
本财务报表系按照财政部颁布的《企业会计准则——基本准则》以及其后颁布及修订的具体
会计准则、应用指南、解释以及《资产管理产品相关会计处理规定》和其他相关规定（统称“企
业会计准则”）编制，同时，在信息披露和估值方面，也参考了中国证监会颁布的《中国证券监督
管理委员会关于证券投资基金估值业务的指导意见》、《公开募集证券投资基金信息披露管理办
法》、《证券投资基金信息披露内容与格式准则》第 2 号《年度报告的内容与格式》、
《证券投资基
金信息披露编报规则》第 3 号《会计报表附注的编制及披露》、
《证券投资基金信息披露 XBRL 模板
第 3 号<年度报告和中期报告>》以及中国证监会和中国证券投资基金业协会颁布的其他相关规定。
本财务报表以本基金持续经营为基础列报。
本财务报表符合企业会计准则的要求，真实、完整地反映了本基金于 2024 年 12 月 31 日的财
务状况以及 2024 年度的经营成果和净值变动情况。
本基金会计年度采用公历年度，即每年自 1 月 1 日起至 12 月 31 日止。
本基金记账本位币和编制本财务报表所采用的货币均为人民币。除有特别说明外，均以人民
币元为单位表示。
金融工具是指形成本基金的金融资产（或负债）
，并形成其他单位的金融负债（或资产）或权
益工具的合同。
(1)金融资产分类
第 25 页 共 64 页
中欧创业板两年定期开放混合型证券投资基金 2024 年年度报告
本基金的金融资产于初始确认时根据管理金融资产的业务模式和金融资产的合同现金流量特征分
类为：以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产、以摊余成本计量的金融资产；
(2)金融负债分类
除由于金融资产转移不符合终止确认条件或继续涉入被转移金融资产所形成的金融负债以外，本
基金的金融负债于初始确认时分类为：以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债、以摊
余成本计量的金融负债。
本基金于成为金融工具合同的一方时确认一项金融资产或金融负债。
划分为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产和金融负债，以及不作为有效套期工具
的衍生工具，按照取得时的公允价值作为初始确认金额，相关的交易费用在发生时计入当期损益；
划分为以摊余成本计量的金融资产和金融负债，按照取得时的公允价值作为初始确认金额，相关
交易费用计入其初始确认金额；
对于以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产，采用公允价值进行后续计量，所有公允
价值变动计入当期损益；
对于以摊余成本计量的金融资产，采用实际利率法确认利息收入，其终止确认、修改或减值产生
的利得或损失，均计入当期损益；
本基金以预期信用损失为基础，对以摊余成本计量的金融资产进行减值处理并确认损失准备。
对于不含重大融资成分的应收款项，本基金运用简化计量方法，按照相当于整个存续期内的预期
信用损失金额计量损失准备。除上述采用简化计量方法以外的金融资产，本基金在每个估值日评
估其信用风险自初始确认后是否已经显著增加，如果信用风险自初始确认后未显著增加，处于第
一阶段，本基金按照相当于未来 12 个月内预期信用损失的金额计量损失准备，并按照账面余额和
实际利率计算利息收入；如果信用风险自初始确认后已显著增加但尚未发生信用减值的，处于第
二阶段，本基金按照相当于整个存续期内预期信用损失的金额计量损失准备，并按照账面余额和
实际利率计算利息收入；如果初始确认后发生信用减值的，处于第三阶段，本基金按照相当于整
个存续期内预期信用损失的金额计量损失准备，并按照摊余成本和实际利率计算利息收入；
本基金在每个估值日评估相关金融工具的信用风险自初始确认后是否已显著增加。本基金以单项
金融工具或者具有相似信用风险特征的金融工具组合为基础，通过比较金融工具在估值日发生违
约的风险与在初始确认日发生违约的风险，以确定金融工具预计存续期内发生违约风险的变化情
况；
本基金计量金融工具预期信用损失的方法反映的因素包括：通过评价一系列可能的结果而确定的
第 26 页 共 64 页
中欧创业板两年定期开放混合型证券投资基金 2024 年年度报告
无偏概率加权平均金额、货币时间价值，以及在估值日无须付出不必要的额外成本或努力即可获
得的有关过去事项、当前状况以及未来经济状况预测的合理且有依据的信息；
当对金融资产预期未来现金流量具有不利影响的一项或多项事件发生时，该金融资产成为已发生
信用减值的金融资产；
当本基金不再合理预期能够全部或部分收回金融资产合同现金流量时，本基金直接减记该金融资
产的账面余额；
当收取该金融资产现金流量的合同权利终止，或该收取金融资产现金流量的权利已转移，且符合
金融资产转移的终止确认条件的，金融资产将终止确认；
本基金已将金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬转移给转入方的，终止确认该金融资产；保
留了金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬的，不终止确认该金融资产；本基金既没有转移也
没有保留金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬的，分别下列情况处理：放弃了对该金融资产
控制的，终止确认该金融资产并确认产生的资产和负债；未放弃对该金融资产控制的，按照其继
续涉入所转移金融资产的程度确认有关金融资产，并相应确认有关负债。
对于以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债（含交易性金融负债和衍生金融负债），按
照公允价值进行后续计量，所有公允价值变动均计入当期损益。对于以摊余成本计量的金融负债，
采用实际利率法，按照摊余成本进行后续计量。如果金融负债的责任已履行、撤销或届满，则对
金融负债进行终止确认。
公允价值，是指市场参与者在计量日发生的有序交易中，出售一项资产所能收到或者转移一
项负债所需支付的价格。本基金以公允价值计量相关资产或负债，假定出售资产或者转移负债的
有序交易在相关资产或负债的主要市场进行；不存在主要市场的，本基金假定该交易在相关资产
或负债的最有利市场进行。主要市场（或最有利市场）是本基金在计量日能够进入的交易市场。
本基金采用市场参与者在对该资产或负债定价时为实现其经济利益最大化所使用的假设。
在财务报表中以公允价值计量或披露的资产和负债，根据对公允价值计量整体而言具有重要意义
的最低层次输入值，确定所属的公允价值层次：第一层次输入值，在计量日能够取得的相同资产
或负债在活跃市场上未经调整的报价；第二层次输入值，除第一层次输入值外相关资产或负债直
接或间接可观察的输入值；第三层次输入值，相关资产或负债的不可观察输入值。
每个资产负债表日，本基金对在财务报表中确认的持续以公允价值计量的资产和负债进行重新评
估，以确定是否在公允价值计量层次之间发生转换。
本基金持有的以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产和金融负债按如下原则确定公允
第 27 页 共 64 页
中欧创业板两年定期开放混合型证券投资基金 2024 年年度报告
价值并进行估值：
（1）存在活跃市场的金融工具，按照估值日能够取得的相同资产或负债在活跃市场上未经调整的
报价作为公允价值；估值日无报价且最近交易日后未发生影响公允价值计量的重大事件的，应采
用最近交易日的报价确定公允价值。有充足证据表明估值日或最近交易日的报价不能真实反映公
允价值的，应对报价进行调整，确定公允价值。
与上述投资品种相同，但具有不同特征的，应以相同资产或负债的公允价值为基础，并在估值技
