广发聚利LOF: 广发聚利债券型证券投资基金（LOF）2024年第2季度报告

            广发聚利债券型证券投资基金（LOF）2024 年第 2 季度报告
广发聚利债券型证券投资基金（LOF）
 基金管理人：广发基金管理有限公司
 基金托管人：中国建设银行股份有限公司
 报告送出日期：二〇二四年七月十八日
                             广发聚利债券型证券投资基金（LOF）2024 年第 2 季度报告
                        §1   重要提示
  基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或
重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。
  基金托管人中国建设银行股份有限公司根据本基金合同规定，于 2024 年 7 月 16
日复核了本报告中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容，保证复核内容不存
在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
  基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基
金一定盈利。
  基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应
仔细阅读本基金的招募说明书。
  本报告中财务资料未经审计。
  本报告期自 2024 年 4 月 1 日起至 6 月 30 日止。
                     §2    基金产品概况
基金简称              广发聚利债券（LOF）
场内简称              广发聚利 LOF
基金主代码             162712
                  契约型，本基金合同生效后三年内（含三年）为封
                  闭期，封闭期间投资人不能申购赎回本基金份额，
基金运作方式            但可在本基金上市交易后通过深圳证券交易所转
                  让基金份额；封闭期结束后转为上市开放式基金
                  （LOF）。
基金合同生效日           2011 年 8 月 5 日
报告期末基金份额总额        1,719,768,346.57 份
                  在严格控制风险的基础上，通过积极主动的投资管
投资目标
                  理，力争为基金持有人提供持续稳定的高于业绩比
                            广发聚利债券型证券投资基金（LOF）2024 年第 2 季度报告
                  较基准的收益，追求基金资产的长期稳健增值。
                  本基金通过综合分析国内外宏观经济态势、利率走
                  势、信用风险等因素，从经济周期的角度判断经济
投资策略              形势，并根据各类资产在特定经济形势下的预期收
                  益和预期风险特征，在本基金的投资范围内，确定
                  各类资产的配置比例。
业绩比较基准            中证全债指数收益率
                  本基金属于债券型基金，其预期风险和预期收益高
风险收益特征            于货币市场基金，低于混合型基金和股票型基金，
                  为证券投资基金中的较低风险品种。
基金管理人             广发基金管理有限公司
基金托管人             中国建设银行股份有限公司
下属分级基金的基金简
                  广发聚利债券（LOF）A 广发聚利债券 C
称
下属分级基金的场内简
                  广发聚利 LOF               -
称
下属分级基金的交易代
码
报告期末下属 分级基金
的份额总额
             §3    主要财务指标和基金净值表现
                                                  单位：人民币元
                                       报告期
主要财务指标                     (2024 年 4 月 1 日-2024 年 6 月 30 日)
                       广发聚利债券（LOF）            广发聚利债券 C
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                                 A
  注：
   （1）所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用，计入费用
后实际收益水平要低于所列数字。
  （2）本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价
值变动收益）扣除相关费用和信用减值损失后的余额，本期利润为本期已实现收益加
上本期公允价值变动收益。
                                       业绩比较
                   净值增长    业绩比较
         净值增长                          基准收益
 阶段                率标准差    基准收益                  ①－③         ②－④
          率①                           率标准差
                    ②       率③
                                           ④
过去三个
月
过去六个
月
过去一年      7.69%    0.07%    6.59%        0.07%    1.10%       0.00%
过去三年      8.96%    0.23%   17.29%        0.06%   -8.33%       0.17%
过去五年     21.16%    0.25%   27.16%        0.07%   -6.00%       0.18%
自基金合
同生效起     132.29%   0.29%   87.29%        0.08%   45.00%       0.21%
至今
                   净值增长    业绩比较        业绩比较
         净值增长
 阶段                率标准差    基准收益        基准收益      ①－③         ②－④
          率①
                    ②       率③         率标准差
                                广发聚利债券型证券投资基金（LOF）2024 年第 2 季度报告
                                            ④
过去三个
月
过去六个
月
过去一年       7.30%     0.07%      6.59%     0.07%      0.71%      0.00%
过去三年       7.80%     0.23%     17.29%     0.06%     -9.49%      0.17%
