安信新能源主题股票型发起A,安信新能源主题股票型发起C: 安信新能源主题股票型发起式证券投资基金2024年第4季度报告

安信新能源主题股票型发起式证券投资基
           金
    基金管理人：安信基金管理有限责任公司
    基金托管人：招商银行股份有限公司
    报告送出日期：2025 年 1 月 20 日
                                      安信新能源主题股票型发起 2024 年第 4 季度报告
                         §1 重要提示
  基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，
并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。
  基金托管人招商银行股份有限公司根据本基金合同规定，于 2025 年 1 月 17 日复核了本报告
中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或
者重大遗漏。
  基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。
  基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本
基金的招募说明书。
  本报告中财务资料未经审计。
  本报告期自 2024 年 10 月 1 日起至 12 月 31 日止。
                       §2 基金产品概况
基金简称                      安信新能源主题股票型发起
基金主代码                     015707
基金运作方式                    契约型开放式
基金合同生效日                   2022 年 7 月 26 日
报告期末基金份额总额                26,706,333.77 份
投资目标                      本基金主要投资于新能源主题的上市公司股票，在严格控
                          制风险的前提下，追求超越业绩比较基准的投资回报，力
                          争实现基金资产的长期稳健增值。
投资策略                      资产配置方面，本基金通过对国内外宏观经济及证券市场
                          整体走势进行前瞻性研究，紧密跟踪资金流向、市场流动
                          性、交易特征和投资者情绪等因素，兼顾经济增长的长期
                          趋势和短期经济周期的波动，动态把握不同资产类别的投
                          资价值、投资时机以及其风险收益特征的相对变化，对未
                          来各大类资产的风险和预期收益率进行分析评估，制定股
                          票、债券、现金等大类资产之间的配置比例、调整原则和
                          调整范围。股票投资方面，本基金所定义的新能源主题为
                          从事新能源生产、新能源应用和新能源产业链配套服务相
                          关的公司，包括太阳能、光伏、风能、核能、水能、地热
                          能、生物质能、绿色照明、海洋能、垃圾发电、氢能、锂
                          电池、储能、智能电网、电力设备及系统、智慧能源系统
                          新能源设备制造及原材料、新能源电站工程服务、新能源
                          汽车、新能源汽车电子及新能源相关的电子零部件、相关
                          的上游资源。投资标的涵盖新能源产业链的上、中、下游。
                          本基金投资的新能源主题相关行业股票包括目前主营业
                              第 1 页
                                安信新能源主题股票型发起 2024 年第 4 季度报告
                   务从事上述领域的公司股票。债券投资方面，本基金将采
                   取自上而下的投资策略，通过深入分析宏观经济、货币政
                   策、利率水平、物价水平以及风险偏好的变化趋势，从而
                   确定债券的配置数量与结构。此外，本基金在严格遵守相
                   关法律法规情况下，合理利用股指期货等衍生工具进行投
                   资，并适当投资于资产支持证券。
业绩比较基准             中证新能源指数收益率×80%+恒生综合指数收益率（经汇
                   率调整后）×5%+中债综合（全价）指数收益率×15%
风险收益特征             本基金是股票型基金，其预期收益及风险水平高于混合型
                   基金、债券型基金与货币市场基金。
                   本基金除了投资 A 股外，还可通过港股通投资于香港证券
                   市场，会面临港股通机制下因投资环境、投资标的、市场
                   制度以及交易规则等差异带来的特有风险。
                   根据《证券期货投资者适当性管理办法》及其配套规则，
                   基金管理人及本基金其他销售机构将定期或不定期对本
                   基金产品风险等级进行重新评定，因而本基金的产品风险
                   等级具体结果应以各销售机构提供的最新评级结果为准。
基金管理人              安信基金管理有限责任公司
基金托管人              招商银行股份有限公司
下属分级基金的基金简称        安信新能源主题股票型发起 A安信新能源主题股票型发起 C
下属分级基金的交易代码               015707                    015708
报告期末下属分级基金的份额总额       13,063,521.67 份           13,642,812.10 份
             §3 主要财务指标和基金净值表现
                                                      单位：人民币元
                   报告期（2024 年 10 月 1 日-2024 年 12 月 31 日）
主要财务指标
                 安信新能源主题股票型发起 A              安信新能源主题股票型发起 C
注：1、所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用，计入费用后实际收益水平要
低于所列数字。
除相关费用和信用减值损失后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。
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                       安信新能源主题股票型发起 A
                                          业绩比较基准
                    净值增长率标 业绩比较基准
 阶段     净值增长率①                            收益率标准差      ①－③       ②－④
