财富管理ETF: 鹏扬国证财富管理交易型开放式指数证券投资基金2024年第2季度报告

鹏扬国证财富管理交易型开放式指数证券投资基金
     基金管理人：鹏扬基金管理有限公司
     基金托管人：华泰证券股份有限公司
     报告送出日期：2024 年 7 月 18 日
                         鹏扬国证财富管理交易型开放式指数证券投资基金 2024 年第 2 季度报告
                          §1 重要提示
  基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并
对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。
  基金托管人华泰证券股份有限公司根据本基金合同规定，于 2024 年 7 月 16 日复核了本报告中
的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重
大遗漏。
  基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。
  基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基
金的招募说明书。
  本报告中财务资料未经审计。
  本报告期自 2024 年 4 月 1 日起至 2024 年 6 月 30 日止。
                        §2 基金产品概况
基金简称                     鹏扬国证财富管理 ETF
场内简称                     财富管理 ETF
基金主代码                    159503
交易代码                     159503
基金运作方式                   交易型开放式
基金合同生效日                  2023 年 6 月 29 日
报告期末基金份额总额               32,777,361.00 份
投资目标                     紧密跟踪标的指数，追求跟踪偏离度和跟踪误差的最小化。
                         本基金主要采取完全复制法股票投资策略，即按照标的指数
                         的成份股构成及其权重构建基金股票投资组合，并根据标的
                         指数成份股及其权重的变动进行相应调整。在一般情况下，
投资策略                     本基金将根据标的指数的成份股票的构成及其权重构建股票
                         资产组合。此外，本基金的投资策略还包括债券与资产支持
                         证券投资策略、衍生品投资策略、参与融资及转融通证券出
                         借业务策略等。
业绩比较基准                   国证财富管理指数收益率
                         本基金为股票型基金，风险与收益高于混合型基金、债券型
                         基金与货币市场基金。本基金为被动投资的交易型开放式指
风险收益特征
                         数基金，主要采用完全复制策略，跟踪标的指数市场表现，
                         具有与标的指数所代表的股票市场相似的风险收益特征。
基金管理人                    鹏扬基金管理有限公司
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                      鹏扬国证财富管理交易型开放式指数证券投资基金 2024 年第 2 季度报告
基金托管人                  华泰证券股份有限公司
               §3 主要财务指标和基金净值表现
                                                          单位:人民币元
     主要财务指标               报告期（2024 年 4 月 1 日—2024 年 6 月 30 日）
注：（1）本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收益）扣
除相关费用和信用减值损失后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。
（2）本报告所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用，计入费用后实际收益水平
要低于所列数字。
                    净值增长率 业绩比较基准 业绩比较基准收
  阶段     净值增长率①                                         ①-③      ②-④
                    标准差②     收益率③     益率标准差④
过去三个月        -4.61%    1.07%   -5.22%     1.09%         0.61%     -0.02%
过去六个月        -6.59%   1.15%     -7.00%          1.18%   0.41%     -0.03%
过去一年         -7.54%   1.22%     -7.29%          1.27%   -0.25%    -0.05%
自基金合同
             -7.76%   1.22%     -6.43%          1.27%   -1.33%    -0.05%
生效起至今
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                       鹏扬国证财富管理交易型开放式指数证券投资基金 2024 年第 2 季度报告
变动的比较
注：按基金合同规定，本基金的建仓期为自基金合同生效之日起 6 个月。建仓期结束时，本基金的
投资组合比例符合本基金合同的有关规定。
                        §4 管理人报告
                   任本基金的基金经理期限             证券
 姓名     职务                                 从业       说明
                 任职日期              离任日期
                                           年限
      本基金基                                      同济大学管理学博士。曾
      金经理,数                                     任大公国际资信评估有限
      量投资部                                 19   公司上海分公司中小企业
施红俊         2023 年 6 月 29 日    -
      总经理兼                                      评级部部门经理，中证指
      指数投资                                      数有限公司研究员、固定
      总监                                        收益主管、研究开发部副