过去五年      19.05%     0.25%     27.16%     0.07%     -8.11%      0.18%
自基金合
同生效起      19.97%     0.24%     29.01%     0.07%     -9.04%      0.17%
至今
率变动的比较
                   广发聚利债券型证券投资基金（LOF）
          累计净值增长率与业绩比较基准收益率的历史走势对比图
                    (2011 年 8 月 5 日至 2024 年 6 月 30 日)
                           广发聚利债券型证券投资基金（LOF）2024 年第 2 季度报告
                     §4    管理人报告
                   任本基金的基
                                 证券
                    金经理期限
 姓名      职务                      从业              说明
                   任职      离任
                                 年限
                   日期      日期
       本基金的基金经                         代宇女士，金融学硕士，持有
      理；广发集利一年                         中国证券投资基金业从业证
      定期开放债券型证                         书。曾任广发基金管理有限公
      券投资基金的基金                         司固定收益部研究员、投资经
      经理；广发双债添                         理、固定收益部副总经理、广
      利债券型证券投资                         发聚利债券型证券投资基金
      基金的基金经理；                         基金经理(自 2011 年 8 月 5 日
      广发汇富一年定期     2014-               至 2014 年 8 月 4 日)、广发聚
 代宇                         -   19 年
      开放债券型证券投     08-05               鑫债券型证券投资基金基金
       资基金的基金经                         经理(自 2013 年 6 月 5 日至
      理；广发汇誉 3 个                       2015 年 7 月 24 日)、广发新常
      月定期开放债券型                         态灵活配置混合型证券投资
      发起式证券投资基                         基金基金经理(自 2016 年 12
      金的基金经理；广                         月 13 日至 2018 年 1 月 11 日)、
      发景富纯债债券型                         广发安心回报混合型证券投
      证券投资基金的基                         资基金基金经理(自 2015 年 5
           广发聚利债券型证券投资基金（LOF）2024 年第 2 季度报告
金经理；债券投资              月 14 日至 2018 年 1 月 12 日)、
  部副总经理               广发聚惠灵活配置混合型证
                      券投资基金基金经理(自 2015
                      年 4 月 15 日至 2018 年 3 月 14
                      日)、广发汇瑞一年定期开放
                      债券型证券投资基金基金经
                      理(自 2016 年 11 月 28 日至
                      回报纯债债券型证券投资基
                      金基金经理(自 2017 年 2 月 8
                      日至 2018 年 10 月 29 日)、广
                      发量化稳健混合型证券投资
                      基金基金经理(自 2017 年 8 月
                      广发安瑞回报灵活配置混合
                      型证券投资基金基金经理(自
                      月 18 日)、广发汇祥一年定期
                      开放债券型证券投资基金基
                      金经理(自 2017 年 6 月 27 日
                      至 2019 年 1 月 18 日)、广发
                      安泰回报混合型证券投资基
                      金基金经理(自 2015 年 5 月 14
                      日至 2019 年 1 月 22 日)、广
                      发安祥回报灵活配置混合型
                      证券投资基金基金经理(自
                      月 22 日)、广发汇瑞 3 个月定
                      期开放债券型发起式证券投
                      资基金基金经理(自 2018 年 6
                      月 13 日至 2019 年 4 月 10 日)、
                      广发安泽短债债券型证券投
                      资基金基金经理(自 2018 年 10
                      月 30 日至 2019 年 4 月 10 日)、
                      广发集丰债券型证券投资基
                      金基金经理(自 2016 年 11 月 9
                      日至 2019 年 10 月 29 日)、广
                      发上证 10 年期国债交易型开
                      放式指数证券投资基金基金
                      经理(自 2018 年 3 月 26 日至
                      安纯债债券型证券投资基金
                      基金经理(自 2019 年 11 月 20
                      日至 2020 年 7 月 9 日)、广发
                   广发聚利债券型证券投资基金（LOF）2024 年第 2 季度报告
                              汇平一年定期开放债券型证
                              券投资基金基金经理(自 2017
                              年 1 月 6 日至 2020 年 9 月 29
                              日)、广发景辉纯债债券型证
                              券投资基金基金经理(自 2019
