招商稳恒中短债60天持有期债券D: 招商稳恒中短债60天持有期债券型证券投资基金(D类份额)基金产品资料概要更新

         招商稳恒中短债 60 天持有期债券型证券投资基金（D 类份额）基金产品资料概要更新
招商稳恒中短债 60 天持有期债券型证券投资基金（D 类份额）
           基金产品资料概要更新
                                       编制日期：2025 年 1 月 21 日
                    送出日期：2025 年 1 月 24 日
 本概要提供本基金的重要信息，是招募说明书的一部分。
 作出投资决定前，请阅读完整的招募说明书等销售文件。
一、产品概况
              招商稳恒中短债 60
基金简称                            基金代码          014456
              天持有期债券
              招商稳恒中短债 60
下属基金简称                          下属基金代码        018936
              天持有期债券 D
              招商基金管理有限                        中信银行股份有限
基金管理人                           基金托管人
              公司                              公司
基金合同生效日       2022 年 1 月 26 日
基金类型          债券型               交易币种          人民币
运作方式          其他开放式
开放频率          每个开放日
                                开始担任本基金基
基金经理          羊睿佳               金经理的日期
                                证券从业日期        2020 年 6 月 29 日
                                开始担任本基金基
基金经理          李家辉               金经理的日期
                                证券从业日期        2017 年 7 月 6 日
其他                                                               -
  注：本基金从 2024 年 10 月 11 日起新增 D 类份额。
二、基金投资与净值表现
（一） 投资目标与投资策略
  投资者可阅读本基金《招募说明书》“基金的投资”章节了解详细情况。
        本基金在严格控制风险和保持良好流动性的前提下，重点投资中短债主
投资目标
        题证券，力争使基金份额持有人获得超越业绩比较基准的投资收益。
          本基金的投资范围为具有良好流动性的金融工具，包括国内依法发行的
          债券（包括国债、地方政府债、金融债、央行票据、公司债、企业债、
          中期票据、短期融资券、超短期融资券、政府支持机构债、政府支持债
投资范围      券、次级债、可转换债券（含分离交易可转债）、可交换债券）、资产支
          持证券、债券回购、银行存款、同业存单、货币市场工具、国债期货、
          现金以及法律法规或中国证监会允许基金投资的其他金融工具，但须符
          合中国证监会的相关规定。
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         本基金不投资于股票等资产，本基金投资于可转换债券（含分离交易可
         转债）、可交换债券的比例不超过基金资产总值的 20%。
         如法律法规或监管机构以后允许基金投资其他品种，基金管理人在履行
         适当程序后，可以将其纳入投资范围。
         基金的投资组合比例为：本基金对债券的投资比例不低于基金资产的
         每个交易日日终在扣除国债期货合约需缴纳的交易保证金后，持有现金
         或者到期日在一年以内的政府债券比例合计不低于基金资产净值的 5%。
         其中，现金不包括结算备付金、存出保证金、应收申购款等。
         本基金投资于评级在 AA+及以上级别的信用债，其中评级为 AAA 的信
         用债投资占信用债的比例为 50%-100%，评级为 AA+的信用债投资占信
         用债的比例为 0-50%。信用债的评级为债项评级，若无债项评级或债项
         评级为短期信用评级的，依照其主体评级。评级信息参照资信评级机构
         发布的最新评级结果，评级机构不包含中债资信。本基金持有信用债期
         间，如果其信用评级下降不再符合前述标准，应逐步卖出。前述信用债
         不含可转换债券（含分离交易可转债）、可交换债券。
         本基金所指中短债主题证券为剩余期限不超过 3 年（含）或距行权日剩
         余期限不超过 3 年（含）的资产，主要包括国债、地方政府债、金融债、
         央行票据、公司债、企业债、中期票据、短期融资券、超短期融资券、
         政府支持机构债、政府支持债券、次级债、可转换债券（含分离交易可
         转债）、可交换债券、资产支持证券等金融工具。
         如法律法规的相关规定发生变更，基金管理人在履行适当程序后，可对
         上述资产配置比例进行调整。
         本基金在充分考虑基金资产的安全性、收益性及流动性及严格控制风险
         的前提下，通过分析经济周期变化、货币政策、债券供求等因素，持续
         研究债券市场运行状况、研判市场风险，制定债券投资策略，挖掘价值
主要投资策略
         被低估的标的券种，力争实现超越业绩基准的投资收益。
         本基金的具体投资策略包括：（1）资产配置策略；
                               （2）债券投资策略；
                                        （3）
         资产支持证券投资策略；（4）国债期货投资策略。
         中债综合财富（1-3 年）指数收益率×85%+一年期定期存款利率（税后）
业绩比较基准
         ×15%