术中考虑不同特征因素的影响。特征是指对资产出售或使用的限制等，如果该限制是针对资产持
有者的，那么在估值技术中不应将该限制作为特征考虑。此外，基金管理人不应考虑因大量持有
相关资产或负债所产生的溢价或折价；
（2）不存在活跃市场的金融工具，应采用在当前情况下适用并且有足够可利用数据和其他信息支
持的估值技术确定公允价值。采用估值技术确定公允价值时，应优先使用可观察输入值，只有在
无法取得相关资产或负债可观察输入值或取得不切实可行的情况下，才使用不可观察输入值；
（3）如有确凿证据表明按上述方法进行估值不能客观反映其公允价值的，基金管理人可根据具体
情况与基金托管人商定后，按最能反映公允价值的方法估值；
（4）如有新增事项，按国家最新规定估值。
当本基金具有抵销已确认金融资产和金融负债的法定权利，且该种法定权利现在是可执行的，
同时本基金计划以净额结算或同时变现该金融资产和清偿该金融负债时，金融资产和金融负债以
相互抵销后的金额在资产负债表内列示。除此以外，金融资产和金融负债在资产负债表内分别列
示，不予相互抵销。
实收基金为对外发行的基金份额总额所对应的金额。由于申购和赎回引起的实收基金变动分
别于基金申购确认日及基金赎回确认日确认。上述申购和赎回分别包括基金转换所引起的转入基
金的实收基金增加和转出基金的实收基金减少。
损益平准金包括已实现损益平准金和未实现损益平准金。已实现损益平准金指在申购或赎回
基金份额时，申购或赎回款项中包含的按累计未分配的已实现收益/（损失）占基金净值比例计算
的金额。未实现损益平准金指在申购或赎回基金份额时，申购或赎回款项中包含的按累计未实现
利得/（损失）占基金净值比例计算的金额。损益平准金于基金申购确认日或基金赎回确认日确认。
未实现损益平准金与已实现损益平准金均在“损益平准金”科目中核算，并于期末全额转入“未
第 28 页 共 64 页
中欧创业板两年定期开放混合型证券投资基金 2024 年年度报告
分配利润/（累计亏损）”
。
(1)存款利息收入按存款的本金与适用的利率逐日计提的金额入账。若提前支取定期存款，按
协议规定的利率及持有期重新计算存款利息收入，并根据提前支取所实际收到的利息收入与账面
已确认的利息收入的差额确认利息损失，列入利息收入减项，存款利息收入以净额列示；
(2)交易性金融资产在买入/卖出的成交日发生的交易费用，计入投资收益；
债券投资和资产支持证券投资持有期间，按证券票面价值与票面利率或内含票面利率或合同
利率计算的金额扣除适用情况下的相关税费后的净额确认为投资收益，在证券实际持有期内逐日
计提；
处置交易性金融资产的投资收益于成交日确认，并按成交金额与该交易性金融资产的账面余
额的差额扣除适用情况下的相关税费后的净额入账，同时转出已确认的公允价值变动收益；
(3)股利收益于除息日确认，并按发行人宣告的分红派息比例计算的金额扣除适用情况下的相
关税费后的净额入账；
(4)处置衍生工具的投资收益于成交日确认，并按处置衍生工具成交金额与其成本的差额扣除
适用情况下的相关税费后的净额入账，同时转出已确认的公允价值变动收益；
(5)买入返售金融资产收入，按实际利率法确认利息收入，在回购期内逐日计提；
(6)公允价值变动收益系本基金持有的以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产、以
公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债等公允价值变动形成的应计入当期损益的利得或
损失；
(7)转融通证券出借业务利息收入按出借起始日证券账面价值及出借费率计算的金额扣除适
用情况下的相关税费后的净额，在转融通证券实际出借期间内逐日计提。因借入人未能按期归还
产生的罚息，实际发生时扣除适用情况下的相关税费后的净额计入转融通证券出借业务利息收入；
(8)其他收入在经济利益很可能流入从而导致资产增加或者负债减少、且经济利益的流入额能
够可靠计量时确认。
本基金的管理人报酬、托管费和销售服务费等费用按照权责发生制原则，在本基金接受相关
服务的期间计入当期损益。
以摊余成本计量的金融负债在持有期间确认的利息支出按实际利率法计算，实际利率法与直线法
差异较小的则按直线法计算。
第 29 页 共 64 页
中欧创业板两年定期开放混合型证券投资基金 2024 年年度报告
（1）本基金场外收益分配方式分两种：现金分红与红利再投资，投资者可选择现金红利或将
现金红利自动转为相应类别的基金份额进行再投资；若投资者不选择，本基金默认的收益分配方
式是现金分红；本基金场内收益分配方式为现金分红，具体权益分配程序等有关事项遵循深圳证
券交易所及中国证券登记结算有限责任公司的相关规定；
（2）基金收益分配后基金份额净值不能低于面值，即基金收益分配基准日的基金份额净值减
去每单位基金份额收益分配金额后不能低于面值；
（3）同一类别的每一基金份额享有同等分配权；
（4）法律法规或监管机关另有规定的，从其规定。在不违反法律法规且对基金份额持有人利
益无实质不利影响的前提下，基金管理人可对基金收益分配原则进行调整，不需召开基金份额持
有人大会。
外币交易按交易发生日的即期汇率将外币金额折算为人民币金额。
外币货币性项目，于估值日采用估值日的即期汇率折算为人民币，所产生的折算差额直接计入汇
兑损益科目。以公允价值计量的外币非货币性项目，于估值日采用估值日的即期汇率折算为人民
币，所产生的折算差额直接计入公允价值变动损益科目。
本基金本报告期无会计政策变更。
本基金本报告期无会计估计变更。
本基金本报告期无重大会计差错的内容和更正金额。
经国务院批准，财政部、国家税务总局研究决定，自 2008 年 4 月 24 日起，调整证券（股票）
交易印花税税率，由原先的 3‰调整为 1‰；根据财政部、税务总局公告 2023 年第 39 号《关于减
半征收证券交易印花税的公告》的规定，自 2023 年 8 月 28 日起，证券交易印花税实施减半征收。
经国务院批准，财政部、国家税务总局研究决定，自 2008 年 9 月 19 日起，调整由出让方按
证券（股票）交易印花税税率缴纳印花税，受让方不再征收，税率不变。
第 30 页 共 64 页
中欧创业板两年定期开放混合型证券投资基金 2024 年年度报告
根据财政部、国家税务总局财税201636 号文《关于全面推开营业税改征增值税试点的通知》
的规定，经国务院批准，自 2016 年 5 月 1 日起在全国范围内全面推开营业税改征增值税试点，金
融业纳入试点范围，由缴纳营业税改为缴纳增值税。对证券投资基金（封闭式证券投资基金，开
放式证券投资基金）管理人运用基金买卖股票、债券的转让收入免征增值税；国债、地方政府债
利息收入以及金融同业往来利息收入免征增值税；存款利息收入不征收增值税；
根据财政部、国家税务总局财税201646 号文《关于进一步明确全面推开营改增试点金融业
有关政策的通知》的规定，金融机构开展的质押式买入返售金融商品业务及持有政策性金融债券
取得的利息收入属于金融同业往来利息收入；
根据财政部、国家税务总局财税201670 号文《关于金融机构同业往来等增值税政策的补充
通知》的规定，金融机构开展的买断式买入返售金融商品业务、同业存款、同业存单以及持有金
融债券取得的利息收入属于金融同业往来利息收入；
根据财政部、国家税务总局财税2016140 号文《关于明确金融、房地产开发、教育辅助服
务等增值税政策的通知》的规定，本基金运营过程中发生的增值税应税行为，以本基金的基金管
理人为增值税纳税人；
根据财政部、国家税务总局财税201756 号文《关于资管产品增值税有关问题的通知》的规
定，证券投资基金的基金管理人运营证券投资基金过程中发生的增值税应税行为，暂适用简易计
税方法，按照 3%的征收率缴纳增值税。对证券投资基金在 2018 年 1 月 1 日前运营过程中发生的