                     准差②       收益率③
                                             ④
过去三个月     -6.29%       2.16%    -4.20%        2.35%    -2.09%    -0.19%
过去六个月      8.47%       2.03%    13.91%        2.12%    -5.44%    -0.09%
过去一年       3.84%       1.79%    -3.20%        1.85%    7.04%     -0.06%
自基金合同
          -29.41%      1.46%    -44.90%       1.56%    15.49%    -0.10%
生效起至今
                       安信新能源主题股票型发起 C
                                          业绩比较基准
                    净值增长率标 业绩比较基准
 阶段     净值增长率①                            收益率标准差      ①－③       ②－④
                     准差②       收益率③
                                             ④
过去三个月     -6.43%       2.16%    -4.20%        2.35%    -2.23%    -0.19%
过去六个月      8.21%       2.03%    13.91%        2.12%    -5.70%    -0.09%
过去一年       3.36%       1.79%    -3.20%        1.85%    6.56%     -0.06%
自基金合同
          -30.25%      1.46%    -44.90%       1.56%    14.65%    -0.10%
生效起至今
率变动的比较
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注：1、本基金合同生效日为 2022 年 7 月 26 日。
符合基金合同的约定。建仓期结束时，本基金的投资组合比例符合基金合同的约定。
                           §4 管理人报告
             任本基金的基金经理期限 证券从业
 姓名    职务                                            说明
              任职日期  离任日期  年限
      本基金的 2022 年 7 月 26                 陈思女士，经济学硕士，历任安信基金管
 陈思                        -     10 年
      基金经理      日                        理有限责任公司研究部研究员、特定资产
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                            安信新能源主题股票型发起 2024 年第 4 季度报告
                             管理部投资经理、权益投资部基金经理助
                             理、权益投资部基金经理，现任价值投资
                             部基金经理。现任安信价值回报三年持有
                             期混合型证券投资基金的基金经理助理；
                             安信新成长灵活配置混合型证券投资基
                             金、安信新能源主题股票型发起式证券投
                             资基金、安信中国制造 2025 沪港深灵活
                             配置混合型证券投资基金的基金经理。
注：1、此处的“任职日期”、“离任日期”根据公司决定的公告（生效）日期填写。
员范围的相关规定。
  本基金基金经理未兼任私募资产管理计划投资经理。
  本报告期内，本基金管理人严格遵守《中华人民共和国证券投资基金法》、《公开募集证券投
资基金销售机构监督管理办法》、《公开募集证券投资基金运作管理办法》、《公开募集证券投资基
金信息披露管理办法》等法律法规、监管部门的相关规定及基金合同的约定，依照诚实信用、勤
勉尽责、安全高效的原则管理和运用基金资产，在认真控制投资风险的基础上，为基金份额持有
人谋求最大利益，没有损害基金份额持有人利益的行为。
  本报告期内，本基金管理人严格执行《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》和公
司制定的公平交易相关制度，公平对待旗下管理的所有基金和投资组合。
  报告期内未发现有可能导致不公平交易和利益输送的异常交易行为。本报告期内，本公司所
有投资组合参与的交易所公开竞价同日反向交易不存在成交较少的单边交易量超过该证券当日成
交量的 5%的情形。
  我们的投资理念是追求有安全边际的产业价值。我们希望从一个长期的产业投资者的角度来
观察行业和公司，选出能够充分享受行业红利的优秀企业，实现超越行业增长的收益率。从产业
视角，我们看重企业的盈利模式和竞争优势，其次是行业空间、周期阶段等，因为盈利模式决定
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                                  安信新能源主题股票型发起 2024 年第 4 季度报告
行业长期的平均回报，竞争优势决定公司在行业平均回报之上能获得多少超额收益。从财务视角，
我们看重 ROE，其次是现金流、盈利增速。在 4 季度的操作中，我们的投资理念并未出现漂移。
源行业的景气度仍处于较低的区间，但开始出现一些积极变化。4 季度汽车以旧换新政策发力，
电动车销量开始加速，增长中枢有所抬升，加上储能需求也在全球遍地开花，锂电产业链中的部
分优秀企业目前订单饱满，明年有望重回加速扩产的状态。光伏虽然 4 季度排产偏弱，但供给端
可能逐步改善，各企业在行业协会的引导下开始努力解决低价竞争问题，而玻璃、胶膜等成本曲
线较陡峭的环节，明年有望通过自然竞争就实现落后产能的淘汰。风电今年招标量大幅增长，有
望在明年反映为装机量的高增，随着国央企的招标规则改善，非最低价中标的新规则也有望带来
风机价格修复。在估值方面，中证新能源指数的 PB 仍处于历史上较低的分位数，未来随着基本面
的企稳复苏，估值有望先行修复。我们认为从中长期来看，新能源板块内的一些优秀公司已具备
不错的性价比。我们仍会致力于自下而上挖掘在周期波动和技术进步中能享受行业红利的优秀公
司。
     截至本报告期末安信新能源主题股票型发起 A 基金份额净值为 0.7059 元，本报告期基金份额
净值增长率为-6.29%；安信新能源主题股票型发起 C 基金份额净值为 0.6975 元，本报告期基金份
额净值增长率为-6.43%；同期业绩比较基准收益率为-4.20%。
     本基金为发起式基金，且基金合同生效未满 3 年，故报告期不存在需要说明的情况。
                     §5 投资组合报告
序号             项目                 金额（元）            占基金总资产的比例（%）
      其中：股票                        17,431,882.87            92.63
      其中：债券                                    -                -