                              年 12 月 4 日至 2021 年 10 月
                              券型证券投资基金基金经理
                              (自 2019 年 8 月 14 日至 2021
                              年 12 月 10 日)、广发成长优
                              选灵活配置混合型证券投资
                              基金基金经理(自 2015 年 2 月
                              发景秀纯债债券型证券投资
                              基金基金经理(自 2019 年 3 月
                              广发汇吉 3 个月定期开放债券
                              型发起式证券投资基金基金
                              经理(自 2019 年 4 月 10 日至
                              纯债债券型证券投资基金基
                              金经理(自 2019 年 7 月 24 日
                              至 2022 年 8 月 23 日)、广发
                              汇阳三个月定期开放债券型
                              发起式证券投资基金基金经
                              理(自 2019 年 11 月 21 日至
                              投资基金基金经理(自 2017 年
                              日)、广发聚财信用债券型证
                              券投资基金基金经理(自 2012
                              年 3 月 13 日至 2024 年 2 月 22
                              日)。
  注：1.“任职日期”和“离职日期”指公司公告聘任或解聘日期。
员监督管理办法》的相关规定。
  本报告期内，本基金管理人严格遵守《中华人民共和国证券投资基金法》等有关
法律法规及基金合同、基金招募说明书等有关基金法律文件的规定，本着诚实信用、
                    广发聚利债券型证券投资基金（LOF）2024 年第 2 季度报告
勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，在严格控制风险的基础上，为基金份额持有人
谋求最大利益。本报告期内基金运作合法合规，无损害基金持有人利益的行为，基金
的投资管理符合有关法规及基金合同的规定。
  公司通过建立科学、制衡的投资决策体系，加强交易分配环节的内部控制，并通
过实时的行为监控与及时的分析评估，保证公平交易原则的实现。
  在投资决策的内部控制方面，公司建立了严格的投资备选库制度及投资授权制度，
投资组合的投资标的必须来源于公司备选库，投资组合经理在授权范围内可以自主决
策，超过投资权限的操作需要经过严格的审批程序。在交易过程中，中央交易部按照
“时间优先、价格优先、比例分配、综合平衡”的原则，公平分配投资指令。金融工程
与风险管理部风险控制岗通过投资交易系统对投资交易过程进行实时监控及预警，实
现投资风险的事中风险控制；稽核岗通过对投资、研究及交易等全流程的独立监察稽
核，实现投资风险的事后控制。
  本报告期内，上述公平交易制度总体执行情况良好，不同的投资组合受到了公平
对待，未发生任何不公平的交易事项。
  本报告期内，本公司旗下所有投资组合参与的交易所公开竞价交易中，同日反向
交易成交较少的单边交易量超过该证券当日成交量的 5%的交易共有 9 次，均为指数
量化投资组合因投资策略需要和其他组合发生的反向交易，有关投资经理按规定履行
了审批程序。
  本报告期内，未发现本基金有可能导致不公平交易和利益输送的异常交易。
观察。4 月宏观改善强度增加，尤其出口展现出较强韧性，但从 5 月开始，基本面数
据对市场造成一定扰动，政府继续放松地产政策以促进终端需求合理平稳增长，同时
在财政和货币政策上继续保持定力：财政政策并未在总量上明显发力，央行也并未降
准降息，而是着力维护汇率稳定和货币市场宽松。在此背景下，股票市场先涨后跌，
                          广发聚利债券型证券投资基金（LOF）2024 年第 2 季度报告
债券市场整体上涨但是振幅加大，4 月底出现快速下跌，5 月修复，6 月创出新高，收
益率曲线陡峭下行。
     较上季末，1 年期国债收益率下行 18bp 至 1.54%,10 年期国债收益率下行 8bp 至
     报告期内，在纯债方面，组合保持将稳健的票息策略和灵活的久期策略相结合，
适度把握交易机会。可转债方面，组合密切跟踪市场动向，适当减少权益类敞口暴露，
并梳理优化了结构。
     本报告期内，本基金 A 类基金份额净值增长率为 2.64%，C 类基金份额净值增长
率为 2.55%，同期业绩比较基准收益率为 1.92%。
     报告期内，本基金未出现连续二十个工作日基金份额持有人数量不满二百人或者
基金资产净值低于五千万元的情形。
                     §5   投资组合报告
                                                    占基金总资产
序号            项目                金额(元)
                                                    的比例(%)
      其中：普通股                         2,625,198.66        0.07
           存托凭证                                 -            -
      其中：债券                      3,696,885,405.74       97.76
          资产支持证券                                -            -
                     广发聚利债券型证券投资基金（LOF）2024 年第 2 季度报告
     其中：买断式回购的买入返售
                                            -                -
     金融资产
                                                    占基金资产净
代码          行业类别            公允价值（元）
                                                    值比例（％）
A 农、林、牧、渔业                                      -            -
                                                -            -
B 采矿业
C 制造业                                           -            -
     电力、热力、燃气及水生产和供应