增值税应税行为，未缴纳增值税的，不再缴纳；已缴纳增值税的，已纳税额从证券投资基金的基
金管理人以后月份的增值税应纳税额中抵减。
根据《中华人民共和国城市维护建设税法》、《征收教育费附加的暂行规定（2011 年修订）
》
及相关地方教育附加的征收规定，凡缴纳消费税、增值税、营业税的单位和个人，都应当依照规
定缴纳城市维护建设税、教育费附加（除按照相关规定缴纳农村教育事业费附加的单位外）及地
方教育附加。
根据财政部、国家税务总局财税200478 号文《关于证券投资基金税收政策的通知》的规定，
自 2004 年 1 月 1 日起，对证券投资基金（封闭式证券投资基金，开放式证券投资基金）管理人运
用基金买卖股票、债券的差价收入，继续免征企业所得税；
根据财政部、国家税务总局财税20081 号文《关于企业所得税若干优惠政策的通知》的规
第 31 页 共 64 页
中欧创业板两年定期开放混合型证券投资基金 2024 年年度报告
定，对证券投资基金从证券市场中取得的收入，包括买卖股票、债券的差价收入，股权的股息、
红利收入，债券的利息收入及其他收入，暂不征收企业所得税。
根据财政部、国家税务总局财税2008132 号文《财政部、国家税务总局关于储蓄存款利息
所得有关个人所得税政策的通知》的规定，自 2008 年 10 月 9 日起，对储蓄存款利息所得暂免征
收个人所得税；
根据财政部、国家税务总局、中国证监会财税201285 号文《关于实施上市公司股息红利差
别化个人所得税政策有关问题的通知》的规定，自 2013 年 1 月 1 日起，证券投资基金从公开发行
和转让市场取得的上市公司股票，持股期限在 1 个月以内（含 1 个月）的，其股息红利所得全额
计入应纳税所得额；持股期限在 1 个月以上至 1 年（含 1 年）的，暂减按 50%计入应纳税所得额；
持股期限超过 1 年的，暂减按 25%计入应纳税所得额。上述所得统一适用 20%的税率计征个人所得
税；
根据财政部、国家税务总局、中国证监会财税2015101 号文《关于上市公司股息红利差别
化个人所得税政策有关问题的通知》的规定，自 2015 年 9 月 8 日起，证券投资基金从公开发行和
转让市场取得的上市公司股票，持股期限超过 1 年的，股息红利所得暂免征收个人所得税。
本基金运作过程中涉及的境外投资的税项问题，根据财政部、国家税务总局、中国证监会财
税201481 号文《关于沪港股票市场交易互联互通机制试点有关税收政策的通知》、财税
2016127 号文《关于深港股票市场交易互联互通机制试点有关税收政策的通知》及其他境内外
相关税务法规的规定和实务操作执行。
单位：人民币元
本期末 上年度末
项目
活期存款 49,092,573.87 3,809,861.43
等于：本金 49,088,108.96 3,809,454.58
加：应计利息 4,464.91 406.85
减：坏账准备 - -
定期存款 - -
等于：本金 - -
加：应计利息 - -
减：坏账准备 - -
第 32 页 共 64 页
中欧创业板两年定期开放混合型证券投资基金 2024 年年度报告
其中：存款期限 1 个月以
- -
内
存款期限 1-3 个月 - -
存款期限 3 个月以上 - -
其他存款 - -
等于：本金 - -
加：应计利息 - -
减：坏账准备 - -
合计 49,092,573.87 3,809,861.43
单位：人民币元
本期末
项目 2024 年 12 月 31 日
成本 应计利息 公允价值 公允价值变动
股票 740,867,358.80 - 700,872,372.41 -39,994,986.39
贵金属投资-金交所 - - - -
黄金合约
交易所市场 - - - -
债券 银行间市场 - - - -
合计 - - - -
资产支持证券 - - - -
基金 - - - -
其他 - - - -
合计 740,867,358.80 - 700,872,372.41 -39,994,986.39
上年度末
项目 2023 年 12 月 31 日
成本 应计利息 公允价值 公允价值变动
股票 1,236,746,112.58 - 972,308,544.51 -264,437,568.07
贵金属投资-金交所 - - - -
黄金合约
交易所市场 - - - -
债券 银行间市场 - - - -
合计 - - - -
资产支持证券 - - - -
基金 - - - -
其他 - - - -
合计 1,236,746,112.58 - 972,308,544.51 -264,437,568.07
无。
第 33 页 共 64 页
中欧创业板两年定期开放混合型证券投资基金 2024 年年度报告
无。
无。
无。
单位：人民币元
本期末 上年度末
项目
应付券商交易单元保证金 - -
应付赎回费 - -
应付证券出借违约金 - -
应付交易费用 334,988.61 368,122.94
其中：交易所市场 334,988.61 368,122.94
银行间市场 - -
应付利息 - -
预提费用-审计费 50,000.00 80,000.00
合计 384,988.61 448,122.94
金额单位：人民币元
中欧创业板两年混合 A
本期
项目 2024 年 1 月 1 日至 2024 年 12 月 31 日
基金份额（份） 账面金额
上年度末 939,811,008.54 939,811,008.54
本期申购 832,215.05 832,215.05
本期赎回（以“-”号填列） -222,699,744.87 -222,699,744.87
本期末 717,943,478.72 717,943,478.72
中欧创业板两年混合 C
本期
项目 2024 年 1 月 1 日至 2024 年 12 月 31 日
基金份额（份） 账面金额
上年度末 329,175,845.15 329,175,845.15
本期申购 1,113,497.71 1,113,497.71
本期赎回（以“-”号填列） -84,131,431.09 -84,131,431.09
本期末 246,157,911.77 246,157,911.77
注：申购份额含红利再投、转换入份额，赎回份额含转换出份额。
第 34 页 共 64 页
中欧创业板两年定期开放混合型证券投资基金 2024 年年度报告
单位：人民币元
中欧创业板两年混合 A
项目 已实现部分 未实现部分 未分配利润合计
上年度末 -54,519,778.45 -158,992,001.16 -213,511,779.61
本期期初 -54,519,778.45 -158,992,001.16 -213,511,779.61
本期利润 -200,441,680.15 167,841,168.35 -32,600,511.80
本期基金份额交易产
生的变动数
其中：基金申购款 -194,490.75 -108,952.91 -303,443.66
基金赎回款 50,305,386.63 30,357,558.64 80,662,945.27
本期已分配利润 - - -
本期末 -204,850,562.72 39,097,772.92 -165,752,789.80
中欧创业板两年混合 C
项目 已实现部分 未实现部分 未分配利润合计
上年度末 -25,187,354.59 -54,809,531.00 -79,996,885.59
本期期初 -25,187,354.59 -54,809,531.00 -79,996,885.59
本期利润 -69,675,880.35 56,601,413.33 -13,074,467.02
本期基金份额交易产
生的变动数
其中：基金申购款 -277,885.72 -147,741.64 -425,627.36
基金赎回款 20,603,360.79 11,072,658.44 31,676,019.23