          资产支持证券                               -                -
      其中：买断式回购的买入返售金融资                         -                -
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                                 安信新能源主题股票型发起 2024 年第 4 季度报告
      产
注：本基金本报告期末通过港股通交易机制投资的港股市值为 5,180,823.39 元，占净值比例
                                                       占基金资产净值比
 代码          行业类别           公允价值（元）
                                                         例（%）
  A   农、林、牧、渔业                                     -             -
  B   采矿业                                          -             -
  C   制造业                              12,251,059.48         65.38
  D   电力、热力、燃气及水生产和供应
      业                                            -             -
  E   建筑业                                          -             -
  F   批发和零售业                                       -             -
  G   交通运输、仓储和邮政业                                  -             -
  H   住宿和餐饮业                                       -             -
  I   信息传输、软件和信息技术服务业                              -             -
  J   金融业                                          -             -
  K   房地产业                                         -             -
  L   租赁和商务服务业                                     -             -
  M   科学研究和技术服务业                                   -             -
  N   水利、环境和公共设施管理业                                -             -
  O   居民服务、修理和其他服务业                                -             -
  P   教育                                           -             -
  Q   卫生和社会工作                                      -             -
  R   文化、体育和娱乐业                                    -             -
  S   综合                                           -             -
      合计                               12,251,059.48         65.38
      行业类别          公允价值（人民币）                占基金资产净值比例（%）
能源                                       -                       -
原材料                         1,654,574.19                      8.83
工业                                       -                       -
非日常生活消费品                        727,422.94                    3.88
日常消费品                                    -                       -
医疗保健                                     -                       -
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金融                                               -                    -
信息技术                                  2,798,826.26                14.94
通讯业务                                             -                    -
公用事业                                             -                    -
房地产                                              -                    -
合计                                    5,180,823.39                27.65
注：以上分类采用财汇提供的国际通用行业分类标准。
序号     股票代码        股票名称    数量（股）      公允价值（元）            占基金资产净值比例（%）
  本基金本报告期末未持有债券。
  本基金本报告期末未持有债券。
     明细
  本基金本报告期末未持有资产支持证券。
  本基金本报告期末未持有贵金属。
  本基金本报告期末未持有权证。
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                               安信新能源主题股票型发起 2024 年第 4 季度报告
  本基金本报告期末未持有股指期货合约。
  本基金投资股指期货将根据风险管理原则，以套期保值为目的，主要选择流动性好、交易活
跃的股指期货合约，充分考虑股指期货的风险收益特征，通过多头或空头的套期保值策略，以改
善投资组合的投资效果，降低投资组合的整体风险。
  本基金的国债期货投资根据风险管理原则，以套期保值为目的，以对冲风险为主。国债期货
作为利率衍生品的一种，有助于管理债券组合的久期、流动性和风险水平。基金管理人将按照相
关法律法规的规定，结合对宏观经济形势和政策趋势的判断、对债券市场进行定性和定量分析。
  本基金本报告期末未持有国债期货合约。
  本基金本报告期未持有国债期货合约。
在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的情形
  报告期内基金投资的前十名证券的发行主体未有被监管部门立案调查，不存在报告编制日前
一年内受到公开谴责、处罚的情形。