         本基金为债券型基金，预期收益和预期风险高于货币市场基金，但低于
风险收益特征
         混合型基金、股票型基金。
（二） 投资组合资产配置图表/区域配置图表
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（三） 自基金合同生效以来/最近十年（孰短）基金每年的净值增长率及与同期业绩比较基
准的比较图
  注：本基金从 2024 年 10 月 11 日起新增 D 类份额，暂无年度报告数据，故不披露上年
度净值增长率及与同期业绩比较基准的比较图。
三、投资本基金涉及的费用
（一） 基金销售相关费用
  有本基金基金份额满 60 天。本基金在最短持有期届满后的下一个工作日起可以提出赎
  回申请，不收取赎回费。
（二） 基金运作相关费用
 以下费用将从基金资产中扣除：
费用类别         收费方式/年费率或金额              收取方
管理费              年费率：0.20%            基金管理人和销售机构
托管费              年费率：0.05%            基金托管人
销售服务费            年费率：0.22%            销售机构
审计费用             年费用金额：10,000.00 元    会计师事务所
信息披露费            年费用金额：120,000.00 元   规定披露报刊
指数许可使用费          -                    指数编制公司
                 《基金合同》生效后与基金
                 相关的律师费、基金份额持
                 有人大会费用、基金的证券
                 交易费用、基金的银行汇划
其他费用                                  相关服务机构
                 费用、基金相关账户的开户
                 及维护费用等费用，以及按
                 照国家有关规定和《基金合
                 同》约定，可以在基金财产
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                 中列支的其他费用。费用类
                 别详见本基金《基金合同》
                 及《招募说明书》或其更新。
  注：1、本基金交易证券、基金等产生的费用和税负，按实际发生额从基金资产扣除；
额类别费用，且年金额为预估值，最终实际金额以基金定期报告披露为准。
（三） 基金运作综合费用测算
    若投资者申购本基金份额，在持有期间，投资者需支出的运作费率如下表：
                      基金运作综合费率（年化）
-                        0.69%
  注：基金管理费率、托管费率、销售服务费率（若有）为基金现行费率，其他运作费用
以最近一次基金年报披露的相关数据为基准测算。
四、风险揭示与重要提示
（一） 风险揭示
  本基金不提供任何保证。投资者可能损失投资本金。
  投资有风险，投资者购买基金时应认真阅读本基金的《招募说明书》等销售文件。
  一）本基金特定风险如下：
利率风险外还要承担如企业债、公司债等信用品种的发债主体信用恶化造成的信用风险。
  国债期货采用保证金交易制度，由于保证金交易具有杠杆性，当相应期限国债收益率出
现不利变动时，可能会导致投资人权益遭受较大损失。国债期货采用每日无负债结算制度，
如果没有在规定的时间内补足保证金，按规定将被强制平仓，可能给投资带来重大损失。
  （1）信用风险：基金所投资的资产支持证券之债务人出现违约，或在交易过程中发生
交收违约，或由于资产支持证券信用质量降低导致证券价格下降，造成基金财产损失。
  （2）利率风险：市场利率波动会导致资产支持证券的收益率和价格的变动，一般而言，
如果市场利率上升，本基金持有资产支持证券将面临价格下降、本金损失的风险，而如果市
场利率下降，资产支持证券利息的再投资收益将面临下降的风险。
  （3）流动性风险：受资产支持证券市场规模及交易活跃程度的影响，资产支持证券可
能无法在同一价格水平上进行较大数量的买入或卖出，存在一定的流动性风险。
  （4）提前偿付风险：债务人可能会由于利率变化等原因进行提前偿付，从而使基金资
产面临再投资风险。
持有期内不可办理赎回及转换转出业务。因此基金份额持有人面临在最短持有期内不能赎回
基金份额的风险。
  二）本基金面临的其他风险如下：
购买力风险；（5）债券收益率曲线变动风险；（6）再投资风险；（7）债券回购风险；
产的流动性风险评估；（3）巨额赎回情形下的流动性风险管理措施；（4）实施备用的流动
性风险管理工具的情形、程序及对投资者的潜在影响；
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他风险。
  具体内容详见本基金《招募说明书》。
（二） 重要提示
  中国证监会对本基金募集的注册，并不表明其对本基金的价值和收益做出实质性判断或
保证，也不表明投资于本基金没有风险。
  基金管理人依照恪尽职守、诚实信用、谨慎勤勉的原则管理和运用基金财产，但不保证
基金一定盈利，也不保证最低收益。
  基金投资者自依基金合同取得基金份额，即成为基金份额持有人和基金合同的当事人。
  各方当事人同意，因《基金合同》而产生的或与《基金合同》有关的一切争议，如经友
好协商未能解决的，任何一方均有权将争议提交中国国际经济贸易仲裁委员会，根据该会届
时有效的仲裁规则进行仲裁，仲裁地点为北京。仲裁裁决是终局性的并对各方当事人具有约
束力。除非仲裁裁决另有决定，仲裁费用和律师费用由败诉方承担。
  基金产品资料概要信息发生重大变更的，基金管理人将在三个工作日内更新，其他信息
发生变更的，基金管理人每年更新一次。因此，本文件内容相比基金的实际情况可能存在一
定的滞后，如需及时、准确获取基金的相关信息，敬请同时关注基金管理人发布的相关临时
公告等。
五、其他资料查询方式
  以下资料详见基金管理人网站 www.cmfchina.com 客服电话：400-887-9555
  ● 《招商稳恒中短债 60 天持有期债券型证券投资基金基金合同》、
  《招商稳恒中短债 60 天持有期债券型证券投资基金托管协议》、
  《招商稳恒中短债 60 天持有期债券型证券投资基金招募说明书》
  ● 定期报告，包括基金季度报告、中期报告和年度报告
  ● 基金份额净值
  ● 基金销售机构及联系方式
  ● 其他重要资料
六、其他情况说明
  无