本期已分配利润 - - -
本期末 -74,537,759.87 12,716,799.13 -61,820,960.74
单位：人民币元
本期 上年度可比期间
项目 2024 年 1 月 1 日至 2024 年 12 月 31 2023 年 1 月 1 日至 2023 年
日 12 月 31 日
活期存款利息收入 74,668.72 138,877.85
定期存款利息收入 - -
其他存款利息收入 - -
结算备付金利息收入 10,324.30 25,378.41
其他 1,264.50 4,586.02
合计 86,257.52 168,842.28
单位：人民币元
本期 上年度可比期间
项目 2024 年 1 月 1 日至 2024 年 12 月 31 2023 年 1 月 1 日至 2023 年 12
日 月 31 日
卖出股票成交总 1,278,193,851.76 1,972,540,365.94
第 35 页 共 64 页
中欧创业板两年定期开放混合型证券投资基金 2024 年年度报告
额
减：卖出股票成本
总额
减：交易费用 2,095,647.87 5,009,887.78
买卖股票差价收
-270,549,663.90 -24,048,697.27
入
无。
无。
无。
无。
无。
单位：人民币元
本期 上年度可比期间
项目 2024 年 1 月 1 日至 2024 年 12 月 2023 年 1 月 1 日至 2023 年 12 月
股票投资产生的股利
收益
其中：证券出借权益补
- -
偿收入
基金投资产生的股利
- -
收益
合计 12,884,625.22 7,092,240.41
单位：人民币元
本期 上年度可比期间
项目名称 2024 年 1 月 1 日至 2024 年 2023 年 1 月 1 日至 2023
第 36 页 共 64 页
中欧创业板两年定期开放混合型证券投资基金 2024 年年度报告
股票投资 224,442,581.68 -257,328,474.32
债券投资 - -
资产支持证券投资 - -
贵金属投资 - -
其他 - -
权证投资 - -
减：应税金融商品公允价值
- -
变动产生的预估增值税
合计 224,442,581.68 -257,328,474.32
单位：人民币元
本期 上年度可比期间
项目 2024 年 1 月 1 日至 2024 年 12 月 2023 年 1 月 1 日至 2023
基金赎回费收入 27,810.36 -
合计 27,810.36 -
无。
单位：人民币元
本期 上年度可比期间
项目 2024 年 1 月 1 日至 2024 年 12 2023 年 1 月 1 日至 2023 年 12 月 31
月 31 日 日
审计费用 50,000.00 80,000.00
信息披露费 120,000.00 120,000.00
证券出借违约金 - -
汇划手续费 2,738.96 883.89
账户维护费 18,000.00 18,000.00
其他 360.00 360.00
合计 191,098.96 219,243.89
截至资产负债表日，本基金并无须作披露的或有事项。
截至本财务报表批准报出日，本基金并无须作披露的资产负债表日后事项。
关联方名称 与本基金的关系
第 37 页 共 64 页
中欧创业板两年定期开放混合型证券投资基金 2024 年年度报告
中欧基金管理有限公司（
“中欧基金”
） 基金管理人、基金销售机构、注册登记机
构
中国建设银行股份有限公司（“建设银行”
） 基金托管人、基金销售机构
国都证券股份有限公司（
“国都证券”
） 基金管理人的股东、基金销售机构
WP Asia Pacific Asset Management LLC(" 基金管理人的股东
华平亚太资管")
上海睦亿投资管理合伙企业(有限合伙)("上海睦 基金管理人的股东
亿合伙")
上海穆延投资管理合伙企业(有限合伙)("上海穆 基金管理人的股东
延合伙")
自然人股东 基金管理人的股东
上海中欧财富基金销售有限公司（“中欧财富”
） 基金管理人的控股子公司、基金销售机构
中欧盛世资产管理(上海)有限公司("中欧盛世资 基金管理人的全资子公司
管")
中欧基金国际有限公司("中欧基金国际") 基金管理人的全资子公司
中欧私募基金管理(上海)有限公司("中欧私募") 基金管理人的全资子公司
注：1、自 2024 年 4 月 9 日起，我司正式受让中欧私募基金管理(上海)有限公司全部股权，新增
关联方为中欧私募基金管理(上海)有限公司。
金额单位：人民币元
本期
上年度可比期间
日
关联方名称
占当期股票 占当期股票
成交金额 成交总额的比 成交金额 成交总额的比例
例（%） （%）
国都证券 47,755,472.48 2.05 870,224,767.36 21.85
无。
无。
无。
金额单位：人民币元
第 38 页 共 64 页
中欧创业板两年定期开放混合型证券投资基金 2024 年年度报告
本期
关联方名称
当期 占当期佣金总量 期末应付佣金余 占期末应付佣金
佣金 的比例（%） 额 总额的比例（%）
国都证券 35,620.56 2.72 - -
上年度可比期间
关联方名称
当期 占当期佣金总量 期末应付佣金余 占期末应付佣金
佣金 的比例（%） 额 总额的比例（%）
国都证券 640,518.50 21.90 183,360.97 49.81
注：上述佣金按市场佣金率计算，以扣除由中国证券登记结算有限责任公司收取证管费、经手费
和由券商承担的证券结算风险基金后的净额列示。该类佣金协议的服务范围还包括佣金收取方为
本基金提供的证券投资研究成果（被动股票型基金不适用）。
单位：人民币元
本期 上年度可比期间
项目 2024 年 1 月 1 日至 2024 年 12 2023 年 1 月 1 日至 2023 年
月 31 日 12 月 31 日
当期发生的基金应支付的管理费 9,568,179.72 16,658,734.40
其中：应支付销售机构的客户维护
费
应支付基金管理人的净管理费 5,548,557.64 9,712,169.74
注：1、本基金的管理费按前一日基金资产净值的 1.20%年费率计提。管理费的计算方法如下：
H＝E×1.20%÷当年天数
H 为每日应计提的基金管理费
E 为前一日的基金资产净值
基金管理费每日计算，逐日累计至每月月末，按月支付，由基金托管人根据与基金管理人核
对一致的财务数据，自动在次月初 5 个工作日内按照指定的账户路径进行支付，基金管理人无需
再出具资金划拨指令。若遇法定节假日、公休假等，支付日期顺延。
基金费率并修订基金合同的公告》的公告，经与基金托管人协商一致并报中国证监会备案，自 2023
年 7 月 10 日起，本基金管理费率由 1.5%/年调低至 1.2%/年。
单位：人民币元
项目 本期 上年度可比期间
第 39 页 共 64 页
中欧创业板两年定期开放混合型证券投资基金 2024 年年度报告
月 31 日 12 月 31 日
当期发生的基金应支付的托管费 1,594,696.59 2,776,455.75
注：1、本基金的托管费按前一日基金资产净值的 0.20%年费率计提。托管费的计算方法如下：
H＝E×0.20%÷当年天数
H 为每日应计提的基金托管费
E 为前一日的基金资产净值
基金托管费每日计算，逐日累计至每月月末，按月支付，由基金托管人根据与基金管理人核
对一致的财务数据，自动在次月初 5 个工作日内按照指定的账户路径进行支付,基金管理人无需再
出具资金划拨指令。若遇法定节假日、公休假等，支付日期顺延。
基金费率并修订基金合同的公告》的公告，经与基金托管人协商一致并报中国证监会备案，自 2023
年 7 月 10 日起，本基金托管费率由 0.25%/年调低至 0.2%/年。
单位：人民币元
本期