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鹏扬国证财富管理交易型开放式指数证券投资基金 2024 年第 2 季度报告
                    总监。现任鹏扬基金管理
                    有限公司数量投资部总经
                    理兼指数投资总监。2019
                    年 8 月 29 日至 2022 年 11
                    月 8 日任鹏扬中证 500 质
                    量成长指数证券投资基金
                    基金经理；2020 年 6 月 9
                    日至 2024 年 4 月 23 日任
                    鹏扬元合量化大盘优选股
                    票型证券投资基金基金经
                    理；2021 年 5 月 25 日至今
                    任鹏扬沪深 300 质量成长
                    低波动指数证券投资基金
                    基金经理；2021 年 7 月 16
                    日至 2022 年 11 月 30 日任
                    鹏扬中证科创创业 50 指数
                    证券投资基金基金经理；
                    扬中证 500 质量成长交易
                    型开放式指数证券投资基
                    金 基 金 经 理 ； 2021 年 12
                    月 22 日至今任鹏扬中证数
                    字经济主题交易型开放式
                    指数证券投资基金基金经
                    理；2022 年 4 月 27 日至
                    债 3-5 年国开行债券指数
                    证券投资基金基金经理；
                    扬中证数字经济主题交易
                    型开放式指数证券投资基
                    金发起式联接基金基金经
                    理；2022 年 10 月 26 日至
                    今任鹏扬中证科创创业 50
                    交易型开放式指数证券投
                    资基金基金经理；2022 年
                    式指数证券投资基金联接
                    基金基金经理；2022 年 12
                    月 1 日至今任鹏扬中证科
                    创创业 50 交易型开放式指
                    数证券投资基金联接基金
                    基金经理；2023 年 4 月 25
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                    鹏扬国证财富管理交易型开放式指数证券投资基金 2024 年第 2 季度报告
                                        日至今任鹏扬北证 50 成份
                                        指数证券投资基金基金经
                                        理；2023 年 5 月 19 日至今
                                        任鹏扬中债-30 年期国债
                                        交易型开放式指数证券投
                                        资基金基金经理；2023 年
                                        财富管理交易型开放式指
                                        数证券投资基金基金经
                                        理；2023 年 8 月 17 日至今
                                        任鹏扬数字经济先锋混合
                                        型证券投资基金基金经
                                        理；2023 年 8 月 25 日至今
                                        任鹏扬中证国有企业红利
                                        交易型开放式指数证券投
                                        资基金基金经理；2023 年
                                        费量化选股混合型证券投
                                        资基金基金经理；2024 年
                                        财富管理交易型开放式指
                                        数证券投资基金发起式联
                                        接基金基金经理；2024 年
                                        国有企业红利交易型开放
                                        式指数证券投资基金联接
                                        基金基金经理。
注：（1）此处的“任职日期”和“离任日期”分别为公告确定的聘任日期和解聘日期。
（2）证券从业的含义遵从《证券基金经营机构董事、监事、高级管理人员及从业人员监督管理办法》
的相关规定。
  本报告期内，本基金管理人严格遵守《证券投资基金法》等有关法律法规及基金合同、基金招
募说明书等有关基金法律文件的规定，以取信于市场、取信于社会投资公众为宗旨，本着诚实信用、
勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，在控制风险的前提下，为基金份额持有人谋求最大利益。在
本报告期内，基金运作合法合规，无损害基金份额持有人利益的行为。
  为保护投资者利益，避免出现不正当关联交易、利益输送等违法违规行为，本基金管理人一贯
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                      鹏扬国证财富管理交易型开放式指数证券投资基金 2024 年第 2 季度报告
公平对待旗下管理的所有基金和组合。公司根据《证券投资基金法》、《证券期货经营机构私募资产
管理业务管理办法》、
         《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》等法律法规和公司内部规章，
拟定了《鹏扬基金管理有限公司公平交易制度》、
                     《鹏扬基金管理有限公司异常交易监控与报告制度》，