  本基金投资的前十名股票没有超出基金合同规定的备选股票库，本基金管理人从制度和流程
上要求股票必须先入库再买入。
 序号          名称                   金额（元）
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                              安信新能源主题股票型发起 2024 年第 4 季度报告
  本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。
  本基金本报告期末前十名股票中不存在流通受限情况。
  由于四舍五入原因，分项之和与合计可能有尾差。
                 §6 开放式基金份额变动
                                                      单位：份
                    安信新能源主题股票型发               安信新能源主题股票型发
项目
                         起A                        起C
报告期期初基金份额总额                   12,952,390.22        13,122,563.43
报告期期间基金总申购份额                   1,471,320.65         1,139,607.41
减:报告期期间基金总赎回份额                 1,360,189.20           619,358.74
报告期期间基金拆分变动份额（份额减
                                          -                       -
少以“-”填列）
报告期期末基金份额总额                   13,063,521.67        13,642,812.10
           §7 基金管理人运用固有资金投资本基金情况
                                                      单位：份
                    安信新能源主题股票型发               安信新能源主题股票型发
           项目
                         起A                        起C
报告期期初管理人持有的本基金份额                          -       10,001,444.44
报告期期间买入/申购总份额                             -                   -
报告期期间卖出/赎回总份额                             -                   -
报告期期末管理人持有的本基金份额                          -       10,001,444.44
报告期期末持有的本基金份额占基金总
                                          -               37.45
份额比例（%）
                     第 10 页
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     本报告期内，本基金管理人未运用固有资金投资本基金。
             §8 报告期末发起式基金发起资金持有份额情况
                            持有份额占基金总        发起份额占基金总 发起份额承
     项目      持有份额总数                  发起份额总数
                             份额比例(%)         份额比例(%) 诺持有期限
基金管理人固 10,001,444.44                 37.45 10,001,444.44               37.45        3年
有资金
基金管理人高                  -                   -            -                 -           -
级管理人员
基金经理等人                  -                   -            -                 -           -
员
基金管理人股                  -                   -            -                 -           -
东
其他                      -                   -            -                 -           -
合计          10,001,444.44            37.45 10,001,444.44               37.45           -
                    §9 影响投资者决策的其他重要信息
投               报告期内持有基金份额变化情况                                   报告期末持有基金情况
资
          持有基金份额比例
者                               期初              申购       赎回
     序号   达到或者超过 20%                                             持有份额           份额占比（%）
类                               份额              份额       份额
            的时间区间
别
机
构
                                     产品特有风险
本基金如果出现单一投资者持有基金份额比例达到或超过基金份额总份额的 20%，则面临大额赎
回的情况，可能导致：
  （1）基金在短时间内无法变现足够的资产予以应对，可能会产生基金仓位调整困难，导致流
动性风险；如果持有基金份额比例达到或超过基金份额总额的 20%的单一投资者大额赎回引发巨
额赎回，基金管理人可能根据《基金合同》的约定决定部分延期赎回，如果连续 2 个开放日以上
（含本数）发生巨额赎回，基金管理人可能根据《基金合同》的约定暂停接受基金的赎回申请，
对剩余投资者的赎回办理造成影响；
  （2）基金管理人被迫抛售证券以应付基金赎回的现金需要，则可能使基金资产净值受到不利
影响，影响基金的投资运作和收益水平；
  （3）因基金净值精度计算问题，或因赎回费收入归基金资产，导致基金净值出现较大波动；
  （4）基金资产规模过小，可能导致部分投资受限而不能实现基金合同约定的投资目的及投资
策略；
  （5）大额赎回导致基金资产规模过小，不能满足存续的条件，基金将根据基金合同的约定面
临合同终止清算、转型等风险。
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                                           安信新能源主题股票型发起 2024 年第 4 季度报告
  无。
  本基金管理人和基金托管人的住所。
  上述文件可在安信基金管理有限责任公司互联网站上查阅，或者在营业时间内到安信基金管
理有限责任公司查阅。
  投资者对本报告书如有疑问，可咨询本基金管理人安信基金管理有限责任公司。
  客户服务电话：4008-088-088
  网址：http://www.essencefund.com
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