获得销售服务费的各关联
当期发生的基金应支付的销售服务费
方名称
中欧创业板两年混合 中欧创业板两年混合
合计
A C
国都证券 0.00 372.58 372.58
建设银行 0.00 34,345.65 34,345.65
中欧财富 0.00 13,252.76 13,252.76
合计 0.00 47,970.99 47,970.99
上年度可比期间
获得销售服务费的各关联
当期发生的基金应支付的销售服务费
方名称
中欧创业板两年混合 中欧创业板两年混合
合计
A C
国都证券 0.00 1,353.62 1,353.62
建设银行 0.00 52,202.57 52,202.57
中欧财富 0.00 20,196.23 20,196.23
合计 0.00 73,752.42 73,752.42
注：本基金 A 类基金份额不收取销售服务费，C 类基金份额的销售服务费年费率为 0.60%，销售服
第 40 页 共 64 页
中欧创业板两年定期开放混合型证券投资基金 2024 年年度报告
务费按前一日 C 类基金份额的基金资产净值的 0.60%年费率计提。计算方法如下：
H＝E×0.60%÷当年天数
H 为 C 类基金份额每日应计提的销售服务费
E 为 C 类基金份额前一日基金资产净值
基金销售服务费每日计算，逐日累计至每月月末，按月支付，由基金托管人根据与基金管理人核
对一致的财务数据，自动在月初 5 个工作日内、按照指定的账户路径进行支付，基金管理人无需
再出具资金划拨指令。若遇法定节假日、休息日等，支付日期可顺延。
无。
情况
本基金本报告期及上年度可比期间均未与关联方通过约定申报方式进行适用固定期限费率的
证券出借业务。
的情况
本基金本报告期及上年度可比期间均未与关联方通过约定申报方式进行适用市场化期限费率
的证券出借业务。
本报告期及上年度可比期间，基金管理人均未运用固有资金投资本基金各类基金份额。
份额单位：份
中欧创业板两年混合 A
本期末 上年度末
关联方名称
持有的 持有的基金份额 持有的 持有的基金份额
基金份额 占基金总份额的比例 基金份额 占基金总份额的比例
自然人股东 152,594.83 0.02% 350,276.71 0.04%
注：1、除基金管理人之外的其他关联方投资本基金各类基金份额的适用费率符合本基金招募说明
书和相关公告的规定。
第 41 页 共 64 页
中欧创业板两年定期开放混合型证券投资基金 2024 年年度报告
类基金份额。
单位：人民币元
本期
上年度可比期间
关联方名称 2023年1月1日至2023年12月31日
期末余额 当期利息收入 期末余额 当期利息收入
中国建设银行股
份有限公司
注：本基金的银行存款由基金托管人中国建设银行股份有限公司保管，按银行同业利率计息。
无。
无。
本基金本报告期内不存在利润分配情况。
金额单位：人民币元
证 数量
成功 流通 期末
证券 券 受限 认购 （单 期末 期末估值
认购 受限 估值 备注
代码 名 期 价格 位： 成本总额 总额
日 类型 单价
称 股）
上
大
股
月9日 受限
份
无
线
传
媒
科
力
装
备
托 2024 新股
云 月 10 受限
第 42 页 共 64 页
中欧创业板两年定期开放混合型证券投资基金 2024 年年度报告
农 日
国
科
天
成
蓝 2024
新股
宇 年 12
股 月 10
受限
份 日
佳 2024 新股
奇 21 日 受限
乔
锋
智
能
绿
联
科
技
富
特
科
技
博 2024 新股
结 25 日 受限
珂
玛
科
技
新 2024
新股
铝 年 10
时 月 18
受限
代 日
博
苑
股
月3日 受限
份
英 新股
年 11
月 26
特 受限
日
第 43 页 共 64 页
中欧创业板两年定期开放混合型证券投资基金 2024 年年度报告
州 年 10 流通
天 月 17 受限
脉 日
壹 2024
新股
连 年 11
科 月 12
受限
技 日
注：基金持有的股票在流通受限期内，如获得股票红利、送股、转增股、配股的，则此新增股票
的流通受限期和估值价格与相应原股票一致。
本基金本报告期末未持有暂时停牌等流通受限股票。
截至本报告期末 2024 年 12 月 31 日止，本基金无因从事银行间市场债券正回购交易形成的卖
出回购证券款余额。
截至本报告期末 2024 年 12 月 31 日止，本基金无因从事交易所市场债券正回购交易形成的卖
出回购证券款余额。
本基金本报告期末无参与转融通证券出借业务的融出证券。
本基金为混合型基金，其预期收益及预期风险水平高于债券型基金和货币市场基金，但低于
股票型基金。本基金的投资范围为具有良好流动性的金融工具。本基金在日常经营活动中面临的
与这些金融工具相关的风险主要包括信用风险、流动性风险及市场风险。本基金将投资港股通标
的股票，需承担港股通机制下因投资环境、投资标的、市场制度以及交易规则等差异带来的特有
风险。本基金主要通过投向创业板优质股票资产，在力争控制投资组合风险的前提下，追求资产
净值的长期稳健增值。 本基金的基金管理人奉行全面风险管理体系的建设，建立了以风险控制
委员会为核心，督察长、监察稽核部、风险管理部和相关业务部门构成的风险管理架构体系。风
险控制委员会负责协助确立公司风险控制的原则、目标和策略，并就风险控制重要事项进行审议
和决策。督察长负责组织和指导公司的监察稽核工作。监察稽核部独立于公司各业务部门开展监
察稽核工作，负责监察公司的风险管理措施的执行，对内部控制制度的执行情况进行全面及专项
第 44 页 共 64 页
中欧创业板两年定期开放混合型证券投资基金 2024 年年度报告
的检查和反馈。风险管理部负责公司层面金融工具投资的风险评估、风险监测以及风险管理措施
的执行。相关业务部门负责本部门的风险评估和监控。本基金的基金管理人对于金融工具的风险
管理方法主要是通过定性分析和定量分析的方法去估测各种风险产生的可能损失。从定性分析的
角度出发，判断风险损失的严重程度和出现同类风险损失的频度。而从定量分析的角度出发，根
据本基金的投资目标，结合基金资产所运用金融工具特征通过特定的风险量化指标、模型，日常
的量化报告，确定风险损失的限度和相应置信程度，及时可靠地对各种风险进行监督、检查和评
估，并通过相应决策，将风险控制在可承受的范围内。
信用风险是指基金在交易过程中因交易对手未履行合约责任，或者基金所投资证券之发行人
出现违约、拒绝支付到期本息等情况，导致基金资产损失和收益变化的风险。本基金的基金管理
人在交易前对交易对手的资信状况进行了充分的评估。本基金在交易所进行的交易均以中国证券
登记结算有限责任公司为交易对手完成证券交收和款项清算，违约风险可能性很小；在银行间同
业市场进行交易前均对交易对手进行信用评估并对证券交割方式进行限制以控制相应的信用风
险。本基金的基金管理人建立了信用风险管理流程，通过对投资品种信用等级评估来控制证券发
行人的信用风险，且通过分散化投资以分散信用风险。
流动性风险是指基金在履行与金融负债有关的义务时遇到资金短缺的风险。本基金的流动性
风险一方面来自于基金份额持有人可于约定开放日要求赎回其持有的基金份额，另一方面来自于
投资品种所处的交易市场不活跃而带来的变现困难或因投资集中而无法在市场出现剧烈波动的情
况下以合理的价格变现。
针对兑付赎回资金的流动性风险，本基金的基金管理人于开放日对本基金的申购赎回情况进
行严密监控并预测流动性需求，保持基金投资组合中的可用现金头寸与之相匹配。本基金的基金
管理人在基金合同中设计了巨额赎回条款，约定在非常情况下赎回申请的处理方式，控制因开放
申购赎回模式带来的流动性风险，有效保障基金持有人利益。
针对投资品种变现的流动性风险，本基金的基金管理人通过独立的风险管理部门设定流动性
比例要求，对流动性指标进行持续的监测和分析，包括组合持仓集中度指标、组合在短时间内变