对公平对待公司管理的各类资产做了明确具体的规定并重视交易执行环节的公平交易措施。本报告
期内，本公司公平交易制度总体执行情况良好。
  报告期内未发现本基金存在异常交易行为。
  报告期内，本基金管理人旗下所有投资组合参与的交易所公开竞价交易中，未出现涉及本基金
的同日反向交易成交较少的单边交易量超过该证券当日成交量的 5%的情况。
场对宏观风险的定价总体延续低位。其中，美国经济“软着陆”仍是主流叙事，经济动能来回摇摆，
受金融条件松紧的影响很大，目前未出现趋势变化。美国通胀回落速度偏慢，但是供给端的进一步
正常化降低了市场以及美联储对于二次通胀的担忧。
从“三大工程”转为“放开限购+贷款收储”，货币财政政策的强度不及预期。内需方面，制造业投
资在产业政策以及出口带动下保持较高增速，消费和基建投资的动能走弱，房地产销售与投资依然
较弱。外需方面，受益于美国经济韧性、新兴市场经济好以及价格优势，出口保持较高水平。通货
膨胀方面，上游资源品价格仍维持强势，中游制造和下游消费品价格延续低迷，核心原因是上游产
能受限、中下游资本开支较大以及内需偏弱。流动性方面，受到汇率贬值压力的影响，降息预期落
空，但资金利率基本保持平稳。信用扩张方面，央行在高质量信贷的目标下挤掉信贷水分，信贷和
存款增速下滑；结构上，私人部门融资偏弱，政府部门融资回升。
数的上涨主要是少数几家大型科技股的贡献。A 股市场整体表现仍弱于海外市场，呈现震荡分化的
特征。从风格来看，价值风格跑赢，代表大盘价值风格的上证 50 指数下跌 0.83%，代表成长风格的
创业板指数下跌 7.41%。从行业板块来看，表现较好的行业主要是公用事业、煤炭、银行板块。主
要宽基指数里，沪深 300 指数下跌 2.14%，中证 500 指数下跌 6.50%，国证财富管理指数下跌 5.22%。
  财富管理指数的主要权重行业为券商，其次银行。无论 PE 还是 PB 角度，财富管理指数均在估
值低位。历史上看，在市场偏好显著上行时，财富管理指数在市场上行初期具有较高弹性。自 2021
年初以来，A 股市场调整较深较久，估值水平已较低。随着经济缓慢复苏，市场风险偏好的修复时
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                          鹏扬国证财富管理交易型开放式指数证券投资基金 2024 年第 2 季度报告
点或将到来，我们看好财富管理指数较好的工具价值。
      操作方面，本基金本报告期内严格按照基金合同要求跟踪指数，并做好日常申购赎回的 PCF 管
理和现金替代补券。
      截至本报告期末本基金份额净值为 0.9224 元，本报告期基金份额净值增长率为-4.61%；同期业
绩比较基准收益率为-5.22%。年化跟踪误差 0.91%，各项指标均在合同规定的目标控制范围之内。
      本基金本报告期内出现连续二十个工作日基金资产净值低于五千万元的情形，时间系从 2024 年
连续二十个工作日基金份额持有人数量不满二百人的情形。
                         §5 投资组合报告
 序号             项目                金额（元）                占基金总资产的比例（%）
        其中：股票                        29,582,664.52                96.86
        其中：债券                                      -                  -
        资产支持证券                                     -                  -
        其中：买断式回购的买入返售
                                                   -                  -
        金融资产
注：股票投资的金额包含可退替代款估值增值。
代码             行业类别              公允价值（元）               占基金资产净值比例（%）
  A    农、林、牧、渔业                                   -                   -
  B    采矿业                                        -                   -
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                        鹏扬国证财富管理交易型开放式指数证券投资基金 2024 年第 2 季度报告
 C    制造业                                     -                       -
      电力、热力、燃气及水生产和
 D                                            -                       -
      供应业
 E    建筑业                                     -                       -
 F    批发和零售业                                  -                       -
 G    交通运输、仓储和邮政业                             -                       -
 H    住宿和餐饮业                                  -                       -
      信息传输、软件和信息技术服
 I                                            -                       -
      务业
 J    金融业                         29,582,664.52                   97.84
 K    房地产业                                    -                       -
 L    租赁和商务服务业                                -                       -
 M    科学研究和技术服务业                              -                       -
 N    水利、环境和公共设施管理业                           -                       -
 O    居民服务、修理和其他服务业                           -                       -
 P    教育                                      -                       -
 Q    卫生和社会工作                                 -                       -
 R    文化、体育和娱乐业                               -                       -
 S    综合                                      -                       -
                合计                29,582,664.52                   97.84