D                                               -            -
     业
E 建筑业                                           -            -
F 批发和零售业                                        -            -
G 交通运输、仓储和邮政业                                   -            -
H 住宿和餐饮业                                        -            -
 I   信息传输、软件和信息技术服务业                            -            -
 J 金融业                            2,625,198.66          0.09
K 房地产业                                          -            -
L 租赁和商务服务业                                      -            -
M 科学研究和技术服务业                                    -            -
N 水利、环境和公共设施管理业                                 -            -
O 居民服务、修理和其他服务业                                 -            -
P 教育                                            -            -
Q 卫生和社会工作                                       -            -
R 文化、体育和娱乐业                                     -            -
S 综合                                            -            -
                                广发聚利债券型证券投资基金（LOF）2024 年第 2 季度报告
      合计                                            2,625,198.66              0.09
     本基金本报告期末未持有通过港股通投资的股票。
                                                                   占基金资产
序号     股票代码          股票名称       数量(股)        公允价值(元)               净值比例
                                                                     (％)
                                                                   占基金资产
序号                  债券品种                公允价值(元)
                                                                 净值比例(％)
       其中：政策性金融债                            258,482,521.10                  9.34
                                                                     占基金资产
序号     债券代码           债券名称      数量（张）               公允价值(元)           净值比例
                                                                       （％）
                                广发聚利债券型证券投资基金（LOF）2024 年第 2 季度报告
                      MTN001
明细
      本基金本报告期末未持有资产支持证券。
      本基金本报告期末未持有贵金属。
      本基金本报告期末未持有权证。
      （1）本基金本报告期末未持有股指期货。
      （2）本基金本报告期内未进行股指期货交易。
      （1）本基金本报告期末未持有国债期货。
      （2）本基金本报告期内未进行国债期货交易。
告编制日前一年内未受到公开谴责、处罚。
的情形。
 序号                名称                           金额(元)
                              广发聚利债券型证券投资基金（LOF）2024 年第 2 季度报告
                                                         占基金资产
 序号         债券代码           债券名称        公允价值(元)
                                                         净值比例(%)
     本基金本报告期末前十名股票中不存在流通受限情况。
                      §6   开放式基金份额变动
                                                             单位：份
                            广发聚利债券（LOF）
            项目                                          广发聚利债券C
                                            A
报告期期初基金份额总额                     183,707,919.97          143,827,028.82
报告期期间基金总申购份额                    499,988,908.15      1,436,032,444.40
减：报告期期间基金总赎回份额                  209,358,631.74          334,429,323.03
报告期期间基金拆分变动份额（份
                                             -                       -
额减少以“-”填列）
报告期期末基金份额总额                     474,338,196.38      1,245,430,150.19
                        广发聚利债券型证券投资基金（LOF）2024 年第 2 季度报告
             §7   基金管理人运用固有资金投资本基金情况
  本报告期内基金管理人未持有本基金份额。
  本报告期内，基金管理人不存在运用固有资金（认）申购、赎回或买卖本基金的
情况。
  广州市海珠区琶洲大道东 1 号保利国际广场南塔 31-33 楼
                                       广发基金管理有限公司
                                       二〇二四年七月十八日