现能力的综合指标、组合中变现能力较差的投资品种比例以及流通受限制的投资品种比例等。本
基金投资于一家公司发行的证券市值不超过基金资产净值的 10%，且本基金与由本基金的基金管
理人管理的其他基金共同持有一家公司发行的证券不得超过该证券的 10%。在开放期，本基金的
基金管理人管理的所有开放式基金共同持有一家上市公司发行的可流通股票不得超过该上市公司
第 45 页 共 64 页
中欧创业板两年定期开放混合型证券投资基金 2024 年年度报告
可流通股票的 15%，本基金主动投资于流动性受限资产的市值合计不得超过基金资产净值的 15%。
除附注 7.4.12 中列示的部分基金资产流通暂时受限制不能自由转让的情况外，本基金所持大部分
资产均能以合理价格适时变现。此外，本基金可通过卖出回购金融资产方式借入短期资金应对流
动性需求，其上限一般不超过基金持有的债券投资的公允价值。
于 2024 年 12 月 31 日，本基金所承担的除卖出回购金融资产款以外的金融负债的合约约定到
期日均为一个月以内且不计息，可赎回基金份额净值(净资产)无固定到期日且不计息，因此账面
余额约为未折现的合约到期现金流量。
本基金持有的资产主要为银行存款、股票及信用状况良好的固定收益类资产，其中银行存款
主要为活期存款及可提前支取的定期存款，股票及固定收益类资产主要为在交易所及银行间公开
发行上市且可自由流通的品种。本基金持有的流通受限资产比例较低，未对组合流动性造成重大
影响，附注 7.4.12 披露的流通受限资产外，本基金未持有其他有重大流动性风险的投资品种。
市场风险是指基金所持金融工具的公允价值或未来现金流量因所处市场各类价格因素的变动
而发生波动的风险，包括利率风险、外汇风险和其他价格风险。
利率风险是指金融工具的公允价值或现金流量受市场利率变动而发生波动的风险。利率敏感
性金融工具均面临由于市场利率上升而导致公允价值下降的风险，其中浮动利率类金融工具还面
临每个付息期间结束根据市场利率重新定价时对于未来现金流影响的风险。本基金的基金管理人
定期对本基金面临的利率敏感性缺口进行监控，并通过调整投资组合的久期等方法对上述利率风
险进行管理。本基金持有及承担的大部分金融资产和金融负债不计息，因此本基金的收入及经营
活动的现金流量在很大程度上独立于市场利率变化。
单位：人民币元
本期末
资产
货币资金 49,092,573.87 - - - 49,092,573.87
结算备付金 1,675,873.95 - - - 1,675,873.95
存出保证金 128,893.71 - - - 128,893.71
交易性金融资产 - - - 700,872,372.41 700,872,372.41
资产总计 50,897,341.53 - - 700,872,372.41 751,769,713.94
负债
第 46 页 共 64 页
中欧创业板两年定期开放混合型证券投资基金 2024 年年度报告
应付管理人报酬 - - - 772,740.16 772,740.16
应付托管费 - - - 128,790.03 128,790.03
应付清算款 - - - 13,858,836.07 13,858,836.07
应付销售服务费 - - - 96,719.12 96,719.12
其他负债 - - - 384,988.61 384,988.61
负债总计 - - - 15,242,073.99 15,242,073.99
利率敏感度缺口 50,897,341.53 - - 685,630,298.42 736,527,639.95
上年度末
资产
货币资金 3,809,861.43 - - - 3,809,861.43
结算备付金 583,777.36 - - - 583,777.36
存出保证金 142,621.25 - - - 142,621.25
交易性金融资产 - - - 972,308,544.51 972,308,544.51
应收清算款 - - - 400,207.09 400,207.09
资产总计 4,536,260.04 - - 972,708,751.60 977,245,011.64
负债
应付管理人报酬 - - - 1,018,762.63 1,018,762.63
应付托管费 - - - 169,793.78 169,793.78
应付销售服务费 - - - 130,143.80 130,143.80
其他负债 - - - 448,122.94 448,122.94
负债总计 - - - 1,766,823.15 1,766,823.15
利率敏感度缺口 4,536,260.04 - - 970,941,928.45 975,478,188.49
注：表中所示为本基金资产及负债的公允价值，并按照合约规定的利率重新定价日或到期日孰早
者予以分类。
于 2024 年 12 月 31 日，本基金持有交易性债券资产占基金资产净值的比例为 0.00%（2023
年 12 月 31 日：0.00%），因此市场利率的变动对于本基金资产净值无重大影响（2023 年 12 月 31
日：同）。
外汇风险是指金融工具的公允价值或未来现金流量因外汇汇率变动而发生波动的风险。本基
金的所有资产及负债以人民币计价，因此无重大外汇风险。
无。
其他价格风险是指基金所持金融工具的公允价值或未来现金流量因除市场利率和外汇汇率以
外的市场价格因素变动而发生波动的风险。本基金主要投资于证券交易所上市或银行间同业市场
第 47 页 共 64 页
中欧创业板两年定期开放混合型证券投资基金 2024 年年度报告
交易的股票和债券，所面临的其他价格风险来源于单个证券发行主体自身经营情况或特殊事项的
影响，也可能来源于证券市场整体波动的影响。本基金的基金管理人定期结合宏观及微观环境的
变化，对投资策略、资产配置、投资组合进行修正，来主动应对可能发生的市场价格风险。
金额单位：人民币元
本期末 上年度末
项目
占基金资产净值 占基金资产净值
公允价值 公允价值
比例（%） 比例（%）
交易性金融资
产－股票投资
交易性金融资
- - - -
产－基金投资
交易性金融资
产－贵金属投 - - - -
资
衍生金融资产
- - - -
－权证投资
其他 - - - -
合计 700,872,372.41 95.16 972,308,544.51 99.68
假设 除业绩比较基准以外的其他市场变量保持不变
对资产负债表日基金资产净值的
相关风险变量的变 影响金额（单位：人民币元）
上年度末 （2023 年 12 月
动 本期末（2024 年 12 月 31 日）
分析 业绩比较基准上升
业绩比较基准下降
-41,255,029.91 -49,695,252.76
公允价值计量结果所属的层次，由对公允价值计量整体而言具有重要意义的输入值所属的
最低层次决定：第一层次：相同资产或负债在活跃市场上未经调整的报价；第二层次：除第一
层次输入值外相关资产或负债直接或间接可观察的输入值；第三层次：相关资产或负债的不可
第 48 页 共 64 页
中欧创业板两年定期开放混合型证券投资基金 2024 年年度报告
观察输入值。
单位：人民币元
本期末 上年度末
公允价值计量结果所属的层次
第一层次 700,562,228.22 972,308,544.51
第二层次 - -
第三层次 310,144.19 -
合计 700,872,372.41 972,308,544.51
本基金政策为以报告期初作为确定金融工具公允价值层次之间转换的时点。对于公开市场
交易的股票、债券等投资，若出现重大事项停牌、交易不活跃或非公开发行等情况，本基金不
会于停牌日至交易恢复活跃日期间、交易不活跃期间及限售期间将相关投资的公允价值列入第
一层次，并根据估值调整中采用的对公允价值计量整体而言具有重要意义的输入值所属的最低
层次，确定相关投资的公允价值应属第二层次或第三层次。
单位：人民币元
本期
