二季报点评：中金中证沪港深优选消费50指数C基金季度涨幅-16.20%

证券之星消息，日前中金中证沪港深优选消费50指数C基金公布二季报，2026年二季度最新规模0.28亿元，季度净值涨幅为-16.2%。

从业绩表现来看，中金中证沪港深优选消费50指数C基金过去一年净值涨幅为-22.89%，在同类基金中排名3240/3337，同类基金过去一年净值涨幅中位数为13.44%。而基金过去一年的最大回撤为-35.04%，成立以来的最大回撤为-51.82%。

从基金规模来看，中金中证沪港深优选消费50指数C基金2026年二季度公布的基金规模为0.28亿元，较上一期规模3156.79万元变化了-385.56万元，环比变化了-12.21%。该基金最新一期资产配置为：股票占净值比93.01%，债券占净值比3.33%，现金占净值比6.69%。从基金持仓来看，该基金当季前十大股票仓位达67.41%，第一大重仓股为美的集团（000333），持仓占比为10.56%。

中金中证沪港深优选消费50指数C现任基金经理为耿帅军 刘重晋。其中在任基金经理刘重晋已从业8年又356天，2021年7月28日正式接手管理中金中证沪港深优选消费50指数C，任职期间累计回报为-24.28%。目前还管理着12只基金产品（包括A类和C类），其中本季度表现最佳的基金为A500ETF中金（512080），季度净值涨幅为14.76%。

对本季度基金运作，基金经理的观点如下：本基金采用完全复制中证沪港深优选消费50指数的策略,按照标的指数的成份股构成及其权重构建股票投资组合,并根据标的指数成份股及其权重的变动进行相应调整。本基金按照基金合同约定保持较高仓位运作,力争使组合与基准收益率的跟踪偏离和跟踪误差保持在较低水平。2026年第二季度,地缘冲击烈度逐渐降级,风险资产波动率整体下行,资本市场风险偏好抬升。国内权益市场对基本面景气更加追逐,A股呈现鲜明的结构性行情,主要代表性指数表现分化。科技成长主线贯穿始终,而传统周期与内需消费板块相对疲软。二季度宏观经济数据延续温和扩张态势,结构特征明显,外需韧性优于内需修复。经济数据的结构性分化进一步强化了权益市场的分化格局,资金持续向景气度更明确的科技成长赛道集中,其他板块则相对承压。全季度看,沪深300、中证500、中证1000、科创50、创业板指等代表性规模指数分别录得11.90%、18.56%、15.62%、75.74%、36.35%的涨幅。风格方面,成长显著跑赢价值,中小市值较大市值占优,微盘风格表现落后。行业表现呈现典型"K型"分化特征:电子、通信、建材、机械和基础化工等涨幅领先,消费者服务、农林牧渔、传媒、石油石化和食品饮料等跌幅居前。展望未来,国内政策端有望延续"总量适度宽松,结构更加精准"的基调,政策重心继续聚焦效能提升,货币与财政政策协同发力,宏观经济有较大概率延续当前格局。权益市场方面,随着中报业绩验证窗口开启,上半年由AI产业趋势与资金博弈驱动的极致分化行情将面临业绩成色验证。具备真实业绩兑现能力的优质科技资产仍具备中长期配置价值,而市场整体风格表现有望在资金再平衡驱动下较二季度更趋于均衡,这将为自下而上投资者带来更广的选股宽度。我们将继续在估值合理性和盈利确定性之间寻找平衡,努力挖掘结构性机会,并始终坚持以高质量研究赋能投资管理的工作范式。

本文数据来源于中金中证沪港深优选消费50指数C2026年中报，仅供参考不构成投资建议。