     本基金本报告期末未持有积极投资股票。
     本基金本报告期末未持有港股通标的股票。
明细
                                                               占基金资产净
序号     股票代码      股票名称      数量（股）         公允价值（元）
                                                               值比例（%）
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明细
     本基金本报告期末未持有积极投资股票。
     本基金本报告期末未持有债券。
     本基金本报告期末未持有债券。
细
     本基金本报告期末未持有资产支持证券。
     本基金本报告期末未持有贵金属。
     本基金本报告期末未持有权证。
     本基金本报告期内未参与股指期货投资。
     本基金本报告期内未参与国债期货投资。
报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的情形
     本基金投资的前十名证券的发行主体中，光大证券股份有限公司在报告编制日前一年内曾受到
深圳证券交易所、中国银行间市场交易商协会、中国证监会地方监管机构的处罚。国泰君安证券股
份有限公司在报告编制日前一年内曾受到深圳证券交易所、中国证监会、中国证监会地方监管机构
的处罚。华泰证券股份有限公司在报告编制日前一年内曾受到国家外汇管理局江苏省分局、央行江
苏省分行、中国证监会地方监管机构的处罚。交通银行股份有限公司在报告编制日前一年内曾受到
国家金融监督管理总局的处罚。南京银行股份有限公司在报告编制日前一年内曾受到国家外汇管理
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局江苏省分局的处罚。招商银行股份有限公司在报告编制日前一年内曾受到国家金融监督管理总局、
国家金融监督管理总局深圳监管局、国家外汇管理局深圳市分局的处罚。中国国际金融股份有限公
司在报告编制日前一年内曾受到中国银行间市场交易商协会、中国证监会、中国证监会地方监管机
构的处罚。中信证券股份有限公司在报告编制日前一年内曾受到上海证券交易所、深圳证券交易所、
中国证监会、中国证监会地方监管机构的处罚。本基金对上述主体发行的相关证券的投资决策程序
符合相关法律法规及基金合同的要求。除上述主体外，本基金投资的其他前十名证券的发行主体本
期没有出现被监管部门立案调查，或在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的情形。
     本基金投资的前十名股票未超出基金合同规定的备选股票库。
序号              名称                       金额（元）
     本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。
     本基金本报告期末指数投资前十名股票中不存在流通受限情况。
     本基金本报告期末未持有积极投资股票。
     由于四舍五入的原因，各比例的分项之和与合计可能有尾差。
                     §6 开放式基金份额变动
                                                       单位：份
报告期期初基金份额总额                                       41,277,361.00
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  报告期期间基金总申购份额                                                                  14,000,000.00
  减：报告期期间基金总赎回份额                                                                22,500,000.00
  报告期期间基金拆分变动份额（份
  额减少以"-"填列）
  报告期期末基金份额总额                                                                   32,777,361.00
                 §7 基金管理人运用固有资金投资本基金情况
      本报告期内基金管理人未持有本基金。
      本报告期内基金管理人未有运用固有资金投资本基金的情况。
                      §8 影响投资者决策的其他重要信息
                   报告期内持有基金份额变化情况                                              报告期末持有基金情况
投资者          持有基金份额比
         序                                                                                     份额
 类别          例达到或者超过   期初份额  申购份额                               赎回份额            持有份额
         号                                                                                     占比
             -2024 年 4 月 28 日
 机构
             -2024 年 4 月 17
             日 ;2024 年 4 月 23
             日
 个人      -   -                            -                -               -              -        -
鹏扬国证
             -2024 年 4 月 25
财富管理
ETF 发起
             日 -2024 年 6 月 30
 式联接
             日
                                         产品特有风险
本基金在报告期内存在单一投资者持有基金份额比例达到或者超过基金总份额 20%的情形。本基金的运作方
式为交易型开放式，赎回对价主要为组合证券，赎回行为对本基金的影响大幅减少。基金管理人通过编制
申购赎回清单有效防控基金运作风险，保护持有人利益。
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                      鹏扬国证财富管理交易型开放式指数证券投资基金 2024 年第 2 季度报告
注：申购份额包括申购或者买入基金份额，赎回份额包括赎回或者卖出基金份额。
  鹏扬国证财富管理交易型开放式指数证券投资基金于 2024 年 7 月 12 日公告，本基金的最后运
作日定为 2024 年 7 月 18 日，并于 2024 年 7 月 19 日进入清算程序，具体情况详见临时公告。
  备查文件存放于基金管理人和/或基金托管人的住所。
  投资者可到基金管理人和/或基金托管人的住所免费查阅备查文件。在支付工本费后，投资者可
在合理时间内取得备查文件的复制件或复印件。
                                            鹏扬基金管理有限公司
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