项目
交易性金融资产
合计
债券投资 股票投资
期初余额 0.00 0.00 0.00
当期购买 0.00 118,509.11 118,509.11
当期出售/结算 0.00 0.00 0.00
转入第三层次 0.00 0.00 0.00
转出第三层次 0.00 0.00 0.00
当期利得或损失总额 0.00 191,635.08 191,635.08
其中：计入损益的利得或损
失
计入其他综合收益
的利得或损失
第 49 页 共 64 页
中欧创业板两年定期开放混合型证券投资基金 2024 年年度报告
期末余额 0.00 310,144.19 310,144.19
期末仍持有的第三层次金
融资产计入本期损益的未
实现利得或损失的变动—
—公允价值变动损益
上年度可比期间
项目
交易性金融资产
合计
债券投资 股票投资
期初余额 0.00 1,602,497.30 1,602,497.30
当期购买 0.00 0.00 0.00
当期出售/结算 0.00 0.00 0.00
转入第三层次 0.00 0.00 0.00
转出第三层次 0.00 1,602,497.30 1,602,497.30
当期利得或损失总额 0.00 0.00 0.00
其中：计入损益的利得或损
失
计入其他综合收益
的利得或损失
期末余额 0.00 0.00 0.00
期末仍持有的第三层次金
融资产计入本期损益的未
实现利得或损失的变动—
—公允价值变动损益
单位：人民币元
不可观察输入值
本期末公允 采用的估值
项目 与公允价值之
价值 技术 名称 范围/加权平均
间的关系
值
平均价格亚
限售股票 310,144.19 波动率 0.4607-4.7081 负相关
式期权模型
不可观察输入值
上年度末公 采用的估值
项目 与公允价值之
允价值 技术 名称 范围/加权平均
间的关系
值
- - - - - -
本基金本报告期末及上年度末均未持有非持续的以公允价值计量的金融工具。
第 50 页 共 64 页
中欧创业板两年定期开放混合型证券投资基金 2024 年年度报告
本基金持有的不以公允价值计量的金融工具为以摊余成本计量的金融资产和金融负债，这
些金融工具因其剩余期限较短，所以其账面价值与公允价值相若。
截至资产负债表日，本基金无需要说明的承诺事项。
截至资产负债表日，本基金无需要说明的其他重要事项。
本财务报表已于 2025 年 3 月 27 日经本基金的基金管理人批准。
§8 投资组合报告
金额单位：人民币元
序号 项目 金额 占基金总资产的比例（%）
其中：股票 700,872,372.41 93.23
其中：债券 - -
资产支持证券 - -
其中：买断式回购的买入返售金融资
- -
产
金额单位：人民币元
代码 行业类别 公允价值（元） 占基金资产净值比例（%）
A 农、林、牧、渔业 17,378,263.30 2.36
B 采矿业 - -
C 制造业 423,765,101.94 57.54
D 电力、热力、燃气及水生产和供 - -
第 51 页 共 64 页
中欧创业板两年定期开放混合型证券投资基金 2024 年年度报告
应业
E 建筑业 - -
F 批发和零售业 17,970,438.00 2.44
G 交通运输、仓储和邮政业 - -
H 住宿和餐饮业 - -
I 信息传输、软件和信息技术服务
业 61,588,456.41 8.36
J 金融业 - -
K 房地产业 48,237,061.74 6.55
L 租赁和商务服务业 51,498,948.60 6.99
M 科学研究和技术服务业 4,718,638.40 0.64
N 水利、环境和公共设施管理业 - -
O 居民服务、修理和其他服务业 - -
P 教育 - -
Q 卫生和社会工作 - -
R 文化、体育和娱乐业 75,715,464.02 10.28
S 综合 - -
合计 700,872,372.41 95.16
本基金本报告期末未持有港股通投资股票。
金额单位：人民币元
序号 股票代码 股票名称 数量（股） 公允价值（元） 占基金资产净值比例（%）
第 52 页 共 64 页
中欧创业板两年定期开放混合型证券投资基金 2024 年年度报告
第 53 页 共 64 页
中欧创业板两年定期开放混合型证券投资基金 2024 年年度报告
金额单位：人民币元
股票代
序号 股票名称 本期累计买入金额 占期初基金资产净值比例(%)
码
第 54 页 共 64 页
中欧创业板两年定期开放混合型证券投资基金 2024 年年度报告
注：买入金额均按买卖成交金额（成交单价乘以成交数量）填列，不考虑相关交易费用。
金额单位：人民币元
股票代
序号 股票名称 本期累计卖出金额 占期初基金资产净值比例(%)
码
注：卖出金额均按买卖成交金额（成交单价乘以成交数量）填列，不考虑相关交易费用。
单位: 人民币元
买入股票成本（成交）总额 1,050,769,114.01
卖出股票收入（成交）总额 1,278,193,851.76
注：买入股票成本、卖出股票收入均按买卖成交金额（成交单价乘以成交数量）填列，不考虑相
关交易费用。
本基金本报告期末未持有债券。
本基金本报告期末未持有债券。
本基金本报告期末未持有资产支持证券。
第 55 页 共 64 页
中欧创业板两年定期开放混合型证券投资基金 2024 年年度报告
本基金本报告期末未持有贵金属。
本基金本报告期末未持有权证。
本基金投资股指期货将根据风险管理的原则，以套期保值为目的，主要选择流动性好、交易
活跃的股指期货合约。本基金力争利用股指期货的杠杆作用，降低股票仓位频繁调整的交易成本。
本基金将根据风险管理的原则，以套期保值为目的，参与国债期货的投资。国债期货作为利
率衍生品的一种，有助于管理债券组合的久期、流动性和风险水平。基金管理人将按照相关法律
法规的规定，结合对宏观经济形势和政策趋势的判断、对债券市场进行定性和定量分析。构建量
化分析体系，对国债期货和现货的基差、国债期货的流动性、波动水平、套期保值的有效性等指
标进行跟踪监控，在最大限度保证基金资产安全的基础上，力求实现基金资产的长期稳定增值。
本基金本报告期末未持有国债期货。
本基金投资的前十名证券的发行主体中，上海晨光文具股份有限公司在报告编制日
前一年内曾受到芗城区市场监督管理局的处罚。
本基金对上述主体发行的相关证券的投资决策程序符合相关法律法规及基金合同的要
求。其余前十大持有证券的发行主体本报告期内没有被监管部门立案调查，或在报告编制日前一
年内受到公开谴责、处罚的情形。
本基金投资的前十名股票中，没有投资于超出基金合同规定备选库之外的股票。
单位：人民币元
序号 名称 金额
第 56 页 共 64 页
中欧创业板两年定期开放混合型证券投资基金 2024 年年度报告
本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。
本基金本报告期末前十名股票中不存在流通受限情况。
本报告中因四舍五入原因，投资组合报告中市值占总资产或净资产比例的分项之和与合计可
能存在尾差。
§9 基金份额持有人信息
份额单位：份
持有人结构
持有人 机构投资者 个人投资者
户均持有的基
份额级别 户数 占总
金份额 占总份
（户） 持有份额 份额 持有份额
额比例
比例
中欧创业
板两年混 19,371 37,062.80 4,582,060.62 0.64% 713,361,418.10 99.36%
合A
中欧创业
板两年混 24,039 10,239.94 0.00 0.00% 246,157,911.77 100.00%
合C
合计 43,410 22,209.20 4,582,060.62 0.48% 959,519,329.87 99.52%
中欧创业板两年混合 A
序号 持有人名称 持有份额（份） 占上市总份额比例
第 57 页 共 64 页
中欧创业板两年定期开放混合型证券投资基金 2024 年年度报告
注：上表所列持有人均为场内持有人。
项目 份额级别 持有份额总数（份） 占基金总份额比例
基金管 中欧创业板两年混合 A 483,336.27 0.07%
理人所
有从业
人员持 中欧创业板两年混合 C 6,642.01 0.00%
有本基
金
合计 489,978.28 0.05%
项目 份额级别 持有基金份额总量的数量区间（万份）
本公司高级管理人员、 中欧创业板两年混合 A 0~10
基金投资和研究部门
负责人持有本开放式 中欧创业板两年混合 C 0~10
基金
合计 0~10
本基金基金经理持有 中欧创业板两年混合 A 10~50
本开放式基金 中欧创业板两年混合 C 0
合计 10~50
理的产品情况
基金经理姓名 产品类型 持有本人管理的产品份额总量的数量区间（万份）
公募基金 >100
许文星 私募资产管理计划 0
合计 >100
§10 开放式基金份额变动
单位：份
项目 中欧创业板两年混合 A 中欧创业板两年混合 C
基金合同生效日
（2020 年 7 月 16 日） 1,690,302,847.26 559,011,823.79
基金份额总额
第 58 页 共 64 页
中欧创业板两年定期开放混合型证券投资基金 2024 年年度报告
本报告期期初基金份
额总额
本报告期基金总申购
份额
减：本报告期基金总
赎回份额
本报告期基金拆分变
- -
动份额
本报告期期末基金份
额总额
注：总申购份额含红利再投、转换入份额，总赎回份额含转换出份额。
§11 重大事件揭示
报告期内本基金未召开持有人大会。
本报告期内，基金管理人无重大人事变动。
经中国建设银行股份有限公司（以下简称“中国建设银行”）研究决定，蔡亚蓉女士不再担任
中国建设银行资产托管业务部总经理职务。
报告期内无涉及本基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼事项。
报告期内本基金投资策略未发生重大改变。
本基金自合同生效日起聘请安永华明会计师事务所（特殊普通合伙）为本基金提供审计服
务。报告期内本基金未改聘会计师事务所。本年度应支付给所聘任的会计师事务所审计费用为
报告期内，基金管理人及其高级管理人不存在受稽查或处罚的情况。
第 59 页 共 64 页
中欧创业板两年定期开放混合型证券投资基金 2024 年年度报告
报告期内，托管人及其高级管理人员不存在受稽查或处罚的情况。
金额单位：人民币元
股票交易 应支付该券商的佣金
交易单元 占当期股票成 占当期佣金
券商名称 备注
数量 成交金额 交总额的比例 佣金 总量的比例
(%) (%)
国盛证券 1 38.73 443,457.31 33.92 -
国泰君安 1 21.80 221,147.87 16.92 -
本报
中信建投 1 18.75 309,385.56 23.67
信达证券 1 9.22 160,089.98 12.25 -
长江证券 1 3.69 45,378.73 3.47 -
天风证券 1 3.65 63,401.71 4.85 -
国都证券 1 2.05 35,620.56 2.72 -
中金公司 1 0.69 6,964.90 0.53 -
国金证券 1 0.58 8,859.54 0.68 -
中信证券 1 8,834,821.00 0.38 6,590.97 0.50 -
广发证券 1 5,504,945.00 0.24 2,400.40 0.18 -
招商证券 1 3,448,406.91 0.15 2,571.82 0.20 -
西部证券 1 1,919,339.00 0.08 1,431.69 0.11 -
本报
告期
东北证券 - - - - -
退租
东方财富 1 - - - - -
本报
告期
国投证券 - - - - -
退租
第 60 页 共 64 页
中欧创业板两年定期开放混合型证券投资基金 2024 年年度报告
本报
告期
华西证券 1 - - - -
新增
申万宏源
西部证券
申万宏源
证券
银河证券 1 - - - - -
本报
告期
中泰证券 - - - - -
退租
注：1、上述佣金按市场佣金率计算，以扣除由中国证券登记结算有限责任公司收取证管费、经手
费和由券商承担的证券结算风险基金后的净额列示。该类佣金协议的服务范围还包括佣金收取方
为本基金提供的证券投资研究成果（被动股票型基金不适用）
。
选择基金专用交易席位。
金额单位：人民币元
债券交易 债券回购交易 权证交易
占当期债 占当期权
券商名 占当期债券
券 证
称 成交金额 成交金额 回购成交总 成交金额
成交总额 成交总额
额的比例(%)
的比例(%) 的比例(%)
国盛证
- - - - - -
券
国泰君
- - - - - -
安
中信建
- - - - - -
投
信达证
- - - - - -
券
长江证
- - - - - -
券
天风证
- - - - - -
券
国都证
- - - - - -
券
中金公
- - - - - -
司
第 61 页 共 64 页
中欧创业板两年定期开放混合型证券投资基金 2024 年年度报告
国金证
- - - - - -
券
中信证
- - - - - -
券
广发证
- - - - - -
券
招商证
- - - - - -
券
西部证
- - - - - -
券
东北证
- - - - - -
券
东方财
- - - - - -
富
国投证
- - - - - -
券
华西证
- - - - - -
券
申万宏
源西部 - - - - - -
证券
申万宏
- - - - - -
源证券
银河证
- - - - - -
券
中泰证
- - - - - -
券
注：1、上述佣金按市场佣金率计算，以扣除由中国证券登记结算有限责任公司收取证管费、经手
费和由券商承担的证券结算风险基金后的净额列示。该类佣金协议的服务范围还包括佣金收取方
为本基金提供的证券投资研究成果（被动股票型基金不适用）
。
选择基金专用交易席位。
序号 公告事项 法定披露方式 法定披露日期
中欧基金管理有限公司旗下部分基金
中欧创业板两年定期开放混合型证券
投资基金 2023 年第 4 季度报告
中欧创业板两年定期开放混合型证券
投资基金 2023 年年度报告
第 62 页 共 64 页
中欧创业板两年定期开放混合型证券投资基金 2024 年年度报告
中欧创业板两年定期开放混合型证券
投资基金 2024 年第 1 季度报告
中欧基金管理有限公司旗下部分基金
中欧创业板两年定期开放混合型证券
月）
中欧创业板两年定期开放混合型证券
投资基金基金产品资料概要更新
中欧创业板两年定期开放混合型证券
的公告
中欧创业板两年定期开放混合型证券
投资基金 2024 年第 2 季度报告
中欧基金管理有限公司旗下部分基金
中欧创业板两年定期开放混合型证券
投资基金 2024 年中期报告
中欧基金管理有限公司旗下部分基金
中欧创业板两年定期开放混合型证券
投资基金 A 类份额溢价风险提示公告
中欧创业板两年定期开放混合型证券
投资基金 A 类份额溢价风险提示公告
中欧基金管理有限公司旗下部分基金
中欧创业板两年定期开放混合型证券
投资基金 2024 年第 3 季度报告
§12 影响投资者决策的其他重要信息
报告期内单一投资者持有基金份额比例不存在达到或超过 20%的情况。
无。
第 63 页 共 64 页
中欧创业板两年定期开放混合型证券投资基金 2024 年年度报告
基金管理人的办公场所。
投资者可登录基金管理人网站(www.zofund.com)查阅，或在营业时间内至基金管理人办公场
所免费查阅。
投资者对本报告书如有疑问，可咨询本基金管理人中欧基金管理有限公司：
客户服务中心电话：021-68609700，400-700-9700
中欧基金管理有限公司
第 64 页 共 64 页
首页
微信公众号
证券之星APP
